Noi reguli italiene pentru VASP

După cum se spune, „mai bine mai târziu ca niciodată”. Acest lucru pare să fie valabil mai ales pentru Decret italian privind furnizorii de servicii de active virtuale (VASP), care va reglementa afacerile companiilor și persoanelor fizice care oferă servicii cripto clienților italieni.

Un decret mult așteptat 

Au trecut aproape patru ani de la versiunea proiectului a acestui Decret, care fusese supus consultării publice în primele luni ale anului 2018 (consultarea s-a încheiat pe 16 februarie 2018).

Săptămâna aceasta, mult așteptatul Decret a fost aprobat în cele din urmă de Ministerul italian al Economiei (MEF), deși urmează să fie încă publicat oficial. Decretul VASP ameliorează unele întrebări și ridurile asupra VASP-urilor care își oferă serviciile în Italia. Acesta prevede înființarea unui Registrul VASP păstrate de autoritatea competentă italiană (OAM – Organismo Agenti e Mediatori) Şi aliniază cadrul legal italian la recomandările CSB emise de GAFI/FATF la nivel internațional. 

Decretul VASP italian pe scurt

Decretul VASP este cu siguranță o componentă esențială a cadrului legal și de reglementare general pe care legiuitorul italian îl construiește în jurul cripto-urilor și solicită o examinare atentă a noilor obligații la care urmează să fie expuși VASP.

Ca cuvânt de mângâiere, merită subliniat încă de la început că Decretul VASP nu introduce nicio cerință materială în scopul înregistrării ași, prin urmare, nu va impune obstacole semnificative pentru performanța serviciilor VASP în Italia. Cu toate acestea, Decretul VASP va impune un set de obligații de raportare care vor avea un impact material asupra VASP.

Acest lucru este perfect în concordanță cu scopul însuși al Registrului VASP, care a fost conceput în scopuri de informare și raportare. Nu numai că OAM va primi în mod regulat raportarea de la VASP, dar va trebui să o facă cooperează cu alte autorități italiene (de exemplu, MEF, Unitatea Italiană de Informații Financiare, Banca Italiei, Poliția Fiscală Italiană etc.) prin transmiterea către acele autorități, în anumite circumstanțe și în scopul facilitării exercitării competențelor lor respective, orice informație și document colectat în legătură cu gestionarea Registrului VASP.

Prin urmare, din punctul de vedere al VASP, decretul VASP se rezumă în mare parte la impactul său operațional și, prin urmare, la necesitatea de a ne pregăti pentru îndeplinirea obligațiilor de raportare către OAM, precum și pentru respectarea obligațiilor italiene de CSB.

Care este domeniul de aplicare al noilor reguli?

Noile reguli se vor aplica serviciilor prestate în legătură cu orice „monedă virtuală”, care este definită în legislația italiană ca orice reprezentare digitală a valorii, care nu este emisă sau garantată de o bancă centrală sau de o autoritate publică, care nu este neapărat legată de o monedă fiat, utilizată ca mijloc de schimb pentru achiziționarea de bunuri și servicii sau pentru investiții scopuri și transferate, stocate și comercializate electronic.

Definiția monedei virtuale a fost deja inclusă în Decretul italian AML, care a impus aplicarea Obligațiile italiene AML față de „furnizorii de servicii legate de utilizarea monedelor virtuale” (de exemplu, schimburi cripto sau platforme similare etc.) și „furnizori de portofel custozi”, în conformitate cu Directiva UE AML.

Pe lângă cerințele CSB prevăzute de Decretul italian CSB, VASP-urile vor trebui acum să respecte obligațiile de înregistrare și raportare introduse de Decretul VASP pentru a-și presta serviciile în Italia.

Cum va funcționa Registrul VASP?

Numai VASP care vor fi înscriși în Registrul VASP vor putea oferi servicii legate de monedele virtuale sau portofelele custode în Italia.

Pentru VASP înființați ca persoane juridice, singura cerință pentru a fi înscris în Registrul VASP este să aibă sediul social și administrativ în Italia sau, în cazul entităților din UE, o sucursală italiană (organizare stabilă).

OAM va trebui să înființeze Registrul VASP în termen de 90 de zile a intrării în vigoare a Decretului VASP (adică până în mai 2022, presupunând că Decretul VASP va fi publicat în următoarele câteva săptămâni).

