Fondurile cu expunere FTX au 7% până la 12% din AUM prins: Raport

Între 25% și 40% dintre fondurile speculative axate pe criptomonede au avut un anumit nivel de expunere directă la FTX sau la tokenul nativ al schimbului, FTT, potrivit unei noi note de cercetare.

CEO-ul Crypto Fund Research, Josh Gnaizda, a declarat într-un e-mail trimis investitorilor instituționali că expunerea fondurilor speculative la bursa asediată – ceea ce a inițiat procedura de faliment săptămâna trecută — a fost în medie între 7% și 12% din activele gestionate.

„Când fumul se stinge, ne așteptăm ca pierderile din fondurile cripto speculative și fondurile de risc cripto expuse direct colapsului FTX să aibă pierderi asociate cu mult peste 1 miliard de dolari și, posibil, până la 5 miliarde de dolari”, a spus Gnaizda pentru Blockworks.

Participanții din industrie au declarat pentru Blockworks că taxa pentru administratorii de active pare să crească, totuși.

„Numărul de fonduri care sunt absolut [distruse] de acest lucru tocmai începe să iasă la iveală”, a spus un manager de portofoliu de fonduri speculative cripto. Sursei a primit anonimatul deoarece nu erau autorizați să vorbească cu presa. 

Binance, care s-a mutat săptămâna trecută la potențial își achiziționează rivalul pentru 1 dolar pe fondul „crizei de lichiditate” a FTX, retras a acordului, citând „știri referitoare la gestionarea greșită a fondurilor clienților și presupuse investigații ale agențiilor americane”.  

Reuters a informat duminică că cel puțin 1 miliard de dolari din fondurile clienților lipseau după ce atunci CEO-ul FTX, Sam Bankman-Fried, a transferat 10 miliarde de dolari din fonduri ale utilizatorilor FTX către Alameda Research, o firmă de tranzacționare cu active digitale fondată de Bankman-Fried.

Peste 100 de criptofonduri raportează de obicei performanța lunară către Crypto Fund Research. Furnizorul de date a primit zeci de actualizări de la fondurile afectate în ultimele câteva zile, potrivit e-mailului. 

Paradigm și Sequoia Capital au o expunere la FTX de 278 de milioane de dolari, respectiv 213 de milioane de dolari, au spus firmele în ultimele zile. a spus Genesis într-un tweet expunerea sa la schimb s-a ridicat la 175 milioane USD.

CEO-ul Galaxy Digital, Michael Novogratz spus în timpul unui apel pentru venituri Săptămâna trecută, firma sa avea aproximativ 77 de milioane de dolari numerar și active digitale cu FTX, adăugând că mai mult de jumătate din acestea se aflau în procesul de retragere. CoinShares a declarat joi că expunerea sa totală la FTX se ridică la aproximativ 30.3 milioane de dolari. 

Mai recent, fondatorul Ikigai, Travis Kling, a spus managerul său de criptoasset avea marea majoritate a activelor sale pe FTX. A raportat Bloomberg Duminică acel fond speculativ cripto Capitala Galois — administratorul de investiții care a promovat an Furcă Ethereum proof-of-work (PoW). în august — a avut o expunere de până la 45 de milioane de dolari la colapsul bursei.

Crypto Fund Research a estimat, de asemenea, că Pantera Capital are aproximativ 100 de milioane de dolari în expunere la FTX. Un purtător de cuvânt al companiei nu a returnat imediat o solicitare de comentarii. 

„Efectele se vor extinde chiar și la fondurile care nu sunt expuse direct, din cauza efectelor de propagare în Solana și pe piețele criptomonedelor în general”, a spus Gnaizda. „Ne așteptăm ca o parte semnificativă a fondurilor afectate să aplice prevederile de intrare sau să limiteze/suspendă temporar răscumpărările.”

Crypto Fund Research se așteaptă la un număr record de cereri de răscumpărare de la investitori de la fondurile de acoperire criptografice în noiembrie, care ar putea însemna aproximativ 2 miliarde de dolari. Recordul actual este de 1.3 miliarde de dolari – stabilit în iunie după prăbușirea monedei stabile algoritmice Terra.  

Majoritatea covârșitoare a fondurilor cripto de fonduri au o anumită expunere la FTX prin intermediul uneia sau mai multor companii din portofoliu, potrivit e-mailului. 

De asemenea, fondurile de risc asociate se vor confrunta probabil cu un mediu dificil de strângere de fonduri – cel puțin până la sfârșitul anului, au spus surse – deoarece potențialii investitori pun la îndoială practicile de due diligence chiar și ale unora dintre cei mai respectați investitori ai segmentului. 

Fondurile speculative cripto au revenit cu aproximativ 2% în octombrie, în ciuda condițiilor de piață relativ stabile, potrivit Crypto Fund Research.

„Cu toate acestea, noiembrie probabil nu va fi atât de amabil”, a spus Gnaizda. „Nu numai că multe fonduri se confruntă cu expunerea directă la FTX, [dar] chiar și cele care nu sunt expuse direct acum se confruntă cu perspectiva unor lichidări la nivel de industrie, care să creeze vânturi în contra pentru prețurile criptomonedelor pe termen scurt.”

Bitcoin s-a tranzacționat în jurul valorii de 16,500 USD luni, începând cu ora 6:00 ET, în scădere cu aproximativ 21% față de o săptămână în urmă și în creștere ușor față de 24 de ore înainte.

Michael Bodley a contribuit la raportare.

Primiți în căsuța dvs. de e-mail cele mai bune știri și informații despre criptomonede ale zilei în fiecare seară. Abonați-vă la buletinul informativ gratuit al Blockworks acum.