Acțiunile de valoare au depășit acțiunile de creștere în ultimele șase luni, în parte, deoarece o schimbare în politica Rezervei Federale semnalează o perioadă extinsă de creștere a ratelor dobânzilor. În lumea valorii, investitorii ar putea fi cel mai bine deserviți prin concentrarea pe fluxul de numerar.
În mediul cu rate scăzute ale dobânzii, în cea mai mare parte a pandemiei de coronavirus, strategiile de creștere au funcționat cel mai bine. Dar consultați acest grafic pe șase luni care arată randamentul total al ETF-ului Pacer US Cash Cows de 1.3 miliarde de dolari
COWZ,
+ 0.11%
în comparație cu cele ale indicilor Russell 1000 Growth and Value și ale indicelui de referință S&P 500
SPX,
-0.10%
:
COWZ a depășit toți cei trei indici în ultimele șase luni, iar această acțiune ar putea continua, deoarece acțiunile tranzacționate la evaluări ridicate ale prețului-câștiguri – inclusiv companiile tehnologice de vârf care au condus piața lungă – ar putea continua să continue să fie mai sensibil la creșterea ratelor dobânzilor decât acțiunile valorice.
COWZ este reechilibrat trimestrial pentru a deține cele 100 de acțiuni dintre Russell 1000 care au cele mai mari randamente ale fluxului de numerar liber pentru o perioadă de 12 luni. Acțiunile sunt ponderate în mod egal atunci când portofoliul este reechilibrat.
Pacer definește fluxul de numerar liber al unei companii ca fiind fluxul său de numerar din operațiuni după cheltuielile de capital, care includ cheltuieli, dobânzi, impozite și investiții pe termen lung. Această cifră pentru ultimele 12 luni este împărțită la capitalizările de piață curente în fiecare trimestru, când portofoliul fondului tranzacționat la bursă este reechilibrat. Asta înseamnă că cei care zboară recent recent vor fi eliminate din portofoliu.
Cercerea vacilor de bani
Strategia COWZ ar putea atrage investitorii care doresc să diversifice dincolo de indicii ponderați în funcție de plafon, care sunt cel mai frecvent urmăriți de fondurile indici. De exemplu, primele cinci companii deținute de SPDR S&P 456 ETF Trust de 500 miliarde USD
SPION,
-0.09%
- Compania Apple.
AAPL,
-1.67%,
Microsoft Corp.
MSFT,
-0.79%,
Amazon.com Inc
AMZN,
-0.67%,
Alphabet Inc.
GOOGL,
-0.02%
GOOG,
-0.07%
și Tesla Inc.
TSLA,
-2.15%
— reprezintă 23% din portofoliu.
Dar unii investitori doresc să se uite la acțiuni individuale. Iată trei ecrane ale portofoliului de 100 de acțiuni COWZ. Fiecare listă include capitalizarea bursieră (în miliarde de dolari), randamentele dividendelor și un rezumat al opiniilor în rândul analiștilor chestionați de FactSet:
Cele mai grase vaci de bani
Iată cele mai mari 10 acțiuni deținute în portofoliul COWZ, după capitalizarea bursieră:
Despre | Ceas de buzunar | Capitalizarea pieței. ($ miliard) | Randament din dividende | Distribuiți evaluări „cumpărați” | Preț de închidere – 5 ianuarie | Ținta prețului de consens | Implicat potențial de creștere pe 12 luni |
Pfizer Inc | PFE, -1.42% | $312 | 2.88% | 42% | $55.63 | $57.87 | 4% |
Exxon Mobil Corp. | XOM, + 2.35% | $283 | 5.27% | 38% | $66.75 | $73.47 | 10% |
AbbVie Inc. | ABBV, -0.47% | $240 | 4.15% | 77% | $135.87 | $137.57 | 1% |
Intel Corp. | INTC, + 0.26% | $219 | 2.58% | 28% | $53.87 | $54.78 | 2% |
CVS Health Corp. | CVS, -3.04% | $140 | 2.08% | 75% | $105.81 | $113.31 | 7% |
Bristol-Myers Squibb Co. | BMY, -0.23% | $138 | 3.47% | 63% | $62.16 | $71.92 | 16% |
International Business Machines Corp. | IBM, -2.08% | $124 | 4.75% | 28% | $138.22 | $142.74 | 3% |
ConocoPhillips | POLIŢIST, + 3.75% | $100 | 2.43% | 87% | $75.65 | $92.24 | 22% |
Gilead Sciences Inc. | AURI, -0.82% | $91 | 3.93% | 42% | $72.18 | $76.38 | 6% |
Altria Group Inc. | MO, + 1.17% | $89 | 7.40% | 39% | $48.64 | $52.69 | 8% |
Sursă: FactSet |
Puteți face clic pe bifere pentru mai multe informații despre fiecare companie.
