Aceste trei acțiuni oferă venituri constante din dividende – și randamente ridicate

Este rar, dar unele companii operează cu plăți lunare de dividende - și cu un randament ridicat. Aceasta este o alegere atractivă pentru pensionari și pentru alții care trăiesc din veniturile pe care le generează investițiile lor.

Aici, ne vom uita la trei astfel de companii care plătesc dividende în fiecare lună și care oferă, de asemenea, randamente mari ale dividendelor:

Dinamo riscant: Dynex Capital

Dynex Capital (DX) este un trust de investiții imobiliare ipotecare, sau REIT, care a fost fondat în anii 1980 și este evaluat în prezent la 600 de milioane de dolari. Dynex Capital investește în titluri garantate cu ipoteci (MBS), acele active fiind parțial finanțate prin datorii pentru a crește rentabilitatea capitalului propriu al companiei prin efectul de levier.

La fel ca multe alte REIT-uri ipotecare, Dynex Capital și-a văzut valoarea contabilă sub presiune în ultimele trimestre, deoarece ratele dobânzilor în creștere au afectat valoarea de piață justă a MBS pe care Dynex Capital o deține în bilanț. Acestea fiind spuse, acoperirile au prevenit unele dintre aceste pierderi, iar fluxurile de numerar rămân fiabile pentru moment.

Pe parcursul celui mai recent trimestru, Dynex Capital a generat câștiguri disponibile pentru distribuire de 0.24 USD per acțiune, ceea ce înseamnă o rată anuală de rulare de 0.96 USD per acțiune. Acesta ar fi mai mic decât dividendul anual actual, dar rezultatul a fost afectat negativ de cheltuielile unice legate de o schimbare a CFO. Astfel, este probabil ca profiturile din acest an să fie mai mari decât rata de rulare din trimestrul al treilea, analiştii prevăzând în prezent un câştig pe acţiune de 1.25 USD pentru 2022.

Compania plătește un dividend de 0.13 USD pe acțiune pe lună, ceea ce echivalează cu un randament al dividendelor de 12% la prețurile curente - cu alte cuvinte, investitorii sunt plătiți cu 1% din investiția lor pe lună, ceea ce este extrem de atractiv pentru cei care caută un profit mare. randamentul veniturilor.

Cu toate acestea, există o anumită incertitudine în ceea ce privește profiturile viitoare, prin urmare nu este garantat că dividendele vor fi întotdeauna atât de mari. Astfel, investitorii trebuie să trăiască cu un risc oarecum crescut de reducere a dividendelor în viitor. Dar chiar dacă dividendul ar fi redus cu o treime, de exemplu, randamentul dividendelor ar fi încă destul de mare, la 8%, astfel că o reducere a dividendului nu ar fi neapărat dezastruoasă pentru acționarii Dynex Capital care cumpără acțiuni cu valoarea curentă. randamentul dividendelor foarte mare.

Generație cu capitalizare mică: Proprietăți de generație de venit

Proprietăți de generație de venit (GIPR) este un trust de investiții imobiliare gestionat intern care deține proprietăți comerciale, de birouri și industriale. Generation Income Properties este o acțiune cu capitalizare mică, care este evaluată în prezent la mai puțin de 100 milioane USD.

Baza sa de active constă dintr-un număr de două cifre de proprietăți care sunt în mare parte situate pe piețele urbane majore și care sunt închiriate net chiriașilor, ceea ce este avantajos pentru Generation Income Properties, deoarece REIT nu trebuie să plătească toate costuri de operare.

Generation Income Properties a început să se tranzacționeze în 2019, de atunci REIT și-a crescut substanțial dividendele, deși trebuie menționat că cea mai recentă ajustare a dividendelor a fost o reducere a dividendelor. În acest moment, compania plătește 0.039 USD pe acțiune pe lună, ceea ce înseamnă o plată anuală de 0.47 USD pe acțiune.

