Înțelegerea indicelui prețurilor de producător și a indicelui prețurilor de consum ca investitor

Intrebari cu cheie

• IPP măsoară modificarea prețurilor de vânzare primite de vânzătorii autohtoni și reprezintă costul de producere a bunurilor.
• IPC măsoară modificarea prețurilor pe care consumatorii le plătesc pentru articolele de zi cu zi.
• Ambele rapoarte influențează Rezerva Federală atunci când decide dacă să crească, să scadă sau să mențină ratele dobânzilor.

Indicele prețurilor de producător și Indicele prețurilor de consum sunt doi indicatori cheie ai economiei SUA. De fapt, s-ar putea face cazul, acestea sunt cele mai importante două rapoarte publicate de Biroul de Statistică a Muncii. Iată o explicație a modului în care acești indici funcționează, influențează politica economică și influențează investitorii.

Ce este Indicele prețurilor de producător?

Indicele prețurilor de producător (PPI) este un program supravegheat și publicat de Biroul de Statistică a Muncii din SUA (BLS). Acesta urmărește prețurile de vânzare cu ridicata pe care producătorii autohtoni le primesc pentru produsele și serviciile lor. Prețurile colectate reprezintă costul inițial al unui produs sau serviciu pe măsură ce acesta ajunge pe piață și urmărește prețurile curente pentru aproximativ 10,000 de produse și servicii. Aceasta include industrii precum gazele naturale, agricultura, producția, construcțiile, comerțul cu amănuntul, imobiliarele, asistența medicală și multe altele. Scopul principal al IPP este de a măsura modificarea prețurilor pe care producătorii le primesc pentru bunurile și serviciile lor.

PPI folosește mostre de la peste 25,000 de entități comerciale care furnizează aproximativ 100,000 de cotații de preț lunar. Afacerile participă voluntar la program și sunt selectate pentru PPI prin eșantionare sistematică. IPP este supus unei reeșantionări regulate pe măsură ce condițiile pieței și industriile se schimbă.

Cum sunt utilizate informațiile din PPI

Producătorii folosesc informațiile colectate de la PPI în diferite moduri. Datele din PPI pot fi utilizate pentru:

• Previzionarea
• Evaluarea stocurilor ultimul intrat, primul ieşit
• Ajustări contractuale
• Urmărirea mișcărilor generale ale prețurilor
• Ajustarea deflatorilor economici
• Măsurarea mișcărilor prețurilor pentru anumite industrii și produse
• Comparați costurile de intrare și de ieșire

Diverse industrii folosesc datele furnizate de PPI pentru a lua decizii care le afectează operațiunile la toate nivelurile. PPI poate fi utilizat pentru prognoza vânzărilor unui produs pentru o anumită perioadă, determinând dacă produsul poate rezista la o creștere a prețului și prezice dacă materiile prime vor deveni mai mult sau mai puțin costisitoare.

TryqDespre trusa de inflație Q.ai | Q.ai – o companie Forbes

Ce este Indicele prețurilor de consum?

Biroul de Statistică a Muncii produce, de asemenea, Indicele prețurilor de consum (IPC), care măsoară prețul mediu al unui coș de bunuri de consum și servicii furnizate de producătorii interni. Datele IPC sunt colectate direct de la 24,000 de consumatori și selectarea unui anumit articol dintr-o anumită categorie. De exemplu, raportul ar putea analiza costul unui galon de lapte degresat. Consumatorii selectați pentru sondaj păstrează un jurnal al achizițiilor lor timp de două săptămâni și își trimit datele la BLS la intervale regulate. Interviurile trimestriale cu 48,000 de consumatori completează datele. Informațiile ajută la determinarea importanței categoriilor de articole în index.

IPC este utilizat pentru a urmări inflația pentru consumatorul mediu. Își obține datele prin eșantionare și urmărirea prețurilor de consum auto-raportate. Datele sunt colectate din întreaga SUA, permițând raportului să capteze date de la oameni care locuiesc în zonele rurale și urbane, oameni care sunt angajați și lucrători pe cont propriu, săraci și bogați deopotrivă.

Cum este creat un eșantion pentru IPC

IPC are peste 200 de categorii în opt grupuri majore (alimente și băuturi, locuințe, îmbrăcăminte, transport, îngrijire medicală, recreere, educație și comunicare și alte bunuri și servicii). Fiecare categorie din index este supusă unui proces de inițiere. Procesul de inițiere implică un colector de date CPI care alege un anumit articol dintr-o categorie și stabilește prețul acestuia. Articolul este selectat pe baza popularității sale percepute, iar prețul său este introdus în categorie.