Apoi, citiți ghidul detaliat al lui Tomi Kilgore cu privire la multitudinea de informații disponibile gratuit pe pagina de cotație MarketWatch.
Vaci de bani cu cel mai mare randament
Iată cele 10 acțiuni din portofoliul COWZ cu cele mai mari randamente de dividende la închiderea pe 5 ianuarie:
Despre | Ceas de buzunar | Capitalizarea pieței. ($ miliard) | Randament din dividende | Distribuiți evaluări „cumpărați” | Preț de închidere – 5 ianuarie | Ținta prețului de consens | Implicat potențial de creștere pe 12 luni |
Antero Midstream Corp. | A.M, + 2.62% | $5 | 9.05% | 0% | $9.94 | $10.28 | 3% |
Lumen Technologies Inc. | LUMN, + 1.80% | $13 | 7.81% | 14% | $12.80 | $11.30 | -12% |
Altria Group Inc. | MO, + 1.17% | $89 | 7.40% | 39% | $48.64 | $52.69 | 8% |
Exxon Mobil Corp. | XOM, + 2.35% | $283 | 5.27% | 38% | $66.75 | $73.47 | 10% |
Dow Inc. | DOW, -0.19% | $43 | 4.80% | 36% | $58.35 | $65.48 | 12% |
International Business Machines Corp. | IBM, -2.08% | $124 | 4.75% | 28% | $138.22 | $142.74 | 3% |
LyondellBasell Industries NV | LYB, + 0.45% | $32 | 4.70% | 52% | $96.27 | $111.30 | 16% |
H&R Block Inc. | HRB, -0.46% | $4 | 4.53% | 33% | $23.86 | $25.80 | 8% |
Xerox Holdings Corp. | XRX, + 1.33% | $4 | 4.29% | 0% | $23.33 | $17.60 | -25% |
AbbVie Inc. | ABBV, -0.47% | $240 | 4.15% | 77% | $135.87 | $137.57 | 1% |
Sursă: FactSet |
Vacile de bani preferate de pe Wall Street
În cele din urmă, iată cele 12 acțiuni din portofoliul COWZ cu cel mai mare procent de rating „buy” sau echivalent în rândul analiștilor chestionați de FactSet. Acest grup include o duzină de acțiuni, nu 10, deoarece trei au fost la egalitate cu evaluări de „cumpărare” de 82%:
Despre | Ceas de buzunar | Capitalizarea pieței. ($ miliard) | Randament din dividende | Distribuiți evaluări „cumpărați” | Preț de închidere – 5 ianuarie | Ținta prețului de consens | Implicat potențial de creștere pe 12 luni |
Grand Canyon Education Inc. | LOPE, + 2.40% | $3 | 0.00% | 100% | $85.78 | $103.75 | 21% |
Loyalty Ventures Inc. | LYLT, -1.66% | $1 | 0.00% | 100% | $31.97 | $63.00 | 97% |
Targa Resources Corp. | TRGP, + 2.77% | $12 | 0.74% | 91% | $54.06 | $67.05 | 24% |
Laboratory Corp. of America Holdings | LH, + 0.69% | $27 | 0.00% | 89% | $286.57 | $349.85 | 22% |
ConocoPhillips | POLIŢIST, + 3.75% | $100 | 2.43% | 87% | $75.65 | $92.24 | 22% |
Lithia Motors Inc. | LAD, + 1.89% | $9 | 0.48% | 86% | $292.93 | $464.58 | 59% |
LKQ Corp. | LKQ, + 1.09% | $17 | 1.70% | 85% | $58.72 | $65.50 | 12% |
Diamondback Energy Inc. | FANG, + 4.69% | $21 | 1.69% | 85% | $118.11 | $137.30 | 16% |
Olin Corp. | OLN, + 0.49% | $8 | 1.52% | 83% | $52.69 | $74.00 | 40% |
Nexstar Media Group Inc. Clasa A | NXST, + 1.11% | $6 | 1.88% | 82% | $149.14 | $187.67 | 26% |
Boyd Gaming Corp. | BYD, + 1.44% | $7 | 0.00% | 82% | $62.38 | $83.80 | 34% |
Victoria's Secret & Co. | VSCO, + 1.25% | $5 | 0.00% | 82% | $56.10 | $82.73 | 47% |
Sursă: FactSet |
Nu ratați: Aceste acțiuni tehnologice au scăzut cu 20% până la 51% de la maximele lor din 52 de săptămâni
Inscrie-te: Pentru informații despre toate piețele de știri înainte de începerea zilei, citiți e-mailul Need to Know.
