Activele digitale sunt „alternative de risc de frontieră”

Franklin Templeton explorează modalități de a aduce pe piață strategii suplimentare de investiții în active digitale, după lansarea conturilor sale gestionate separat (SMA) centrate pe criptomonede luna trecută.

Roger Bayston, liderul de segment al companiei, a numit activele digitale „alternative de risc de frontieră” într-un interviu recent acordat Blockworks. 

Franklin Templeton avea aproximativ 1.3 trilioane de dolari în active gestionate, la 30 septembrie. noi SMA-uri centrate pe cripto investește în 10 până la 15 dintre cele mai mari active digitale, excluzând monedele stabile și monedele meme. Celălalt al său adoptă o abordare similară, dar bitcoin și ether sunt ambele limitate la 25% din portofoliu.

Produsele vin ca adoptarea instituțională a cripto este în creștere, potrivit unui sondaj Fidelity recent, cu 74% din astfel de investitori spunând că intenționează să cumpere active digitale în viitor.

Bayston spuse în mai acea cripto a fost o clasă de active cu „o mare cantitate de vânturi tematice”, pe măsură ce industriile încep să deblocheze potențialul blockchain. 

Mai recent Sandy Kaul, vicepreședinte senior al activelor digitale și al serviciilor de consultanță în industrie al lui Franklin Templeton, cercetări publicate despre, parțial, modul în care descentralizarea este gata să perturbe finanțele tradiționale în următorul deceniu. 

Blockworks a discutat din nou cu Bayston despre ce urmează.

Blocuri: În urma lansării SMA-urilor centrate pe cripto, ce alte tipuri de oferte cripto ar putea dori firma să ofere?

Bayston: Ne angajăm să oferim oportunități relevante pentru industrie pentru a răspunde nevoilor de investiții în evoluție ale clienților noștri.

Echipa noastră robustă de talente investiționale oferă cercetări profunde tokenomice pentru strategiile noastre, care sunt gestionate pe o platformă de management proprietară construită de la zero. Acest lucru ne oferă expertiza pentru a oferi cele mai bune sfaturi și management activ posibil pentru clienții noștri. 

Continuăm să dezvoltăm mecanisme de livrare pentru a oferi strategii de investiții în active digitale pentru o varietate de investitori.

Blocuri: Acestea ar putea include mai multe SMA-uri? Ce zici de ETF-urile legate de cripto?

Echipa noastră de investiții cu experiență a creat multe strategii de portofoliu utilizând diferite grade de luare a deciziilor discreționare și intensitate de cercetare. 

Având în vedere domeniul de inovație matur pe care îl oferă tehnologiile blockchain, vă puteți aștepta ca Franklin Templeton să continue să aducă pe piață idei de produse relevante. Aceste produse pot lua mai multe forme pe baza permisiunilor de reglementare actuale sau viitoare.

Blocuri: Ce aude firma de la clienți în acest moment cu privire la cripto? 

Bayston: Considerăm că activele digitale sunt alternative de risc de frontieră – noi oportunități investibile care captează fluxurile de rentabilitate ale modelelor de afaceri noi și pot genera creștere pe termen lung. 

Vedem investitori cu o varietate de interes, experiență și niveluri de expunere cu aceste active din întreaga lume și dorința de a consulta consiliere de investiții. 

Auzim de la clienți despre necesitatea unui proces simplificat de investiție în acest spațiu, bazat pe cercetarea profundă a activelor și managementul profesionist al portofoliului, pentru a genera cea mai mare apreciere a capitalului cu un ochi pe managementul riscului.

Blocuri: Ce părere aveți despre Fuziunea Ethereum? Cum ar putea afecta adoptarea?  

Bayston: Tranziția la un protocol proof-of-stake ilustrează inovația continuă pe care o vedem cu blockchain-urile, dar mai precis reprezintă o actualizare majoră a software-ului pentru rețea cu posibilitatea îmbunătățirii securității și eficienței capitalului și energetic. 

Un rezultat al acestui eveniment este o reducere majoră a amprentei de carbon a Ethereum, care este de dorit să atragă mandatele instituționale ESG [de mediu, sociale, de guvernare]. Evoluția Ethereum este un exemplu al modului în care această tehnologie continuă să evolueze. Platforma noastră de investiții va evolua, de asemenea, pe măsură ce platformele vor crește și inovația în acest spațiu va continua.

Blocuri: Pe ce tendințe cripto se concentrează cel mai mult Franklin Templeton în acest moment?

Bayston: Credem că adoptarea în masă a activelor digitale începe probabil cu jetoanele în sine, iar includerea acestor active în portofoliile de investiții va deschide calea pentru alte cazuri de utilizare pentru tehnologia blockchain. 

Spațiul activelor digitale poate aduce două teme largi la managementul investițiilor: extinderea setului de oportunități pentru opțiunile de investiții pentru a include blockchain-urile în sine sau aducerea activelor în lanț într-un mod mai fungibil și utilizarea șinelor blockchain pentru a crea eficiențe operaționale în cadrul proceselor tradiționale de gestionare a activelor. .

Blocuri: Ce se așteaptă compania dintr-o perspectivă de reglementare cripto în următoarele luni? Cum ar putea fi interesant să influențezi politica în acest segment?

Bayston: Există o dezvoltare substanțială a reglementărilor globale cu active digitale într-o varietate de zone geografice și credem că autoritățile de reglementare își desfășoară diligența necesară pentru a adopta o abordare măsurată a reglementării. 

Ne simțim confortabil să navigăm în mediul de reglementare global pe măsură ce acesta se dezvoltă în întreaga lume. Suntem un colaborator cu autoritățile de reglementare, având în vedere că ne concentrăm pe oferirea celor mai bune sfaturi și servicii clienților noștri și considerăm că viitorul managementului activelor include tehnologia blockchain și activele digitale.

Interviul a fost editat pentru claritate și concizie.

Primiți în căsuța dvs. de e-mail cele mai bune știri și informații despre criptomonede ale zilei în fiecare seară. Abonați-vă la buletinul informativ gratuit al Blockworks acum.