Seria I Obligațiuni de economii: Ce vor cititorii să știe

Desigur, nicio investiție nu este perfectă pentru toată lumea. Dar obligațiunile din seria I au atât de multe caracteristici atractive încât reprezintă o oportunitate de investiție „absolut superbă”, spune

Burton Malkiel,

autor al clasicului investiții „A Random Walk Down Wall Street”.

Deci, iată răspunsurile la unele dintre aceste întrebări ale cititorilor, precum și la alte întrebări pe care investitorii le pot avea despre obligațiuni. 

Dacă cumpăr aceste obligațiuni de economii din seria I, care este perioada minimă de timp pe care o am pentru a le deține?

Cel puțin un an. Dacă nu vă puteți permite să blocați bani pentru cel puțin atât de mult timp, aceste obligațiuni nu sunt pentru dvs. Dar dacă puteți, rețineți că aceștia pot continua să câștige dobândă timp de 30 de ani sau până când decideți să le încasați, oricare dintre acestea survine mai întâi. Dacă le răscumpărați înainte de cinci ani, pierdeți dobânda pentru ultimele trei luni. „De exemplu, dacă încasați o obligațiune I după 18 luni, veți primi primele 15 luni de dobândă”, spune site-ul Trezoreriei.

Dacă cumpăr acum, sunt garantat că voi obține acea rată de 9.62% atâta timp cât dețin obligațiunile?

Nu. Această rată de 9.62% este doar rata anualizată inițială a noilor obligațiuni I vândute din mai până în octombrie a acestui an. Această rată „se aplică celor 6 luni de la efectuarea achiziției”, spune site-ul Trezoreriei. „De exemplu, dacă cumpărați o obligațiune I la 1 iulie 2022, 9.62% s-ar aplica până la 1 ianuarie 2023. Dobânda este compusă semestrial.”

Trezoreria resetează rata la fiecare șase luni pe baza unei formule legate de inflație. Din moment ce nimeni nu știe exact ce se va întâmpla pe frontul inflației, nu știm astăzi care va fi noua rată inițială începând din noiembrie.

„Actualizările ratelor afectează atât obligațiunile noi, cât și cele emise anterior”, spune un purtător de cuvânt al Trezoreriei. „Rata compozită a dobânzii care se aplică unei obligațiuni de economii din seria I este actualizată la fiecare șase luni de la emiterea obligațiunii până la scadența obligațiunii.” Pentru mai multe detalii despre modul în care obligațiunile câștigă dobândă, consultați Site-ul Trezoreriei.

Există limite cu privire la câte dintre aceste obligațiuni am voie să cumpăr în fiecare an?

Da. Limita anuală este de 10,000 USD de persoană, potrivit Trezoreriei. Puteți cumpăra obligațiunile în formă electronică de la Treasurydirect.gov, și, de asemenea, puteți cumpăra până la 5,000 USD suplimentar pe an în obligațiuni de hârtie I folosind rambursarea impozitului pe venit federal. De asemenea, mulți investitori cumpără obligațiuni din seria I nu numai pentru ei înșiși, ci și ca cadouri pentru rude, prieteni și alții.

Dacă le cumpărați ca un cadou, suma achiziției „contează în limita anuală a beneficiarului, nu a donatorului”, spune Trezoreria. Întrebat dacă limitele ar putea fi crescute, purtătorul de cuvânt al Trezoreriei răspunde: „Nu există nicio propunere în considerare care să ridice plafonul”. 

Am cumpărat 10,000 USD din obligațiuni seria I la sfârșitul anului trecut. Trebuie să aștept până la 12 luni din ziua în care le-am cumpărat pentru a cumpăra mai multe? Sau pot cumpăra mai multe oricând anul acesta?

Nu trebuie să așteptați 12 luni. Puteți cumpăra mai multe oricând în 2022. „Limita anuală de achiziție se aplică pe o bază de an calendaristic și se resetează la 1 ianuarie”, potrivit unui purtător de cuvânt al Trezoreriei.