Această strategie de „vacă de numerar” a valorii stocurilor vă poate îngrășa portofoliul chiar dacă vă temeți de Fed
Acțiunile de valoare au depășit acțiunile de creștere în ultimele șase luni, în parte, deoarece o schimbare în politica Rezervei Federale semnalează o perioadă extinsă de creștere a ratelor dobânzilor. În lumea valorii, investitorii ar putea fi cel mai bine deserviți prin concentrarea pe fluxul de numerar.
Faceți clic aici pentru o explicație a modului în care Russell 1000 Index
-0.04%
-0.27%
+ 0.21% .
RUI,
este împărțit în subseturi suprapuse în Russell 1000 Growth Index
RLG,
și Russell 1000 Value Index
RLV,
În mediul cu rate scăzute ale dobânzii, în cea mai mare parte a pandemiei de coronavirus, strategiile de creștere au funcționat cel mai bine. Dar consultați acest grafic pe șase luni care arată randamentul total al ETF-ului Pacer US Cash Cows de 1.3 miliarde de dolari
+ 0.11%
-0.10%
COWZ,
în comparație cu cele ale indicilor Russell 1000 Growth and Value și ale indicelui de referință S&P 500
SPX,
:
COWZ a depășit toți cei trei indici în ultimele șase luni, iar această acțiune ar putea continua, deoarece acțiunile tranzacționate la evaluări ridicate ale prețului-câștiguri – inclusiv companiile tehnologice de vârf care au condus piața lungă – ar putea continua să continue să fie mai sensibil la creșterea ratelor dobânzilor decât acțiunile valorice.
COWZ este reechilibrat trimestrial pentru a deține cele 100 de acțiuni dintre Russell 1000 care au cele mai mari randamente ale fluxului de numerar liber pentru o perioadă de 12 luni. Acțiunile sunt ponderate în mod egal atunci când portofoliul este reechilibrat.
Pacer definește fluxul de numerar liber al unei companii ca fiind fluxul său de numerar din operațiuni după cheltuielile de capital, care includ cheltuieli, dobânzi, impozite și investiții pe termen lung. Această cifră pentru ultimele 12 luni este împărțită la capitalizările de piață curente în fiecare trimestru, când portofoliul fondului tranzacționat la bursă este reechilibrat. Asta înseamnă că cei care zboară recent recent vor fi eliminate din portofoliu.
Cercerea vacilor de bani
Strategia COWZ ar putea atrage investitorii care doresc să diversifice dincolo de indicii ponderați în funcție de plafon, care sunt cel mai frecvent urmăriți de fondurile indici. De exemplu, primele cinci companii deținute de SPDR S&P 456 ETF Trust de 500 miliarde USD
-0.09%
-1.67% ,
-0.79% ,
-0.67% ,
-0.02%
SPION,
- Compania Apple.
AAPL,
Microsoft Corp.
MSFT,
Amazon.com Inc
AMZN,
Alphabet Inc.
GOOGL,
GOOG,
-0.07%
-2.15%
și Tesla Inc.
TSLA,
— reprezintă 23% din portofoliu.
Dar unii investitori doresc să se uite la acțiuni individuale. Iată trei ecrane ale portofoliului de 100 de acțiuni COWZ. Fiecare listă include capitalizarea bursieră (în miliarde de dolari), randamentele dividendelor și un rezumat al opiniilor în rândul analiștilor chestionați de FactSet:
Cele mai grase vaci de bani
Iată cele mai mari 10 acțiuni deținute în portofoliul COWZ, după capitalizarea bursieră:
Puteți face clic pe bifere pentru mai multe informații despre fiecare companie.
Apoi, citiți ghidul detaliat al lui Tomi Kilgore cu privire la multitudinea de informații disponibile gratuit pe pagina de cotație MarketWatch.
Vaci de bani cu cel mai mare randament
Iată cele 10 acțiuni din portofoliul COWZ cu cele mai mari randamente de dividende la închiderea pe 5 ianuarie:
Vacile de bani preferate de pe Wall Street
În cele din urmă, iată cele 12 acțiuni din portofoliul COWZ cu cel mai mare procent de rating „buy” sau echivalent în rândul analiștilor chestionați de FactSet. Acest grup include o duzină de acțiuni, nu 10, deoarece trei au fost la egalitate cu evaluări de „cumpărare” de 82%:
Nu ratați: Aceste acțiuni tehnologice au scăzut cu 20% până la 51% de la maximele lor din 52 de săptămâni
Inscrie-te: Pentru informații despre toate piețele de știri înainte de începerea zilei, citiți e-mailul Need to Know.
Sursa: https://www.marketwatch.com/story/this-cash-cow-value-stock-strategy-can-fatten-your-portfolio-even-if-you-fear-the-fed-11641492520?siteid= yhoof2&yptr=yahoo