Adăugarea proprietății imobiliare la portofoliul dvs. de investiții poate fi o modalitate inteligentă de a diversifica, de a crește randamentele și chiar de a vă proteja împotriva riscului inflației. Când vine vorba de alegerea modului în care vei investi în imobiliare, totuși, există câteva opțiuni din care să alegi. Două dintre cele mai comune rute de investiții imobiliare includ proprietăți închiriate și trusturi de investiții imobiliare (REIT). Ca orice investiție, fiecare dintre acestea oferă propriile sale avantaje și dezavantaje. Investiția în imobiliare este, fără îndoială, o propunere atractivă. Considera consultarea cu un consilier financiar in prealabil insa.
REIT vs. Proprietate închiriată
Înainte de a putea decide care investiție imobiliară este cea mai bună pentru dvs portofoliu de investiții, mai întâi trebuie să înțelegeți cum funcționează fiecare.
Proprietate de închiriere
Majoritatea oamenilor sunt deja familiarizați cu premisa proprietății închiriate. Investitorii pot cumpăra și apoi închiria proprietăți rezidențiale, cum ar fi o casă unifamilială sau multifamilială, un condominiu sau o clădire de apartamente.
În mod ideal, proprietatea dumneavoastră va aduce mai multă chirie în fiecare lună decât plătește investitorul în ipotecă, taxe, asigurări, reparații și alte cheltuieli. Orice extra oferă investitorului un profit lunar al fluxului de numerar, pe care îl poate economisi sau reinvesti în proprietate. Speranța este ca în timp sau în urma unei renovări proprietatea închiriată se va aprecia ca valoare. Dacă și când investitorul alege să vândă proprietatea închiriată, aceasta se va dovedi a fi o sursă de creștere pe termen lung.
Trustul de investiții imobiliare (REIT)
Un REIT, sau trust de investiții imobiliare, funcționează puțin diferit. Cu un REIT, cumpărați acțiuni ale unui trust care deține și administrează proprietăți imobiliare. În calitate de investitor, nu aveți niciun cuvânt de spus în proprietatea deținută de un REIT și nici nu veți avea nicio contribuție sau responsabilitate în gestionarea acesteia. Pe măsură ce activele din REIT se apreciază și produc profit, investitorilor li se oferă dividende.
Dacă un investitor trebuie vreodată să-și lichideze acțiunile REIT, poate face acest lucru la valoarea de piață actuală. REIT-urile pot fi tranzacționate public, tranzacționate în mod privat sau de natură publică necomercializată. Fiecare funcționează puțin diferit, cu propriile cerințe de investiții și accesibilitate fondurilor.
REIT și asemănări cu proprietățile de închiriere
În multe privințe, investiția în proprietăți închiriate și investiția în REIT este similară, dacă nu la fel. Iată câteva modalități prin care cele două opțiuni se suprapun.
Fluxul de numerar
Dacă sunteți în căutarea unei investiții care să vă ofere o sursă de flux de numerar, atât REIT-urile, cât și proprietățile închiriate se pot încadra pe factura. Conform IRS, REIT-urile trebuie să distribuie investitorilor cel puțin 90% din venitul impozabil sub formă de dividende. Din acest motiv, REIT-urile sunt în general o sursă de încredere a acestui flux pasiv de venit.
În condițiile potrivite, o proprietate închiriată vă poate oferi și un flux de numerar lunar. Cu toate acestea, acest lucru depinde de factori precum prețurile de închiriere de pe piață, impozitele pe proprietate, locurile libere și chiar reparațiile.
Apreciere capitala
Proprietățile închiriate și REIT-urile realizează investiții puternice pe termen lung pentru mulți investitori, deoarece fiecare poate oferi o creștere puternică și aprecierea activelor. Dacă și când aceste active se apreciază, poate duce la un flux de numerar crescut pentru investitori în mod regulat. Odată ce activele sunt vândute mai târziu, investitorul va recunoaște și orice creștere a valorii.
Volatilitate
O altă similitudine între REIT și proprietățile închiriate este că ambele au potențialul de a fi volatile și pot fluctua în valoare în timp. Dacă un REIT recunoaște o marjă de profit redusă – fie din cauza cheltuielilor crescute, fie a tendințelor pieței – investitorii vor vedea probabil efectele prin plăți mai mici de dividende. Acest flux de numerar scăzut vă poate afecta bugetul și eforturile financiare în altă parte.
Volatilitatea REIT poate fi, de asemenea, o problemă dacă trebuie să vă lichidați portofoliul. Dacă prețul dumneavoastră REIT a scăzut de când ați cumpărat, veți simți efectele atunci când mergeți să vindeți investiția.
Proprietatea închiriată este susceptibilă la o serie de pericole, inclusiv volatilitate, chiriași răi și scăderea valorii proprietăților. Prețurile de închiriere pot fluctua împreună cu restul pieței imobiliare; acest lucru poate duce la prețuri mai mici ale chiriei și chiar la prelungirea locurilor vacante. Volatilitatea poate fi cauzată și de creșterea taxe de proprietate sau reparații majore neașteptate, care sunt responsabilitatea proprietarului-investitor.
diversificarea
Investiția în imobiliare vă poate ajuta să vă diversificați portofoliul de investiții, să vă asigurați mai bine economiile și să atenuați lovitura unor factori precum scăderea pieței și inflația. Atât proprietățile închiriate, cât și REIT-urile lucrează pentru a vă diversifica portofoliul, adăugând investiții imobiliare la mix. Cu cât aceste investiții sunt mai variate, cu atât portofoliul dvs. poate fi mai bine protejat: aceasta poate însemna să investiți într-o mare varietate de REIT sau să cumpărați mai multe tipuri de investiții imobiliare sau în mai multe domenii.