Ratele dobânzilor au crescut în general semnificativ. Valoarea acestor obligațiuni ar putea scădea sub prețul meu de cumpărare?

Nu. Trezoreria spune că valoarea obligațiunilor tale I nu poate fi niciodată mai mică decât ai plătit pentru ele: „Rata dobânzii nu poate scădea sub zero și valoarea de răscumpărare a obligațiunilor tale I nu poate scădea”.

Care sunt cele mai importante avantaje fiscale ale obligațiunilor de economii?

Venitul din dobânzi aferente obligațiunilor de economii este scutit de toate impozitele pe venit de stat și locale. Aceasta poate fi o atracție importantă pentru mulți investitori cu venituri mari din zonele cu taxe mari, cum ar fi California și New York City. (Dar unele state, inclusiv Florida, Texas, Washington și Nevada, nu au un impozit pe venit de stat.) Fundația Tax a detalii despre impozitele de stat.  

O parte sau întreaga dobândă ar putea fi, de asemenea, exclusă din impozitul federal pe venit, dar numai în anumite circumstanțe. „Folosind banii pentru studii superioare vă poate împiedica să plătiți impozitul pe venit federal pe dobânda dvs.”, potrivit Trezoreriei. Dar există limite importante, cum ar fi mărimea venitului dvs. și alte litere mici. De obicei, pragurile de venit se modifică în fiecare an. Pentru detalii, vezi Formular IRS 8815.

O altă caracteristică atractivă care poate surprinde unii contribuabili: deținătorii de obligațiuni au flexibilitate în a decide când să raporteze venitul din dobânzi. Majoritatea contribuabililor aleg să amâne raportarea dobânzii până când depun o declarație federală de impozit pe venit pentru anul în care primesc „cât valorează obligațiunea, inclusiv dobânda”, spune Trezoreria. Dar există o altă opțiune: raportați dobânda în fiecare an, ceea ce ar putea fi o mișcare inteligentă pentru cineva cu venituri impozabile puțin sau deloc.

 Pentru mai multe informații, consultați răspunsurile TreasuryDirect la întrebări frecvente cu răspunsuri.

Separat, un cititor a pus o întrebare despre distribuțiile caritabile calificate, sau QCD-uri, o tehnică inteligentă din punct de vedere fiscal folosită de mulți investitori mai în vârstă pentru a dona unei organizații de caritate dintr-un cont individual de pensionare tradițional. Mai exact, cititorul a vrut să știe dacă contribuabilii care fac o distribuție caritabilă calificată și se califică pentru a exclude întreaga sumă din venit pot deduce acel transfer din declarația lor federală de impozit pe venit ca donație caritabilă.

Răspunsul: Nu. „Nu puteți solicita o deducere a contribuției caritabile pentru orice QCD care nu este inclus în venitul dvs.”, spune IRS în Publicația 590-B.

Chiar și așa, această tehnică poate fi încă valoroasă pentru mulți contribuabili mai în vârstă din mai multe motive. Un QCD permite, de obicei, investitorilor cu vârsta de 70½ sau mai mult să transfere până la 100,000 USD în fiecare an direct de la IRA la o organizație de caritate calificată, fără a fi supus impozitelor. Dacă este făcut corect și aveți 72 de ani sau mai mult, acest transfer se ia în considerare pentru orice distribuire minimă necesară pentru anul respectiv. De asemenea, nici măcar nu este inclus în venitul brut ajustat, care este un număr important care poate afecta multe alte articole din declarația de impozit.

Avertisment: fondurile recomandate de donatori nu sunt considerate organizații de caritate calificate în acest scop. 

Domnul Herman este un scriitor în California. El a fost anterior cronicar al The Wall Street Journal's Tax Report. Trimiteți comentarii și întrebări fiscale către [e-mail protejat].