Combinația explozivă de blockchain și active fizice face o diferență reală în modul în care tinerii pot accesa în mod tradițional active fizice nelichide, costisitoare și cu mișcare lentă, cum ar fi proprietatea. Anterior o achiziție de o dată sau de două ori în viață pentru majoritatea oamenilor, această oportunitate de investiție profitabilă este acum în curs de democratizare, astfel încât toată lumea să poată împărtăși bogăția.
Acest lucru este important deoarece mulți Millennials și membrii Gen Z sunt blocați efectiv de pe piața imobiliară. Potrivit raportului The Intelligence Lab din octombrie 2021, prețurile locuințelor la nivel mondial cresc cu cel mai rapid ritm din primul trimestru al anului 2005. Boom-ul imobiliar indus de stimularea fiscală a pandemiei continuă cu prețurile crescând cu 9.2% în medie în 55 de țări și teritorii în 2020, până Anul fiscal 2021.
Harry Horsfall, aproape suficient de tânăr pentru a fi membru al generației Z și fondator al Zebu Digital, nu este străin de cripto. În 2103, și-a cumpărat primul Bitcoin și de atunci nu s-a mai uitat înapoi. Echipa sa a ajuns la 70 de tineri fani criptografici la nivel global și conduce programe de marketing digital pentru proiecte Web3. Cu toate acestea, el spune că doar prin cripto are posibilitatea de a cumpăra vreodată un apartament.
„Cu prețurile actuale din Marea Britanie comparativ cu multiplicatorii de salarii și ipoteci, nu am cum să îmi permit un avans pentru un apartament și să economisesc pentru un depozit în timp ce locuiesc în Londra, cu atât mai puțin să obțin un credit ipotecar suficient de mare pentru locul meu”, spune Horsfal.
„Cu toate acestea, având capacitatea de a folosi miza și cultivarea randamentului prin cripto, sper că voi putea cumpăra ceva modest – sper că la Lisabona.”
Dar, banca pe a te îmbogăți suficient prin cripto pentru a cumpăra un loc nu va fi realizabilă pentru o întreagă generație. Cu toate acestea, blockchain oferă, de asemenea, soluții noi inovatoare pentru majoritatea, perturbând piața imobiliară prin tokenizare. În loc să economisiți un depozit enorm pentru a obține un credit ipotecar paralizant, puteți acum să cumpărați o parte dintr-o proprietate la un moment dat prin jetoane și să vă acumulați miza încet, beneficiind în același timp de creșterea prețurilor caselor.
Construirea bogăției, cărămidă cu cărămidă
Cointelegraph l-a prins din urmă cu Kevin Murcko, CEO al CoinMetro, care lucrează în spațiu de câțiva ani. El a lansat investiții imobiliare tokenizate înainte de COVID și a văzut o comunitate inițial neîncrezătoare care a început să câștige atât înțelegerea, cât și apetitul pentru activele digitale.
„Tokenizarea este exact ceea ce aștepta generația Z – chiar dacă nu știau asta. În prezent, accesul la investițiile imobiliare tradiționale necesită un prag ridicat de bogăție, mult mai mare decât pentru generațiile anterioare”, spune el.
„Prin tokenizare, oamenii pot cumpăra acum o fracțiune dintr-un penthouse din Manhattan, evaluat la 30 de milioane de dolari și să câștige în continuare același procent de rentabilitate din investiția lor mult mai mică. Și, când spun mai mici, este fezabil din punct de vedere tehnic și financiar să oferim unități de nivel de intrare în jurul pragului de 500 USD.”
El adaugă: „Crypto este despre acces”.
Deși este posibil să oferiți astfel de servicii fără blockchain - BrickX din Australia este un bun exemplu - jetoanele pot face procesul mai ușor, mai ușor de gestionat și mai transparent.
Deținerea jetonului fără a folosi proprietatea, așa cum ați putea face cu o opțiune tradițională de durată partajată, înseamnă că nu există implicații fiscale până la momentul vânzării.
Dar, a face un salt către tokenizarea proprietăților noi și relativ netestate este o chemare mare, și chiar și fanii criptografiei sunt precauți.
Ashton Barger, generația Z și organizatorul șef al conferinței din Marea Britanie DeFi Live, este în criptomonedă din 2017. Nu este sigur că dorește chiar să cumpere o casă din cauza cheltuielilor și, deși este interesat de conceptul de tokenizare, el crede că e cam devreme.
„În ceea ce privește conceptul de tokenizare, nu am investit în nimic”, spune el. „Nu este încă un spațiu în care să mă simt atât de confortabil să investesc și nu sunt sigur de unde să încep. Probabil că voi găsi o modalitate de a mă implica odată ce voi avea resursele și mijloacele pentru a face acest lucru.”
Piata in curs de dezvoltare
Pe cealaltă parte a ecuației, tokenizarea oferă dezvoltatorilor o cale către strângerea de fonduri, în special pentru dezvoltări sub 50 de milioane de dolari.