REIT și diferențe de proprietăți închiriate
Există destul de multe diferențe între proprietatea închiriată și REIT, care sunt importante de înțeles dacă doriți să luați o decizie de investiție în cunoștință de cauză.
Scutiri fiscale pentru proprietatea directă
Proprietarii de proprietăți pot profita de multe deduceri fiscale IRS legate de investițiile lor imobiliare. Acestea includ anularea lucrurilor precum dobânda ipotecară, taxe de proprietate, reparații, management și alte cheltuieli. REIT-urile nu oferă astfel de deduceri fiscale pentru investitori.
Control și flexibilitate
Indiferent dacă doriți să alegeți următorul set de chiriași sau doar să alegeți culori de vopsea, nu aveți prea mult (sau chiar, deloc) control asupra investiției dvs. cu un REIT. Dacă doriți să jucați un rol practic în investiția dvs., va trebui să optați pentru o proprietate închiriată.
Abilitatea de a utiliza drept garanție
Dacă aveți o proprietate închiriată, este posibil să vă puteți împrumuta împotriva unei părți din capitalul propriu (sau a valorii pe care o dețineți), după cum este necesar. Acest lucru se poate face printr-un împrumut cu capital propriu sau linie de credit de capitaluri proprii, cunoscut și ca HELOC.
Active vs. Pasive
O diferență foarte importantă de luat în considerare este că proprietatea închiriată este o investiție activă, în timp ce REIT-urile sunt a investiție pasivă. Proprietatea de închiriat necesită o abordare practică și o atenție constantă, chiar dacă angajați o companie de management pentru a lua majoritatea deciziilor de zi cu zi. REIT-urile, pe de altă parte, oferă investitorilor un fel de abordare „setează-l și uită-l”. Odată ce ați achiziționat acțiuni ale REIT, nu trebuie să faceți nimic altceva în afară de a primi plăți de dividende și de a urmări cum cresc activele dvs.
Lichiditate
Dacă vreodată trebuie să vă lichidați investițiile, REIT-urile se pot dovedi a fi puțin mai ușor decât proprietatea închiriată. Pentru a lichida o proprietate închiriată, va trebui, în general, să o vinzi. Acest lucru poate dura timp, energie și bani, între pregătirea și listarea casei, arătarea proprietății și apoi încheierea unei vânzări.
De la început până la sfârșit, v-ar putea lua cu ușurință luni pentru a lichida un bun de închiriere. Cu REIT, cu toate acestea, poate fi la fel de simplu ca să faceți clic pe un buton din aplicația brokerajului dvs. Dacă dețineți REIT tranzacționate public, acestea pot fi vândute în câteva minute (dacă nu în secunde), atâta timp cât un cumpărător este disponibil.
Costuri inițiale și investiții
Proprietățile de închiriat pot fi multe lucruri pentru investitori, dar ieftinul la început nu este de obicei unul dintre ele. Pentru a cumpăra o proprietate închiriată, investitorii vor trebui să aibă cel puțin avansul, banii serioși și costurile de închidere disponibil. Dacă sunt necesare renovări, investitorul va trebui fie să furnizeze numerar, fie să ia un împrumut.
Cu REIT, puteți începe adesea să investiți cu doar câțiva dolari. Deși există REIT-uri (în special cele tranzacționate în mod privat sau publice netranzacționate) cu cerințe minime de investiții ridicate, multe alte REIT-uri sunt disponibile pe platformele de brokeraj de zi cu zi fără investiții minime.
Linia de fund
Preferi o abordare fără mâini? Apoi analizați posibilitatea de a adăuga REIT-uri în portofoliul dvs. Căutați o investiție care să ofere beneficii fiscale și mai mult control practic? Atunci, proprietatea închiriată merită o privire. Pentru unii investitori, achiziționarea de proprietăți închiriate și cumpărarea de acțiuni ale REIT-urilor pot fi mediul perfect fericit. La urma urmei, cu cât portofoliul dvs. de investiții este mai diversificat în prezent, cu atât veți fi mai protejat pentru tot ceea ce va deține piețele viitoare. Alegerea corectă depinde de obiectivele și stilul investitorului; în unele cazuri, adăugarea atât a REIT-urilor, cât și a proprietății închiriate ar putea fi răspunsul.
Sfaturi pentru investiții
Lua în considerare lucrând cu un consilier financiar pe măsură ce luați în considerare modalități de a adăuga active imobiliare în portofoliul dvs. Găsirea unui consilier financiar calificat nu trebuie să fie dificilă. Instrumentul gratuit al SmartAsset vă potrivește cu până la trei consilieri financiari care vă deservesc zona și vă puteți intervieva cu consilierii dvs. potriviți gratuit pentru a decide care este potrivit pentru dvs. Dacă sunteți pregătit să găsiți un consilier care vă poate ajuta să vă atingeți obiectivele financiare, incepe acum.
Ca investitor, este vital să găsești toleranța la risc potrivită pentru portofoliul tău. Obligațiunile vă pot ajuta să găsiți echilibrul perfect pe care îl căutați în investițiile dvs. Dar navigarea cât de mult să puneți unde vine cu provocările sale. SmartAsset oferă un calculator de alocare a activelor care vă poate ajuta să determinați distribuția corectă pentru toleranța dorită la risc.
Credit foto: ©iStock.com/Bim, ©iStock.com/ejs9, ©iStock.com/svetikd
Mesaj REIT vs. Proprietate închiriată: care este mai bine? a apărut în primul rând pe Blogul SmartAsset.
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/reit-vs-rental-property-makes-140043896.html