Roblox rămâne dureros de scump, cu spațiu amplu pentru o deteriorare suplimentară, spune analistul

• Needham analistul Bernie McTernan a reiterat Buy on Roblox Corp. (NYSE: RBLX) și crescută prețul țintă la 42 USD de la 39 USD.

• După un noiembrie problematic, RBLX a revenit în decembrie și a postat rezultate mai bune decât se aștepta, practic la nivel general, inclusiv mai bune decât se aștepta DAU, rezervări și ore de implicare.

• Întrebarea critică este cât de mult din acest ritm este organic față de beneficii unice, cum ar fi cardurile cadou de sărbători și o zi suplimentară de weekend.

• Analistul presupune că ritmul a fost în primul rând organic și a estimat că adolescenții au raportat o creștere a rezervărilor în FY'23E, comparativ cu creșterea constantă a monedei de 21% în decembrie '22.

• McTernan a remarcat că veniturile au ratat așteptările sale, deși analistul continuă să creadă că rezervările sunt o măsură mai bună pentru monetizare și consideră că veniturile sunt mai mult un rezultat contabil.

• Estimările lui McTernan se deplasează mai sus în 23E și mai departe, ceea ce duce la creșterea țintei de preț.

• Benchmark analistul Mike Hickey a avut un rating de vânzare cu o țintă de preț de 21 USD.

• RBLX a raportat rezervări nete în trimestrul IV, care au fost puțin mai bune decât punctul de vedere al consensului, dar estimările Benchmark au dezamăgit.

• RBLX intenționează să elimine transparența KPI, pe care analistul o consideră o evoluție negativă.

• După lansarea așteptată a valorilor lunare pentru martie 2023, în aprilie 2023, RBLX va înceta să mai publice valori lunare.

• Analistul consideră că platforma de jocuri video a RBLX este vulnerabilă la tendințele macroeconomice negative actuale și emergente, inclusiv inflația, șomajul și reducerea bogăției.

• Hickey a fost uimit de decizia RBLX de a continua cheltuielile ridicate pentru investiții, care ar trebui să exagereze un mediu de operare semnificativ provocator și să deterioreze fluxul de numerar liber.

• Analistul a observat că riscul de execuție continuă atât asupra creșterii veniturilor, cât și asupra profitabilității.

• Analistul consideră că RBLX rămâne dureros de costisitor, cu spațiu semnificativ pentru deteriorarea ulterioară a evaluării.

• Hickey crede că lipsa de viziune clară și de disciplină l-au provocat pe CEO.

• Acțiune preț: Acțiunile RBLX s-au tranzacționat în scădere cu 3.73% la 35.74 USD la ultima verificare de miercuri.

Povestea continuă

Cele mai recente evaluări pentru RBLX

Vezi mai multe evaluări analiștilor pentru RBLX

Vizualizați cele mai recente evaluări ale analistilor

Nu rata alertele în timp real privind stocurile tale - alătură-te Benzinga Pro pentru gratuit! Încercați instrumentul care vă va ajuta să investiți mai inteligent, mai rapid și mai bine.

© 2023 Benzinga.com. Benzinga nu oferă sfaturi pentru investiții. Toate drepturile rezervate.