Un raport puternic privind locurile de muncă în aceste zile contravine dorințelor Fed. Linia de gândire este că, dacă piața muncii este încă prea fierbinte, Fed nu va fi dornică să-și slăbească politica monetară strictă în eforturile continue de a îmblânzi inflația. Și acesta este un scenariu pe care piața dorește să îl evite după o serie de creșteri de 75 de puncte de bază în acest an.
Dar strategul șef al JP Morgan Asset Management, David Kelly, consideră că cele mai recente cifre sunt mai flatate pentru a înșela și consideră că modul în care sunt raportate datele distorsionează realitatea, care sub suprafață ascunde „mai multă slăbiciune”. Aceasta este o veste bună pentru cei îngrijorați de drumeții mai agresive.
„Când mă uit la mozaicul general al ceea ce se întâmplă pe piața muncii, cred că încă se moderează aici și cred că Rezerva Federală va avea în cele din urmă o mulțime de scuze pentru a reduce creșterea ratelor de dobândă și a le întrerupe în primul trimestru al anul viitor”, a explicat Kelly.
Acest lucru ar putea semnala că producătorul de urși ar putea atinge vârful său, iar partea de jos ar putea fi la vedere pentru unele nume bătute.
În acest context, colegii analişti ai lui Kelly de la gigantul bancar le recomandă investitorilor să se orienteze către mai multe nume care se potrivesc unui anumit profil; a scăzut semnificativ recent, dar pregătit să continue. Am trecut aceste tickere prin Baza de date TipRanks pentru a vedea ce face restul străzii din aceste alegeri. Să verificăm detaliile.
ChargePoint (Chpt)
Una dintre cele mai mari evoluții de pe piața de valori din ultimii ani a fost creșterea segmentului vehiculelor electrice (EV). Conduse de Tesla, alte companii au avut ocazia să urmeze această tendință seculară, dar odată cu adoptarea tot mai mare, există și infrastructura aferentă necesară pentru a susține această nouă industrie. Aici intră ChargePoint în cadru.
Compania operează una dintre cele mai mari rețele de încărcare pentru vehicule electrice din lume, lăudându-se cu o poziție de lider în America de Nord – de 7 ori mai multă cotă de piață decât cel mai apropiat rival în încărcarea în rețea de nivel 2 – în timp ce continuă să facă o adâncime mare și în Europa. În total, există peste 211,000 de puncte de încărcare ChargePoint în SUA și Europa.
Cu toate acestea, ChargePoint a fost la cheremul problemelor lanțului de aprovizionare, iar acestea au afectat ultimele rezultate trimestriale ale companiei – pentru al treilea trimestru al anului fiscal 2023 (trimestrul octombrie). În timp ce veniturile au crescut cu 93% față de aceeași perioadă de un an în urmă, până la 125.34 milioane de dolari, cifra a ratat așteptările Street cu 6.78 milioane de dolari. Și cu întreruperile lanțului de aprovizionare care au afectat atât costurile, cât și disponibilitatea aprovizionării, marjele brute au scăzut de la an la an de la 25% la 18% din vânzări. Ca atare, EPS a venit la -0.25 USD, mai rău decât consensul la -0.23 USD.
Piața nu a fost mulțumită de afișaj și a trimis acțiunile în jos în sesiunea ulterioară, adăugându-se la pierderile din anul, care se ridică acum la 38%.
Cu toate acestea, notând problemele actuale, JP Morgan Bill Peterson prezintă motivele pentru a rămâne optimist.
„În timp ce constrângerile de aprovizionare se reduc, în general, echipa se confruntă în continuare cu vânturi contra costurilor, astfel încât marjele pe întregul an sunt acum de așteptat să fie sub așteptări (deși direcțional, în conformitate cu previzualizarea noastră),” a explicat analistul. „Cu toate acestea, cu operațiunile sub așteptări și cu ChargePoint oferind un efect de pârghie operațional solid, suntem din ce în ce mai încrezători că ChargePoint poate demonstra îmbunătățiri suplimentare pentru a fi pe drumul către un flux de numerar liber pozitiv până la sfârșitul anului 24.”