„Aceste evoluții nu sunt atractive pentru brokerii de finanțe tradiționali, nu câștigă suficienți bani în comisioane și, în mod ironic, este mai greu să strângi bani pentru proiecte mai modeste. Deci, nu numai investitorilor le place această abordare, ci și dezvoltatorilor, în special noilor intrați pe piață fără un istoric dovedit”, explică Murcko.
„Nu mai trebuie să găsiți un investitor care să creadă cu pasiune într-un proiect și care este dispus să predea peste 50 de milioane de dolari, puteți găsi mii de investitori dispuși să ofere sume mai mici.”
Costurile de distribuție sunt în mod normal foarte mari în TradFi, dar dacă fondurile sunt strânse pe platforme specializate, atunci costurile sunt reduse considerabil, procesele sunt simplificate și o mare parte din documentele greoaie sunt abandonate.
Ca un avantaj suplimentar, Murcko consideră că creșterea tokenizării va forța și TradFi să devină mai agil.
Un pas către o întreagă proprietate
Murcko consideră, de asemenea, că piața ipotecare va evolua și ea în această direcție, oferind acces la împrumuturi celor cărora li se refuză în prezent marile bănci.
„Deci, în curând, aveți o platformă de credit ipotecar crowdfunded care concurează direct cu băncile monopoliste. Este posibil ca un candidat să nu atingă „bara” stabilită conform criteriilor tradiționale de finanțare, dar finanțatorii de retail au criterii diferite și pot fi influențați de emoții și de alți factori. Și, acesta nu este un lucru rău – a ajuta o mamă singură să ridice un credit ipotecar pentru a cumpăra o casă, altfel în afara domeniului ei de aplicare, va avea ca rezultat probabil cei mai conștiincioși dintre plătitori.”
„Este la fel și cu antreprenorii care doresc să strângă capital. TradFi ar putea să le respingă fără îndoială, fără un istoric dovedit, dar o mulțime ar putea să se uite la pasiunea și viziunea antreprenorului și să decidă să investească”, spune el.
Un astfel de antreprenor care își îmbină cunoștințele despre proprietate și blockchain este fondatorul și CEO-ul UK Bricktrade, Gus Kang. Kang are peste 20 de ani de experiență în domeniul imobiliar de lux atât în Londra, cât și în Hong Kong. A înființat o companie numită Waterfronts, cu sediul în Docklands din Londra, pentru a gestiona proprietăți de acolo până la Chelsea, care are și un birou în Hong Kong.
A fost surprins de posibilitatea de a folosi blockchain-ul pentru a eficientiza blocajele la achiziționarea de proprietăți.
„Chiar și cumpărarea unei singure proprietăți este un proces laborios și poate dura până la șase luni. Aceste întârzieri păreau atât de secolul trecut, iar reinventarea investițiilor imobiliare a devenit pasiunea mea.”
Kang este în proces de lansare a ceea ce el numește prima platformă financiară de construcții din Marea Britanie, care acceptă atât fiat, cât și cripto, unde investiția minimă este de doar 500 USD și tranzacția reală poate fi realizată într-un minut. Practic, folosește coordonarea blockchain ca o modalitate de finanțare participativă a unei dezvoltări, apoi un ghișeu unic pentru a vinde apartamentele din dezvoltare și a le închiria.
„Am pus multă securitate la toate nivelurile acestui proces pentru a asigura investitorilor că riscurile sunt minimizate în orice moment. Suntem o echipă foarte experimentată și lucrăm la asta din 2018. 80% din platformă este acum construită și abia așteptăm să finalizăm restul de 20% sub consilierea și îndrumarea reglementărilor FCA și Marea Britanie”, spune Kang.
Jeton de jetoane
Învățând de la alte platforme blockchain, BrickTrade va avea propriul token, care va permite deținătorilor de token-uri să aibă acces din timp la oferte.
„Acest lucru va fi important, deoarece din cercetările noastre, vedem că aceste oferte sunt finanțate până la o sumă de un milion de lire sterline în câteva minute. Există un apetit pe piață pentru investiții sigure garantate cu active.”
Kang intenționează să implice comunitatea în toate aspectele tranzacției. Pe lângă accesarea tuturor datelor formaționale, există planuri de a avea fluxuri live de camere pe fiecare șantier cu webinarii regulate și actualizări de la dezvoltatori.
„Deținătorii de jetoane pot adresa întrebări direct de la echipa de dezvoltatori.”
Odată ce proiectul este finanțat, aceștia trec de la strângerea de fonduri la vânzări - din nou în sume fracționale și, de asemenea, oferă comunității BrickTrade primele bănuieli.
„Deci, dezvoltatorul vine la noi pentru a obține finanțare în faza unu, dar în faza a doua îl ajutăm acum să vândă unitățile, reducând în același timp costurile fondurilor și costurile vânzărilor de ambele părți. Proprietarii fracționați pot decide atunci dacă doresc să vândă unitățile odată finalizate sau dacă doresc să le închirieze.”
Aceasta este faza a treia care reunește toate proprietățile lui Kang - de data aceasta în managementul proprietății.
„Putem găsi chiriașul, obținem toate certificatele necesare și ne asigurăm că documentele legale sunt în vigoare împreună cu asigurarea. Facem asta oricum pentru celelalte proprietăți”, spune el.