De exemplu, imaginați-vă un magazin alimentar care oferă un tip popular de carne de delicatese. Este vândut în pachete de opt uncii și reprezintă 90% din toate vânzările de acest tip de carne, ambalajele mai mici reprezentând restul de 10%. Este o concluzie rezonabilă că dimensiunea de opt uncii este de nouă ori mai probabil să fie aleasă față de toate celelalte dimensiuni. Carnea de dimensiunea de opt uncii va intra apoi în categorie și va fi re-tașată în fiecare lună sau o dată la două luni timp de patru ani.

Informațiile colectate fac parte din calculul general pentru categoria dată care intră în coșul de bunuri de consum. Toate cele 200 de categorii sunt apoi calculate pentru a obține numărul final pentru IPC.

Modul în care aceste rapoarte influențează politica economică

IPP și IPC joacă un rol în diferite decizii și politici economice stabilite de guvernul federal. IPP este privit ca un indicator principal al inflaţiei întrucât costurile în creștere la nivel cu ridicata au ca rezultat consumatorii să plătească mai mult la nivelul cu amănuntul. Când băncile centrale văd o creștere semnificativă a IPP, ele tind să răspundă prin creșterea ratelor dobânzilor. Dacă numărul PPI indică o economie deflaționistă, băncile centrale pot răspunde prin scăderea ratelor dobânzilor. Ratele mai mici ale dobânzilor au ca rezultat fluxul mai mare de numerar în economie, în timp ce ratele mai mari ale dobânzilor reduc suma de bani pe care oamenii o cheltuiesc și se împrumută.

IPC are mai multă influență asupra deciziilor economice datorită impactului său asupra consumatorilor. Este un indicator întârziat al inflației, dar este văzut și ca un indicator al eficacității unei anumite politici guvernamentale. Este folosit pentru a dezumfla valoarea dolarului și pentru a ajusta beneficiile, cum ar fi securitatea socială, pentru a ține pasul cu creșterea costului vieții. Acest lucru afectează salariile militarilor, persoanele care primesc bonuri de mâncare, pensionarii din Serviciul Civil Federal, copiii care mănâncă prânzul școlar și poate afecta structura impozitului pe venit federal.

Cum influențează aceste rapoarte investitorii

Dacă PPI sau IPC crește, înseamnă că viața de zi cu zi a devenit mai scumpă - inflația. Deoarece Rezerva Federală are un interval țintă pentru inflație, 2-3%, orice mișcare peste acest interval poate forța Fed să majoreze ratele dobânzilor. Când se întâmplă acest lucru, piața de valori va scădea probabil pe măsură ce creșterea afacerilor încetinește și mai puțini consumatori vor investi, deoarece mai mulți bani sunt direcționați către creșterea costului vieții.

Dacă IPP sau IPC scade și inflația scade sub intervalul țintă, Fed poate reduce ratele dobânzilor pentru a încuraja cheltuielile. Acest lucru poate duce la un boom al pieței de valori, deoarece costurile scăzute ale împrumuturilor încurajează întreprinderile și consumatorii să cheltuiască. Rezultatul mai multor cheltuieli este câștiguri mai mari ale companiilor și prețuri mai mari ale acțiunilor.

Unde sunt PPI și CPI astăzi

În septembrie 2022, IPP pentru cererea finală de bunuri și servicii a crescut cu 0.4%. Acesta a crescut cu 8.5% pentru cele 12 luni care încep în septembrie 2021 și se încheie în septembrie 2022.

De asemenea, IPC a crescut cu 0.4% în septembrie 2022 și a crescut cu 8.2% în indicele tuturor articolelor pentru perioada de 12 luni care s-a încheiat în septembrie 2022. Creșterea IPC a fost cauzată de creșterea costurilor cu adăpostul și hrana, dar temperată de scădere. la preturile la benzina.

Linia de fund

Atât rapoartele PPI, cât și CPI sunt esențiale atât pentru economiști, cât și pentru investitori. Ele ajută la focalizarea imaginii neclare a economiei SUA, astfel încât să se poată lua decizii pentru a ne menține la performanță maximă. Cu toate acestea, după cum am văzut recent, uneori inflația este atât de puternică și rapidă încât chiar și o mică întârziere în creșterea ratelor dobânzilor poate avea un impact enorm asupra economiei și a pieței de valori. Tot ceea ce pot face investitorii în această situație este să acorde atenție altor indicatori economici și luați o poziție mai defensivă cu portofoliul lor de investiții.

Q.ai elimină presupunerile din investiții, AI-ul nostru cercetează piețele pentru cele mai bune investiții pentru toate tipurile de toleranțe la risc și situații economice. Apoi, le grupează în kituri de investiții precum Kit de umflare, care ajută la protejarea din nou a unui dolar în creștere, așa cum avem acum.

Descărcați Q.ai astăzi pentru acces la strategii de investiții bazate pe inteligență artificială. Când depuneți 100 USD, vom adăuga o sumă suplimentară de 100 USD în contul dvs.