„Continuăm să credem că amploarea și conducerea ChargePoint pe verticale (flotă, comerciale și rezidențiale) sunt subapreciate, la fel ca și ofertele de software și servicii, care, deși sunt în urmă cu creșterea crescută observată în vânzările de hardware conectat, ar trebui să se accelereze în următorii ani. cu o pondere în creștere a clienților repetenți”, a adăugat Peterson.
Ca atare, Peterson evaluează CHPT un rating Overweight (adică Cumpărați) împreună cu un preț țintă de 18 USD. Această cifră îi arată încrederea în capacitatea CHPT de a crește cu 53% în următoarele douăsprezece luni. (Pentru a urmări istoricul lui Peterson, click aici)
Majoritatea analiștilor gândesc în aceeași direcție; cu 5 Cumpărări vs. 1 Reținere, stocul pretinde un rating de consens Strong Buy. Există și o mulțime de avantaje proiectate; la 19.67 USD, ținta medie face loc pentru câștiguri pe 12 luni de 68%. (Consultați prognoza stocului CHPT pe TipRanks)
Sârmă de ghidare (GWRE)
Transformarea digitală a fost transformată în multe segmente, inclusiv în industria asigurărilor. Pentru a face față tranziției, intervine Guidewire, o companie care furnizează sisteme software esențiale pentru piața asigurărilor de imobile și daune și este considerată lider în acest domeniu. Produsele sale acoperă totul, de la administrarea polițelor la daune, la subscriere și analiză, iar compania s-a concentrat pe mutarea clienților pe platforma sa cloud. Aceasta este încă o zonă nedezvoltată în industria asigurărilor, așa că există mult loc de creștere aici.
Guidewire își va lansa ultimele rezultate trimestriale marți (6 decembrie), dar ne putem uita la rezultatele trimestrului iulie pentru a ne face o idee despre situația afacerii.
În al patrulea trimestru al anului fiscal 2022, veniturile au crescut cu 7% de la an la an la 244.6 milioane USD, în timp ce au depășit apelul The Street cu 14.97 milioane USD. La fel și pe linia de jos, adj. EPS de 0.03 dolari a depășit prognoza analiștilor de -0.01 dolari.
Cu toate acestea, îngrijorările legate de diminuarea cererii, având în vedere contextul economic dificil, au afectat acțiunile, care în total au scăzut cu 48% până în prezent.
Cu toate acestea, a lui JP Morgan Alexei Gogolev evidențiază potențialul de creștere pe viitor. El scrie: „GWRE se adresează părții din piața asigurărilor care este pătrunsă cu mai puțin de o treime, ceea ce implică o perspectivă de creștere sustenabilă... GWRE a stabilit una dintre pozițiile competitive de lider, ceea ce permite companiei să 1) să conducă operațiunile on-premise. integrarea software și 2) tranziția cu succes în furnizorul principal de soluții cloud pentru transportatorii de asigurări. Acesta din urmă a permis GWRE să devină furnizorul de bază atât pentru transportatorii de asigurări noi, cât și pentru cei existenți, care doresc să-și migreze operațiunile în cloud. Estimăm că GWRE și-ar putea dubla veniturile existente prin migrarea bazei de clienți existente în cloud.”
