FTX, Alameda a folosit Binance ca intermediar pentru relația lor parazită

În perioada următoare Fallout FTX, Bitcoin și-a văzut prețul scăzând la un minim de doi ani de 15,000 de dolari, tokenul nativ al schimbului este pe cale să devină practic lipsit de valoare, iar monedele stabile de pe piață s-au chinuit să-și mențină legătura.

Cu toate acestea, căderea imperiului lui Sam Bankman-Fried este departe de a se termina. Contagiunea si efecte de ordinul doi sunt încă de simțit și ar putea împinge piața mai adânc în roșu.

Dar, ce a cauzat consecințele care ar putea stabili industria cripto cu câțiva ani în urmă?

Analiza aprofundată de către CryptoSlate a datelor în lanț dezvăluie relația dintre FTX și Alameda și modul în care cele două companii și-au extras bani una de la alta folosind Binance ca intermediar nebănuitor.

Alameda și FTX - două fețe ale aceleiași monede

Pentru a înțelege amploarea legăturilor Alameda cu FTX, trebuie să cercetăm adânc în fluxurile de token ale ambelor companii.

Deoarece majoritatea deținerii lor se află în diferite monede stabile și altcoins, emiterea de Bitcoin (BTC) și Ethereum (ETH) din date prezintă o imagine mult mai clară cu privire la modul în care au tranzacționat cei doi.

Datele analizate de CryptoSlate au arătat că, în ultimul an, peste 90% din jetoanele din portofelele asociate cu Alameda au ajuns la FTX. Aproximativ 9% din toate ieșirile din Alameda au ajuns la Binance.

Privind fluxurile către FTX dezvăluie domeniul de aplicare al dominației Alameda. În perioada dintre noiembrie 2021 și noiembrie 2022, de la Alameda la FTX au fost transferate diverse jetoane în valoare de 49 de miliarde de dolari. Intrările au crescut de la lună la lună și au înregistrat un salt vertical la sfârșitul lunii septembrie 2022, când au fost trimise jetoane în valoare de peste 4.2 miliarde de dolari către FTX.

Arkham Intelligence, o firmă de analiză a criptomonedelor, a confirmat fluxul în propriile rapoarte. Scanerul companiei arată un aflux de FTT în valoare de aproximativ 4 miliarde de dolari în schimb.

Și, în timp ce cei mai mulți bani care ieșeau din Alameda au ajuns la FTX, se pare că majoritatea banilor care au intrat înapoi în firma de tranzacționare au venit de la Binance. Din noiembrie anul trecut, în Alameda au intrat în Alameda diverse altcoins și stablecoins în valoare de aproximativ 25 de miliarde de dolari. Din cele 25 de miliarde de dolari, 7.1 miliarde au venit din portofelele FTX, în timp ce peste 15.5 miliarde au venit din portofelele Binance.

Fluxurile de intrare de la Binance și FTX, de la alte schimburi, așa cum se arată în graficul de mai jos.

Trifecta Alameda, FTX și Binance este și mai evidentă atunci când ne uităm la ieșirile din FTX. Din noiembrie anul trecut, schimbul a înregistrat o împărțire aproape egală a ieșirilor între Binance și Alameda. nod de sticlă datele analizate de CryptoSlate au arătat că aproximativ 38% din fluxurile de token-uri de la FTX au mers către Alameda, în timp ce 36% au mers către portofelele Binance. Doar 26% din fondurile care ies din FTX au mers către portofele asociate cu alte companii și burse.

Degetele îndreptate spre intermediar

O privire profundă asupra portofelelor asociate cu Alameda arată că compania a păstrat un echilibru sănătos al unui coș de diverse jetoane pe parcursul anului 2021. În medie, compania deținea aproximativ 200 de milioane USD în USDT, USDT, DAI, HUSD, ETH și WBTC - toate considerate a fi garanții de înaltă calitate.

Cursa de tauri din noiembrie a împins soldurile Alameda peste acoperiș, culminând în ianuarie 2022 la 1.2 miliarde de dolari.

Prăbușirea Lunei din mai a acestui an a provocat o adâncitură masivă în soldurile Alameda. A durat aproximativ două luni până să fie arătată lovitura, cea mai mare scădere simțită în august. Compania nu a mai reușit să-și revină de atunci și și-a văzut soldurile scăzând continuu pe măsură ce a intrat în al patrulea trimestru.

Nu este clar ce a cauzat scăderea soldurilor Alameda. Industria a fost plină de zvonuri despre panica companiei în vânzarea rezervelor sale pentru a acoperi pierderile suferite după prăbușirea Luna.

Cei care nu cred că aceasta a fost vânzări de panică notează că Alameda și-ar fi putut vinde rezervele pentru a returna fondurile către FTX. Problemele actuale ale bilanțului companiei fac, de asemenea, vânzarea pentru profit foarte puțin probabilă.

Sunt necesare investigații suplimentare asupra tranzacțiilor Alameda și FTX pentru a înțelege întreaga amploare a crizei pe care au provocat-o. Cu toate acestea, datele analizate până acum arată o legătură incontestabilă între Alameda și FTX. Cei doi și-au adâncit legăturile prin Binance, pe care ar fi putut-o folosi ca intermediar nebănuit în escapada lor de un an.