Vanguard spune că obligațiunile s-au întors. Aici ai putea face bani

În timp ce piețele reflectă îngrijorarea cu privire la un posibil recesiune, Vanguard spune că obligațiunile ar putea oferi investitorilor pe termen lung oportunități de a câștiga bani cu randamente peste inflaţiei. În plus, firma financiară consideră că investitorii ar putea folosi și obligațiuni ca „acoperire stabilă pentru acțiuni după ce au petrecut cea mai mare parte a anului corelat cu activele de risc”. Să analizăm beneficiile și riscurile investiției în obligațiuni.

A consultant financiar vă poate ajuta să creați un plan financiar pentru a vă proteja investițiile și pentru a identifica noi oportunități de a face bani.

De ce Vanguard crede că poți face bani cu obligațiuni

Într-o Prezentare generală a primului semestru al anului 2022, Vanguard spune că piețele au trebuit să regândească cât de mare va putea Rezerva Federală să majoreze ratele înainte de a se retrage. Acest lucru a creat o oportunitate pentru investitori face bani cu obligațiuni.

„Investitorii pe termen lung ar trebui să încurajeze – randamente peste inflația așteptată în următorii cinci ani sau mai mult există pe piața de trezorerie pentru prima dată de la o scurtă creștere în timpul panicii inițiale COVID din martie 2020. Pentru cei care caută venituri tangibile, asta există și acum”, a spus firma financiară în prezentarea sa de ansamblu.

Ca referință, Rezerva Federală a majorat ratele pe 5 mai, 15 iunie și 27 iulie, cel mai recent majorând ratele cu 75 de puncte de bază. Și băncile centrale din întreaga lume și-au crescut în mod similar ratele. „Acum, piețele văd că Fed merge mai repede, dar se retrage mai repede”, spune Vanguard.

După ce au petrecut cea mai mare parte din prima jumătate a anului 2022 corelat cu activele de risc, spune Vanguard, obligațiunile au început, de asemenea, să se comporte ca o acoperire stabilă împotriva acțiunilor. „Semnele unei economii mai slabe în viitor sunt probabil să valideze rolul obligațiunilor ca diversificator de portofoliu.”

Investitorii ar trebui să rețină că obligațiunile au fost în mod tradițional văzute ca investiții mai sigure decât sunt acțiunile. Dar, cu randamente mai mici, majoritatea obligațiunilor nu sunt neapărat folosite ca acoperire pentru a învinge inflația. O excepție notabilă este Titluri de Trezorerie protejate împotriva inflației (TIPS), care permit creșterea principalului investiției odată cu Indicele prețurilor de consum (IPC).

Povestea continuă

Înțelegerea modului în care funcționează obligațiunile

Obligațiunile sunt venit fix investiții, ceea ce înseamnă că investitorii știu cât va fi randamentul lor înainte de a le cumpăra. Când cumpărați o obligațiune, împrumutați bani guvernului sau unei companii. Organizația vă va rambursa dobânda în timp.

În calitate de investitor în obligațiuni, veți putea vedea prețul, data de scadență și rata cuponului. Rata cuponului este rata anuală la care obligațiunea vă va rambursa în calitate de deținător. Această rată se bazează pe valoarea nominală a obligațiunii, care este suma pe care emitentul o va plăti odată ce ajunge la scadență. Și pentru că este o plată fixă, va rămâne aceeași pe toată durata obligațiunii.

Obligațiunile sunt o bază comună pentru investitorii care caută să își diversifice portofoliile în afara acțiunilor. Acestea sunt adesea considerate investiții „mai sigure”, iar investitorii care se apropie de pensionare sunt adesea sfătuiți să-și mărească deținerile de obligațiuni. Deși probabil că nu veți obține un randament de două cifre pe obligațiuni, așa cum ați putea cu acțiunile, obligațiunile oferă de obicei mai multă consistență și predictibilitate.

Unde sunt astăzi oportunitățile cu venit fix

Nu toate legăturile sunt create în mod egal. Ele oferă diferite obiective și niveluri de risc și recompense. Mai jos sunt trei tipuri comune de obligațiuni care pot pune bani în portofoliu:

Obligațiuni cu randament ridicat. Obligațiunile cu randament ridicat urmăresc să genereze venituri și randamente consistente pentru investitori. Aceste obligațiuni vin și cu un risc mai mare. Conform Datele indicelui Bloomberg, obligațiunile cu randament ridicat au înregistrat randamente pozitive în iulie, cu un câștig de 5.9%, care este cel mai mare dintr-un deceniu.

Obligațiuni de trezorerie. Acestea sunt titluri de creanță guvernamentale care sunt emise de guvernul federal al SUA. Când cumpărați această obligațiune de la guvern, vă așteptați să primiți dobânda înapoi la sfârșitul fiecărei perioade de șase luni. În cea mai mare parte a primei jumătăți a anului 2022, randamentele reale ale obligațiunilor de trezorerie au scăzut pe o gamă largă de scadențe. Cu toate acestea, Departamentul de Trezorerie al SUA spune că acest activ a avut o creștere cu randamente pe cinci ani, șapte ani, 10 ani, 20 de ani și 30 de ani variind de la 0.43% la 0.91%.

Obligațiuni municipale. Aceste obligațiuni sunt asociate cu agențiile guvernamentale locale și de stat. Obligațiunile municipale oferă venituri de încredere fără riscul obligațiunilor cu randament ridicat. Și Vanguard spune că acest activ a avut un randament de 3.21% la 30 iunie, „care echivalează cu un randament ajustat de impozite de 5.42% pentru investitorii din cea mai mare categorie de impozit pe venit federal”.

Linia de fund

Obligațiunile ar putea avea o schimbare notabilă în 2022. Și Vanguard spune că obligațiunile cu randament ridicat, obligațiunile municipale și obligațiunile de trezorerie ar putea oferi investitorilor pe termen lung oportunități de a câștiga bani.

Sfaturi pentru investiții inteligente

• A consultant financiar vă poate ajuta să creați un portofoliu echilibrat cu un amestec de obligațiuni și alte tipuri de investiții. Instrumentul gratuit al SmartAsset vă potrivește cu până la trei consilieri financiari care vă deservesc zona și vă puteți intervieva cu consilierii dvs. potriviți gratuit pentru a decide care este potrivit pentru dvs. Dacă sunteți pregătit să găsiți un consilier care vă poate ajuta să vă atingeți obiectivele financiare, incepe acum.

• Dacă aveți nevoie de ajutor pentru a găsi un echilibru pentru portofoliul dvs., SmartAsset calculator de alocare a activelor vă poate ajuta să determinați în ce să investiți.

Credit foto: ©iStock/Torsten Asmus, ©iStock/cagkansayin, ©iStock/PashaIgnatov

Mesaj Vanguard spune că obligațiunile s-au întors. Aici ai putea face bani a apărut în primul rând pe Blogul SmartAsset.