Aceste comentarii stau la baza ratingului Overweight (adică Cumpărați) al lui Gogolev pentru acțiunile Guidewire. Cu un preț de 78 de dolari, analistul crede că acțiunile ar putea crește cu 34% în următoarele douăsprezece luni. (Pentru a urmări istoricul lui Gogolev, click aici)
Restul străzii oferă o serie de opinii atunci când luăm în considerare perspectivele Guidewire; În total, stocul pretinde un rating de consens de Cumpărare moderată, bazat pe 7 Cumpărări, 4 Reține și 1 Vânzare. Prognoza presupune câștiguri pe 12 luni de ~44%, având în vedere media țintă a ceasului la 83.80 USD. (Consultați prognoza stocului GWRE pe TipRanks)
Farfetch Limited (FTCH)
Ultimul stoc avizat de JPM pe care îl întâlnim este Farfetch, o companie specializată în vânzarea de bunuri de modă de lux. Acestea sunt vândute prin intermediul platformei online FTCH, cu cele peste 1,400 de mărci de lux oferite, de la bijuterii la pantofi de ultimă generație, la modă pentru bărbați și femei și o mulțime de accesorii între ele. Compania britanică-portugheză are sediul în Londra, Marea Britanie, dar are și birouri în marile centre globale precum New York, LA, Tokyo și Shanghai, printre altele.
Se crede că bunurile de lux sunt oarecum protejate de mediul inflaționist, dar această linie de gândire nu a ajutat Farfetch să depășească ursul din 2022. De fapt, acțiunile au scăzut cu o mizerabilă 83% în acest an, raportul companiei din trimestrul III nu a ajutat lucrurile. Mai exact, adj. EPS de -3 USD a venit mai rău decât apelul prognosticilor pentru -0.24 USD.
Acest eveniment dezamăgitor a fost urmat de altul. Compania a organizat recent o Zi a Investitorilor în care și-a prezentat perspectivele pe 3 ani, dar nu a reușit să impresioneze. Acțiunile s-au prăbușit cu 35% în sesiunea următoare, o vânzări a JP Morgan Doug Anmuth numește „exagerat” și unul care creează un „punct de intrare atractiv”.
Teza lui Anmuth pentru FTCH se bazează pe mai multe puncte: „1) Poziția FTCH ca principală piață globală pe piața de lux de 300 de miliarde de dolari, care se schimbă rapid online; 2) Modelul de e-concesiuni bine stabilit al FTCH, care atrage mai multe mărci și inventar pe platformă; 3) Poziția puternică a FTCH pe piața de lux din China, cu creștere mare, atât prin aplicația FTCH, cât și prin magazinul recent lansat pe Tmall Luxury Pavilion (TLP) al Alibaba; & 4) Numeroase parteneriate și factori de creștere ale FTCH, inclusiv Richemont/YNAP, Reebok, Neiman Marcus și Ferragamo.”
„Recunoaștem că FTCH este o poveste care arată-mi”, a rezumat analistul de 5 stele, „dar credem că compania continuă să devină un partener mai valoros pentru industria globală de lux”.
În acest scop, Anmuth reiterează un rating Overweight (adică Cumpărați) pentru acțiuni împreună cu un preț țintă de 15 USD. Implicația pentru investitori? Peste 174% față de nivelurile actuale. (Pentru a urmări istoricul lui Anmuth, click aici)
Privind defalcarea consensului, opinia analiștilor este că această acțiune este o cumpărare moderată, bazată pe 9 cumpărări vs. 1 păstrare și vânzare, fiecare. Majoritatea par să creadă că acțiunile au luat prea multă bătaie; la 13.74 USD, ținta medie sugerează că vor crește cu 151% mai mult în intervalul de timp de un an. (Consultați prognoza stocului Farfetch pe TipRanks)
Pentru a găsi idei bune pentru tranzacționarea stocurilor la evaluări atractive, accesați TipRanks ' Cele mai bune stocuri de cumpărat, un instrument nou lansat care unește toate informațiile de capital ale TipRanks.
Disclaimer: Opiniile exprimate în acest articol sunt doar cele ale analistului prezentat. Conținutul este destinat să fie utilizat numai în scop informativ. Este foarte important să faceți propria analiză înainte de a face orice investiție.
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/bottom-3-stocks-jp-174743953.html