(Bloomberg) — Acțiunile Silvergate Capital Corp. au scăzut după ce banca a declarat că criza industriei cripto a declanșat o fugă a depozitelor, ceea ce a determinat compania să vândă active cu pierderi semnificative și să concedieze 40% din personalul său.
Cele mai citite de la Bloomberg
Clienții au retras aproximativ 8.1 miliarde de dolari din depozite de active digitale de la bancă în timpul celui de-al patrulea trimestru, ceea ce a forțat-o să vândă titluri de valoare și derivate aferente cu o pierdere de 718 milioane de dolari, potrivit unui comunicat de joi. Directorii au spus într-o conferință telefonică că Silvergate ar putea deveni o țintă de preluare.
„Ca răspuns la schimbările rapide din industria activelor digitale în timpul celui de-al patrulea trimestru, am luat măsuri proporționale pentru a ne asigura că menținem lichiditatea în numerar pentru a satisface potențialele ieșiri de depozite și menținem în prezent o poziție de numerar peste activul nostru digital. depozite aferente”, a spus directorul executiv Alan Lane în declarație.
Prăbușirea FTX-ului lui Sam Bankman-Fried a declanșat o criză pentru Silvergate, care deținea depozite pentru unitățile FTX și Alameda Research, firma de tranzacționare aflată în centrul căderii bursei cripto. De asemenea, parlamentarii examinează banca.
Silvergate a scăzut cu 44% la 12.34 dolari la 9:48 dimineața la New York, cea mai puternică scădere de când compania din La Jolla, California, a devenit publică în noiembrie 2019. Acțiunile au scăzut cu 91% în ultimele 12 luni. Signature Bank, care a declarat în decembrie că intenționează să renunțe la depozite de până la 10 miliarde de dolari de la clienții cu active digitale, a scăzut cu 5.8%, până la 111.05 dolari.
„Industria activelor digitale a trecut printr-o schimbare de transformare, cu o exces de pârghie semnificativă în industrie, care a dus la mai multe falimente importante”, a spus Silvergate în declarație. „Aceste dinamici au declanșat o criză de încredere în ecosistem și i-au determinat pe mulți participanți din industrie să treacă la o poziție de „reducere a riscurilor” pe platformele de tranzacționare cu active digitale.”
Compania a spus că „încă crede în industria activelor digitale” și se angajează să mențină un „bilanț foarte lichid, cu o poziție de capital puternică”. Directorii au spus în cadrul conferinței telefonice că concentrarea Silvergate pe industria cripto este probabil să facă din aceasta o țintă de preluare pentru o instituție mai mare care dorește să intre în spațiu.
Depozitele totale ale Silvergate de la clienții cu active digitale au scăzut la 3.8 miliarde de dolari la sfârșitul celui de-al patrulea trimestru. Acesta a spus că reducerea forței de muncă se ridică la aproximativ 200 de posturi.
Wall Street Journal a raportat joi mai devreme despre retragerile de depozite și reducerile de locuri de muncă.
Silvergate a văzut cândva industria cripto-ului ca oferindu-i o oportunitate uriașă de creștere. Pe parcursul unui deceniu, s-a transformat dintr-o firmă de catering pentru întreprinderile mici într-o companie cotată la bursă, cunoscută pentru furnizarea de servicii bancare clienților cripto principali, cum ar fi Coinbase Global Inc. și Gemini Trust Co. - precum și FTX și Alameda Research. .
Aranjamentul mergea bine, acțiunile Silvergate urcând la un maxim istoric de 222.13 USD la sfârșitul anului 2021, deoarece prețurile activelor digitale au stabilit recorduri. Apoi s-a instalat o iarnă cripto dureroasă, cu valoarea monedelor virtuale scăzând, urmată de FTX și entitățile sale surori, care au ajuns în faliment în noiembrie.
Teza din spatele platformei de plată axată pe cripto a Silvergate, cunoscută sub numele de Silvergate Exchange Network, este una relativ simplă: companiile cripto care altfel ar putea avea dificultăți în a găsi un partener bancar își pot pune banii pe platformă și îi pot trimite între ele în schimbul active digitale. Rețeaua Silvergate este doar pentru dolari americani și euro, iar tranzacțiile în monedă virtuală nu au loc pe platformă.
Depozitele plasate pe sistem nu plătesc dobândă, oferind Silvergate o metodă aproape gratuită de finanțare a activităților sale, iar depozitele de la clienții cu monedă digitală au crescut în perioada de glorie a cripto-ului. Odată cu prăbușirea uimitoare a imperiului lui Bankman-Fried, totuși, marele pariu al lui Silvergate pe cripto a făcut din aceasta o țintă a vânzătorilor în lipsă și a atras atenția parlamentarilor, inclusiv a senatorului Elizabeth Warren.
– Cu ajutorul lui Yueqi Yang.
(Actualizează prețurile acțiunilor în al patrulea paragraf.)
Cele mai citite din Bloomberg Businessweek
© 2023 Bloomberg LP
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/silvergate-tumbles-ftx-implosion-prompts-140334817.html