Registrul VASP va fi disponibil publicului și vor fi publicate următoarele date:

• datele de identificare ale VASP;
• numărul de identificare fiscală sau numărul de TVA (dacă există);
• informatii despre tipul de servicii oferite clientilor;
• adresa birourilor fizice utilizate pentru desfășurarea activității (inclusiv orice bancomate) și/sau adresa web utilizată pentru furnizarea serviciului.

VASP vor trebui să transmită o comunicare electronică către OAM pentru a fi înscriși în Registrul VASP.

OAM va evalua dacă notificarea și documentația sunt complete și conforme cu cerințele aplicabile și va aproba sau respinge cererea în termen de 15 zile de la data depunerii notificării.

Care sunt serviciile pe care VASP le pot presta în Italia?

Decretul VASP oferă o descriere a diferitelor tipuri de servicii legate de monedele virtuale pe care VASP au voie să le desfășoare. Deși o astfel de listă de servicii este furnizată numai în scopul notificării OAM, este deosebit de relevantă pentru a defini în continuare domeniul de aplicare al Decretului VASP.

Potrivit Decretului VASP, VASP care solicită înregistrare în Registrul VASP poate oferi unul sau mai multe of următoarele servicii:

• servicii care sunt esențiale pentru utilizarea și schimbul de monede virtuale și/sau conversia acestora din sau în valute fiat sau reprezentări digitale ale valorii (inclusiv valute care sunt convertibile în alte monede virtuale);
• servicii privind emisiunea sau oferta de monede virtuale;
• Servicii privind transferul și compensarea monedelor virtuale;
• orice alt serviciu care este instrumental pentru cumpărarea, tranzacționarea sau intermedierea în schimbul de monede virtuale (de exemplu, executarea, recepția, transmiterea ordinelor legate de monede virtuale în numele terților, plasarea de monede virtuale, consultanță privind monedele virtuale);
• servicii portofel custode.

Emisiunea de monede virtuale nu ar trebui să declanșeze în sine obligația de a se înscrie în Registrul VASP, cu excepția cazului în care emitentul prestează în același timp unul sau mai multe servicii legate de monedele virtuale și/sau servicii de portofel custode în cadrul afacerii și în numele său. Clienți.

Ce date trebuie raportate la OAM?

VASP-urile vor trebui să comunice OAM, trimestrial, cele relevante datele de identificare ale fiecărui client (prenume și nume, locul și data nașterii, locul de reședință, cod de identificare fiscală/număr de TVA (dacă există), datele actului de identificare).

În plus, VASP-urile vor trebui să transmită date referitoare la tranzacțiile fiecărui client luând în considerare toate serviciile efectuate de VASP (adică soldul total, numărul și valoarea tranzacțiilor fiat-to-crypto sau crypto-to-fiat, numărul de tranzacții crypto-to-crypto, intrari/ieșiri cripto și fiat).

Care este calea de urmat?

Dacă ne uităm la cerințele stricte de autorizare care se aplică VASP-urilor din alte țări europene, decretul VASP nu schimbă jocul (din fericire pentru toți acei potențiali VASP care doresc să-și deschidă afacerea în Italia... precum și pentru cei care operează deja aici) . Desigur, înființarea Registrului VASP a fost un pas înainte necesar în finalizarea cadrului de reglementare italian.

Cu toate acestea, Decretul VASP va avea un impact operațional semnificativ în ceea ce privește obligațiile de raportare trimestrială către OAM, întrucât respectarea acestor obligații ar putea genera probleme semnificative din punct de vedere practic. Relevanța sa, așa cum s-a spus, ar trebui surprinsă pe bună dreptate în această perspectivă. În plus, VASP înregistrați în Registrul VASP vor trebui să stabilească proceduri interne pentru a respecta obligațiile italiene de CSB.

Privind în perspectivă și ținând cont de viitoarele reforme de reglementare ale UE (în special propunerea de regulament MiCA, care va atrage neîncetat punctul de referință între „înainte” și „după”), ar putea exista probleme de coordonare între regulile italiene (inclusiv cu privire la obligațiile de raportare) și cerințele de autorizare prevăzute în MiCAR (deoarece MiCAR nu va elimina neapărat – în ciuda naturii sale) actualele norme naționale).

Vestea bună este că în cele din urmă, spre deosebire de alte țări, Italia nu își închide porțile afacerilor cripto și este mai degrabă dispus să stabilească un mediu de reglementare deschis și transparent pentru prestarea acestor servicii pentru clienții italieni.

Autori:

Francesco Dagnino, Angelo Messore – Lexia Avvocati (www.lexia.it)