Deoarece Generation Income Properties se tranzacționează în prezent la doar 4.90 USD per acțiune, randamentul dividendelor este destul de mare, la 9.6%. Fondurile ajustate ale companiei din operațiuni au fost de 0.16 USD pe acțiune pentru cel mai recent trimestru, care a acoperit bine dividendul actual. Pe baza unei plăți lunare de 0.039 USD și a unui profit trimestrial de 0.16 USD, Generation Income Properties acoperă dividendul la un raport de aproape 1.4, ceea ce face ca o rată de plată a dividendelor de aproximativ 70%.

Datorită dimensiunii reduse a Generation Income Properties, profiturile pot fluctua de la un trimestru la altul, astfel că este posibil ca rata de acoperire să fie mai slabă în trimestrele viitoare, dar datorită randamentului ridicat de aproape 10%, chiar și o mică reducere a dividendelor ar permite pentru un randament al dividendelor încă ridicat.

Fericit cu Gladstone Capital

Capitala Gladstone (MĂ bucur) este o companie de dezvoltare a afacerilor care este evaluată în prezent la 350 de milioane de dolari. Companiile de dezvoltare a afacerilor organizează finanțare pentru întreprinderile mici și mijlocii care nu pot accesa direct piețele de datorii. Gladstone Capital face în principal investiții în datorii, care reprezintă aproximativ 90% din activele sale, dar compania deține, de asemenea, mici participații la unele dintre companiile sale de portofoliu.

Întrucât întreprinderile mai mici care sunt finanțate de Gladstone Capital și alte companii de dezvoltare a afacerilor au greu să obțină finanțare în altă parte, BDC-urile generează în general rate ale dobânzilor peste medie din investițiile lor.

Gladstone Capital este astfel foarte profitabilă, deși trebuie remarcat faptul că compania nu a generat o mare creștere a câștigurilor în trecut. De fapt, câștigurile pe acțiune au crescut cu doar 10% în ultimul deceniu, ceea ce duce la o rată de creștere anuală scăzută de o singură cifră. Dar, deoarece Gladstone Capital este văzută în primul rând ca o investiție de venit, rata sa scăzută de creștere nu este o problemă prea mare.

Gladstone Capital plătește în prezent 0.07 USD pe lună, ceea ce înseamnă o plată anuală de 0.84 USD. Cu acțiunile tranzacționate astăzi la 9.80 USD, randamentul dividendelor companiei este de 8.6%. Compania a menținut dividendul la acest nivel în ultimul deceniu, ceea ce semnifică fiabilitatea sa, dar care sugerează și că există o probabilitate scăzută de creștere semnificativă a veniturilor în viitor, cu excepția cazului în care investitorii își reinvestesc dividendele pentru a achiziționa acțiuni suplimentare în timp.

Pentru anul curent, prognozăm un EPS de 0.98 USD, ceea ce duce la o rată de acoperire a dividendelor de aproximativ 1.2. Acest lucru este foarte solid pentru o companie de dezvoltare a afacerilor, deoarece acestea operează adesea cu rate de plată ridicate. Deoarece Gladstone Capital a menținut dividendul la nivelul actual pentru o lungă perioadă de timp, în ciuda faptului că profiturile au fost adesea mai mici în comparație cu estimarea EPS pentru anul curent, credem că există un risc scăzut de reducere a dividendelor în viitorul previzibil. .

 (Vă rugăm să rețineți că, din cauza unor factori, inclusiv capitalizarea bursieră scăzută și/sau flotarea publică insuficientă, considerăm că unele dintre aceste acțiuni sunt acțiuni cu capitalizare mică. Trebuie să știți că astfel de acțiuni sunt supuse unui risc mai mare decât acțiunile companiilor mai mari, inclusiv volatilitate mai mare, lichiditate mai redusă și informații mai puțin disponibile publicului și că postări precum aceasta pot avea un efect asupra prețurilor acțiunilor lor.)