Cu o inflație de 6.4%, mulți investitori caută investiții care să poată depăși rata inflației. ETF-ul Global X Super Dividend (NYSEARCA:SDIV) nu numai că îi ajută pe investitori să învingă inflația, dar o dublează cu un randament masiv al dividendelor de 14.5%.
SDIV deține, de asemenea, un apel suplimentar pentru investitorii care caută venituri, deoarece, spre deosebire de multe alte acțiuni de dividende și ETF-uri, care plătesc dividende trimestrial, acest ETF plătește un dividend în fiecare lună.
Cu toate acestea, există și unele potențiale dezavantaje de care investitorii ar trebui să fie conștienți. Să ne scufundăm în dedesubturile acestui ETF cu un randament spectaculos.
Strategia SDIV ETF
SDIV caută să corespundă în general cu rezultatele și randamentul indicelui Solactive Global SuperDividend înainte de comisioane și cheltuieli. Strategia sa este de a investi în unele dintre acțiunile cu dividende cu cel mai mare randament din lume.
Investiția în aceste acțiuni cu randament ridicat oferă SDIV un randament de 14.5%, care este dublu față de rata inflației, de aproape nouă ori randamentul mediu al S&P 500 și de peste trei ori randamentul fără risc pe care investitorii îl pot câștiga pe o perioadă de 10 ani. trezorerie.
Există ceva de spus despre palmaresul SDIV când vine vorba de consistența dividendelor sale - de la înființarea sa în 2011, SDIV a plătit o plată lunară a dividendelor în fiecare lună timp de 11 ani la rând.
Principalele participații ale SDIV: Spanning the Globe
SDIV este extrem de diversificat. Deține 130 de acțiuni, iar primele 10 acțiuni reprezintă doar 13.9% din active. De asemenea, niciun holding nu reprezintă mai mult de 1.7% din fond. În plus, participațiile SDIV sunt și mai diversificate - atât din punct de vedere geografic, cât și din punct de vedere al industriilor din care provin.
Doar 29.7% din deținerile fondului au sediul în Statele Unite, așa că, dacă sunteți un investitor american în căutarea unei expuneri internaționale, SDIV vă oferă asta în pică. A doua cea mai mare expunere a fondului din punct de vedere geografic este Brazilia (14%), urmată de Hong Kong (11.2%), China (9.7%) și Marea Britanie (6.0%). Nivelul ridicat de investiții al ETF în acțiuni internaționale îi conferă multă diversificare, dar a fost și un vânt în fața în ultima vreme, deoarece dolarul puternic a reprezentat o provocare pentru acțiunile internaționale.
O notă suplimentară despre geografie este că, deși o expunere de peste 20% față de China și Hong Kong combinate a fost un vânt în contra anul trecut din cauza politicii Chinei zero-COVID, această expunere ar putea fi un vânt din spate în acest an, deoarece China iese din aceste blocaje.
China este, de asemenea, una dintre puținele economii globale majore care relaxează în prezent politica monetară. Banca centrală a Chinei injectează lichidități pe piețele interne pentru a stimula activitatea economică, ceea ce ar putea da un impuls SDIV în viitor.
Multe dintre cele mai importante acțiuni ale SDIV sunt nume care pot să nu fie imediat familiare pentru majoritatea investitorilor. Holdingul de top, BW LPG, și colega de top 10, Golden Ocean, sunt ambele implicate în industria de transport maritim. BW GPL are un randament uimitor de 14.7%, iar Golden Ocean are 17.1% pe o bază de 12 luni. BW LPG are sediul în Singapore, iar Golden Ocean are sediul în Bermuda, evidențiind natura disparată a participațiilor SDIV.
Top 10 holding Omega Healthcare Investors este un REIT de asistență medicală cu sediul în SUA, care are randamente de 9.8%. O altă poziție de top 10, Arbor Realty (NYSE: ABR), este o companie din SUA care investește în produse financiare structurate pe piața imobiliară. Acțiunile ABR au randament în prezent de 12.2%.
Energia este o industrie asociată cu randamente mari ale dividendelor, așa că nu este surprinzător că este bine reprezentată în ETF-ul Global X SuperDividend prin participații precum gigantul petrolier brazilian Petrobras - deși rețineți că acestea sunt acțiuni preferate ale Petrobras, nu acțiunile comune - Antero Midstream și Diversified Gaz & Oil.
