Cu un randament de 9.62%, cel recent expirat Seria I bond a fost de înțeles popular. Odată cu creșterea ratelor dobânzilor, fondurile de obligațiuni sunt în scădere în acest an, iar băncile continuă să ofere rate zgomote la conturile de depozit. Așa că nu este de mirare că o hoardă în creștere de investitori a prăbușit site-ul Treasury.gov la sfârșitul lunii trecute, încercând să bată ceasul și să blocheze cea mai mare rată pe care o plătesc obligațiunile de când au fost introduse în 1998.
În ziua termenului limită de vineri, 28 octombrie, pentru a bloca rata veche, Trezoreria a vândut 979 milioane USD din obligațiuni I. Pe o piață de urs, această investiție care a oferit un randament robust și un risc scăzut i-a încurajat pe investitori.
Dar acum se dovedește că investitorii ar fi trebuit să aștepte. Cei care au luat noi obligațiuni I, cu randament de 6.89% la cea mai recentă licitație, se vor trezi că câștigă mai mulți bani în câțiva ani decât cei care s-au grăbit să apuce rata veche, mai mare. Cum este posibil? Aruncați-vă adânc în complexitatea I Bonds de mai jos și luați în considerare potrivirea cu a consultant financiar gratuit pentru a vedea dacă I Bonds au sens în portofoliul tău.
Cum poate o rată a obligațiunilor I de 6.89% să bată o rată de 9.62%?
Motivul este că ratele obligațiunilor I sunt alcătuite din două componente: o rată de bază garantată și o rată a inflației ajustabilă care se modifică cu fiecare nouă licitație semestrială. Acea o rată de 9.62%. a fost garantat doar pentru primele șase luni în care investitorii își păstrează obligațiunile. După aceea, rata va scădea, în timp ce rata obligațiunilor din noiembrie 2022 va rămâne constant ridicată.
Asta pentru că obligațiunile achiziționate între 1 mai 2020 și 31 octombrie 2022 au venit cu o rată de bază de 0%. Noile obligațiuni sunt emise cu o rată de bază de 0.40%. Noua rată a inflației de 6.49% înseamnă că toți acei investitori anteriori vor obține exact această rată de rentabilitate, în timp ce cumpărătorii noilor obligațiuni vor primi o rată compusă care include baza, oferindu-le 6.89%.
Și mai bine pentru noii cumpărători de obligațiuni este că rata de bază este garantată pe durata de viață a obligațiunilor, care nu ajung la scadență timp de 30 de ani, oferind acelor deținători de obligațiuni un impuls suplimentar atâta timp cât țin. Chiar dacă inflația scade la 0%, ei vor obține totuși un randament de 0.40%.
Pe fondul ratei de bază mai mari, cumpărătorii care au obținut obligațiuni I la rata de 6.89% ar trebui să fie înaintea cumpărătorilor care au blocat 9.62% după aproximativ patru ani. Este întotdeauna important să intreaba un consilier despre ceea ce are sens pentru tine în ceea ce privește creșterea și fluxul de numerar.
O privire istorică asupra I Bonds
Primele obligațiuni I au fost emise în septembrie 1998, cu o rată de bază de 3.40%, care a crescut la 3.60% în mai 2000, cea mai mare înregistrată vreodată. De atunci, garanția a scăzut constant, atingând 0% de mai multe ori, inclusiv cea mai recentă și mai lungă perioadă din mai 2020 până în octombrie. Aceasta înseamnă că oricine deține o obligațiune I achiziționată între 1 mai 2000 și 31 octombrie 2000 se bucură astăzi de o rată de 10.20%, deși aceasta este o scădere destul de mare față de ultimele șase luni, când obțineau 13.39%.
Totuși, cumpărătorii de obligațiuni I de ultimă oră nu trebuie să se simtă prea rău – vor primi rata de 9.62% până la sfârșitul lunii aprilie, deoarece obligațiunile plătesc rata compozită la momentul licitației timp de șase luni, începând cu în prima zi a lunii în care au fost cumpărate. Rata inflației este ajustată de două ori pe an la fiecare licitație, care are loc pe 1 mai și 1 noiembrie.
Cum sunt calculate ratele obligațiunilor?
Dacă vă întrebați exact cum sunt calculate ratele obligațiunilor I, aceasta este suma ratei fixe, plus de două ori rata inflației semestriale din ultimele șase luni (în ultima licitație, aceasta este modificarea indicelui prețurilor de consum din martie). până în septembrie). Acest rezultat se adaugă la suma ratei fixe înmulțită cu rata inflației. Întregul calcul arată astfel: [Rată fixă + (2 x rata inflației semestrială) + (rata fixă x rata inflației semestrială)].
Puteți găsi informații detaliate despre ratele obligațiunilor I și despre modul în care acestea sunt calculate aici, în timp ce un grafic istoric al întregii istorii a fiecărei obligațiuni este publicat aici.
Linia de fund
Într-un adevăr care este destul de contra-intuitiv, investitorii care cumpără obligațiuni I la noua rată de 6.89% pot, după patru ani, să iasă înaintea investitorilor care au blocat rata de 9.62% care a expirat luna trecută. Pe fondul zgomotului de a încerca să prindă acel randament de aproape 10%, investitorii ar fi făcut bine să-și exerseze răbdarea și să ia în considerare rata de bază a ecuației, care a crescut la 0.40% în această ultimă ofertă.
Sfaturi privind titlurile cu venit fix
A consultant financiar vă poate ajuta să alegeți titluri cu venit fix care vă completează obiectivele de investiții, calendarul și profilul de risc. Găsirea unui consilier financiar nu trebuie să fie dificilă. Instrumentul gratuit al SmartAsset vă potrivește cu până la trei consilieri financiari care vă deservesc zona și vă puteți intervieva cu consilierii dvs. potriviți gratuit pentru a decide care este potrivit pentru dvs. Dacă sunteți pregătit să găsiți un consilier care vă poate ajuta să vă atingeți obiectivele financiare, incepe acum.
Utilizați gratuit calculator de investiții pentru a obține o estimare rapidă a modului în care investițiile dvs. ar putea fi de așteptat să crească în timp.
Este posibil să cumpărați mai mult de limita individuală de 10,000 USD pentru Obligațiuni I. Iată cum. De asemenea, senatorii se luptă în prezent să vă permită cumpără și mai multe în I Bonds.
Credit foto: ©iStock.com/jetcityimage, ©iStock.com/jetcityimage
Mesaj Este util să amânați: noile obligațiuni I de 6.89% vor învinge vechile obligațiuni de 9.62% în doar 4 ani a apărut în primul rând pe Blogul SmartAsset.
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/pays-procrastinate-6-89-bonds-175401666.html