S&P 500: 7 acțiuni generează un uluitor de 25% din profitul S&P 500

Dacă vă lipsesc doar o mână de acțiuni cheie, pierdeți o parte considerabilă din motorul de profit al S&P 500.

X

Doar șapte stocuri, inclusiv Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) și în mod surprinzător Exxon Mobil (XOM) — a adunat 25% din venitul net total ajustat al S&P 500 în al patrulea trimestru din 2022, care tocmai s-a încheiat, spune o analiză Investor's Business Daily a datelor de la S&P Global Market Intelligence și MarketSmith.

O astfel de concentrare a profitului ar putea surprinde investitorii. O creștere a prețurilor la energie și a ratelor dobânzilor a împins profiturile companiilor cheie din S&P 500 în energie, tehnologie și sectoare financiare. Mulți își depășesc acum greutatea în ceea ce privește generarea de profit față de valoarea lor de piață.

„Sezonul de câștiguri nu a fost groaznic până acum, dar nici nu a fost minunat”, a spus Christine Short de la Wall Street Horizon.

Creșterea sezonului de câștiguri S&P 500, stilul Exxon Mobil

Cele mai multe dintre companiile S&P 500 care contează și-au raportat câștigurile din al patrulea trimestru. Iar rezultatele sunt grăitoare.

Până acum, 343 de companii S&P 500, sau aproape 70%, au dezvăluit cum a decurs ultimul trimestru al anului. Exxon Mobil este cel mai demn de remarcat. Doar acea companie energetică a raportat un profit trimestrial de 14 miliarde de dolari. Adică mai mult decât cele 13.6 miliarde de dolari Alfabet (GOOGL), care conduce automatul de bani Google, a câștigat.

Interesant este că profitul Exxon Mobil în trimestrul al patrulea a reprezentat 3.7% din totalul realizat de companiile S&P 500 în perioada respectivă. Este impresionant dacă luați în considerare doar Exxon Mobil reprezintă 1.4% din valoarea de piață a S&P 500. Și a fost aruncat din Dow Jones Industrial Average cu ani în urmă.

Devine și mai interesant. Cele 11 companii energetice S&P 500 care au raportat până acum profitul pentru trimestrul al patrulea au furnizat aproape 10% din profitul S&P 500 pentru trimestrul respectiv. Dar întregul sector energetic reprezintă doar 5.1% din S&P 500 din punct de vedere al valorii de piață.

Cu toate acestea, tehnologia Big Cap încă domină

Companiile energetice S&P 500 s-ar putea să livreze peste dimensiunea lor, dar acesta este încă un S&P 500 bazat pe megacap. Ambii cei mai importanți contributori la profitul S&P 500 au reprezentat un total de 12.4%.

Apple, datorită duopolului său în vânzările de smartphone-uri, este în continuare magistralul profitului. Venitul net ajustat al companiei a scăzut cu aproape 14% în al patrulea trimestru calendaristic. Dar a făcut totuși aproape 30 de miliarde de dolari în doar trimestrul. Este mai mult decât a câștigat orice altă companie S&P 500.

Și doar Apple a atras aproape 8% din profitul raportat de toate companiile S&P 500. Apple, de asemenea, a contribuit cu o parte mai mare a profitului indicelui decât ponderea de 6.6% a propriilor acțiuni în indice.

Și este o poveste similară cu Microsoft. Sigur, venitul net ajustat al gigantului software a scăzut cu aproximativ 7% în al patrulea trimestru față de aceeași perioadă a anului în urmă. Dar a reușit totuși să obțină un profit de 17.4 miliarde de dolari, sau 4.5% din toți banii câștigați de S&P 500.

Băncile continuă să contribuie și ele. JPMorgan Chase (JPM) Şi Bank of America (BAC) a adus aproape 5% din profitul total al indicelui.

Pierdeți aceste acțiuni și o mare parte din profiturile S&P 500 vă scapă printre degete.

Arată-mi profitul S&P 500

Cei mai mari contributori la venitul net al trimestrului al patrulea

Surse: IBD, S&P Global Market Intelligence