Vedeți mai jos pentru o prezentare generală a principalelor dețineri ale SDIV folosind instrumentul TipRanks Holdings.
Riscuri de luat în considerare
În timp ce randamentul de 14.5% al SDIV este greu de învins, acest ETF nu este lipsit de riscurile pe care investitorii ar trebui să le cunoască. Aceste riscuri sunt confirmate de performanța fondului în trecutul recent, pe care o voi evidenția în secțiunea următoare. Cu toate acestea, după cum puteți vedea din lista de exploatații de mai sus, nu există multe nume de top aici.
Când acțiunile au randamente atât de ridicate, în multe cazuri, poate fi un semn că ceva nu este în regulă și că piața nu crede că plata dividendelor este sustenabilă. Majoritatea companiilor nu își propun să aibă un randament al dividendelor de 14%, așa că, în multe cazuri, un randament ridicat ca acesta poate fi semnul unei scăderi a prețului acțiunilor.
Este de la sine înțeles, dar investitorii doresc să găsească acțiuni cu un randament atractiv al dividendelor, deoarece plata dividendelor crește an de an, nu pentru că prețul acțiunilor scade în timp.
O privire rapidă asupra unora dintre participațiile SDIV ilustrează acest punct. Acțiunile Golden Ocean au scăzut cu aproape 75% în ultimul deceniu, în timp ce acțiunile Omega Healthcare Investors s-au descurcat mai bine, dar au pierdut în continuare cu 4.7% în același interval de timp.
Investitorii care au urmărit randamentele mari ale acestor nume nu numai că au performat drastic pe piața mai largă în ultimii 10 ani, dar, în cazul Golden Ocean, au pierdut și o cantitate semnificativă din principalul lor.
Omega Healthcare Investors și Golden Ocean oferă scoruri inteligente de 5 și, respectiv, 7 din 10, astfel încât piața este neutră în privința perspectivelor lor de aici. Scorul Smart este sistemul de punctare cantitativ al acțiunilor TipRank, care evaluează acțiunile pe opt factori diferiți de piață, cum ar fi ratingurile analiștilor de pe Wall Street, tranzacțiile din interiorul corporativ, activitatea fondurilor speculative și multe altele. Acțiunile cu un scor inteligent de 8 sau mai mult primesc evaluări „Operformanță”.
Performanța SDIV
SDIV este în urmă față de piața mai largă până în prezent, cu o pierdere de 3.7% față de un câștig de 1.3% pentru S&P 500. SDIV a pierdut, de asemenea, 26.4% în 2022, ceea ce a fost puțin mai rău decât S&P 500.
În ultimii cinci ani, SDIV a scăzut cu 63.5%, iar în ultimul deceniu, a scăzut cu 67%. Între timp, S&P 500 a crescut cu 38.8% și 147.5% în ultimii cinci și, respectiv, 10 ani.
Așadar, în timp ce deținătorii de SDIV au colectat niște plăți atractive de dividende de-a lungul anilor, valoarea investiției lor a scăzut semnificativ de-a lungul timpului și a avut performanțe slabe pe piața mai largă. Investitorii au trebuit, de asemenea, să plătească o rată a cheltuielilor de 0.58% în fiecare an în această perioadă.
Investitori Takeway
Plata masivă de dividende de 14.5% de la SDIV este foarte atrăgătoare pentru investitorii orientați spre venituri, iar programul său lunar de plată șterge acest atractiv. Cu toate acestea, aici nu există multe dețineri blue chip, iar performanța ETF-ului în ultimul deceniu nu a fost grozavă.
Acest lucru nu înseamnă că ETF-ul nu poate depăși de aici, iar SDIV merită, de asemenea, credit pentru seria de 11 ani de plăți lunare, dar investitorii ar trebui să fie conștienți de potențialele riscuri.
Acesta este motivul pentru care investitorii care sunt interesați de SDIV și de a genera un venit semnificativ din portofoliul lor lunar ar fi cel mai bine serviți, făcând SDIV o componentă a unui portofoliu bine diversificat. Investitorii ar putea, de exemplu, să-și sporească randamentul portofoliului adăugând o alocare a unei mici părți din acesta către SDIV, dar aș fi precaut în a-i face o alocare mare pe baza factorilor discutați mai sus.
Dezvăluire
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/global-x-super-dividend-etf-031326842.html