„De fapt, frumusețea acestui sistem este că o proprietate ar putea trăi în ecosistem pentru totdeauna - o proprietate pe care am contribuit la construirea și întreținerea. Este, până acum, o cantitate cunoscută.”
Folosirea blockchain-ului, a contractelor inteligente și a token-urilor au fost cheia eficientizării procesului. În plus, având un sistem de dezvoltare complet închis, de la finanțare până la vânzare, BrickTrade va permite să obțină reduceri mai mari de la dezvoltatori.
„Dacă am fi încercat acest lucru zece sau chiar cinci ani, nu ar fi fost posibil. Dar, acum momentul este perfect cu cererea de pe piață pentru investiții susținute de active.”
Alte piețe în funcțiune
Piața proptech este în sfârșit aici și poate fi văzută de alte proiecte de pe tot globul. Un astfel de proiect, lansat și în direct, este AqarChain cu sediul în Emiratele Arabe Unite. Creat în 2018 pentru a dezvolta cazuri de utilizare în lumea reală în tehnologia emergentă, AgarChain digitalizează imobile pe propria sa platformă și pretinde a fi prima piață imobiliară descentralizată din lume.
Pe platforma sa hibridă de tokenizare, activele imobiliare sunt mai întâi transformate într-un NFT care deține titlul de proprietate în metadate și apoi NFT este fracționat. Proprietatea este autentificată prin NFT.
CEO-ul Agarchain, Waqas Nakhwa, spune că platforma beta a fost lansată în ianuarie și piața NFT Assets urmează să apară luna aceasta, urmată de terenul Metaverse.
„Aqarchain în primul trimestru va explora, de asemenea, proprietăți de listare pe platforma sa de tokenizare în afara Emiratelor Arabe Unite. O platformă Aqarchain la scară largă este de așteptat să fie disponibilă în trimestrul III al anului 1. Platforma la scară largă va avea ca caracteristici extinse jocul de explorare a terenurilor Metaverse și P3E”, spune el.
Proprietatea jetoanelor NFT va conferi, de asemenea, drepturi de vot pentru guvernare, profituri proporționale ale proprietății și orice apreciere a capitalului sau depreciere a valorii fiecărei proprietăți. În plus, proprietarii proiectului prevăd o piață secundară activă.
În plus, Propy, o companie imobiliară axată pe NFT, aplică tehnologie blockchain inovatoare activelor din lumea reală. Lucrând cu noi protocoale pentru tranzacțiile imobiliare, acestea oferă un nivel suplimentar de încredere și elimină stresul pentru cumpărătorii de case. Ca parte a expansiunii lor, ei au anunțat primul NFT imobiliar din SUA cu o licitație a unei case din Florida la sfârșitul acestei săptămâni. După o vânzare de succes, proprietatea devine un activ DeFi care poate fi împrumutat.
Tokenizare proprietăți DIY
La celălalt capăt al scalei din planurile mărețe născute în zgârie-norii din Dubai, există mai multe eforturi de bricolaj care folosesc jetoane pentru a reprezenta proprietatea.
Aaron Cohen, în vârstă de 23 de ani, este implicat pe piața cripto din 2016 și este fondatorul @PhysicallyBacked. El a cumpărat anterior un teren la aproximativ o oră din New York și a decis să fracționeze întregul teren în mai multe active de un picior pătrat.
„Nu ascund nimic – acest lucru este absolut transparent – dar chiar am vrut să adaug valoare reală NFT-urilor”, spune el.
La momentul interviului de la sfârșitul lunii ianuarie, Cohen tocmai enumerase patru NFT, fiecare reprezentând un teren de un metru pătrat pentru 200 de dolari și în decurs de o oră, două dintre ele s-au vândut. De fapt, cumpărătorul strălucit al unuia dintre ele a reluat-o direct pe OpenSea la un preț nou de 1 ETH.
„Mult noroc pentru ei”, spune Cohen. „Deținerea fiecărei NFT permite titularului dreptul de proprietate asupra terenului acum și, de asemenea, drepturi în viitor în cazul dezvoltării. Dar, astăzi, este proprietatea sentimentală a NFT. La urma urmei, cine nu și-ar dori să dețină un teren chiar în afara New York-ului?”
Planurile actuale privind modul de dezvoltare a conceptului în viitor includ plantarea de copaci și crearea unei doline de carbon. Cohen subliniază lipsa NFT-urilor sale, deoarece acestea sunt direct legate de terenul real și nu de un spațiu digital.
Totuși, este un gând frumos că poți urca pe scara proprietății din New York pentru doar 200 de dolari, chiar dacă este suficient de mare pentru un hotel cu bug-uri.
Disclaimer: Revista Cointelegraph nu susține serviciile de tokenizare a proprietății și nu recomandă investiția în proprietate prin intermediul unor noi platforme. Este foarte interesant, desigur, dar tehnologia investițională nouă și cu evoluție rapidă prezintă un risc ridicat.
Sursa: https://cointelegraph.com/magazine/2022/02/11/building-blocks-millennials-use-crypto-tokens-property-ladder