Este la grămada de gunoi pentru stocuri tehnologice strălucitoare și timpul să pariezi pe cei mai vechi. Cel puțin acesta pare să fie cel mai recent sfat al lui Jim Cramer pentru investitori. Cunoscuta gazdă a programului „Mad Money” de la CNBC spune că investitorii trebuie să accepte „noua realitate” în care numele tehnologiei sunt evitate în favoarea colecției mai vintage a pieței de valori.
„Este răzbunarea vechii gărzi chiar acum, chiar aici”, a spus Cramer. „Tot felul de companii plictisitoare și convenționale recuperează piața în timp ce digitizatoarele și disruptoarele sunt arse.”
Cramer a oferit o listă de nume pe care crede că ar trebui să se sprijine investitorii și, urmând pașii lui, ne-am băgat în Baza de date TipRanks și a scos detaliile pe două dintre alegerile lui. Analiștii de la The Street cred că nominalizații lui Cramer fac alegeri bune de investiții chiar acum? Să aflăm.
Tehnologii Raytheon (extensia RTX)
Dacă vorbim de „vechea gardă”, atunci prima alegere Cramer la care ne vom uita se potrivește cu siguranță. Înființată în urmă cu un secol, Raytheon Technologies este unul dintre cei mai mari producători de industria aerospațială și de apărare din lume și se mândrește cu o capitalizare de piață de 141 de miliarde de dolari.
Compania oferă sisteme și servicii tehnologice clienților guvernamentali, militari și comerciali din întreaga lume. Afacerea sa constă din 4 divizii majore: Collins Aerospace Systems, Pratt & Whitney, Raytheon Intelligence & Space și Raytheon Missiles & Defense. Cât de mare este Raytheon? Ei bine, are 174,000 de angajați pe statul de plată, deci destul de mare.
Tipul de propunere de valoare pe care o oferă este una despre care ați crede că o va proteja relativ de condițiile negative actuale ale pieței și, într-adevăr, deși majoritatea au suferit din cauza ursului din 2022, acțiunile au crescut cu 13% până în prezent, cu mult. depășind scăderea cu 500% a S&P 21.
Acestea fiind spuse, nu a fost totul simplu. Compania a ratat așteptările de top în rezultatele sale recent publicate din trimestrul III. La 3 miliarde de dolari, cifra a venit cu 17 de milioane de dolari mai puțin decât prognoza analiștilor. Problemele macro au afectat și perspectivele, compania reducându-și previziunile de vânzări pentru anul de la intervalul cuprins între 250 – 67.75 miliarde dolari la 68.75 – 67.0 miliarde dolari.
Cu toate acestea, contracarând aceste tendințe negative, profilul de profitabilitate apare într-o formă bună. Raytheon a livrat adj. EPS de 1.21 USD, depășind apelul de 1.14 USD al Street-ului cu 0.07 USD. Totodată, societatea a crescut pe întregul an adj. Perspectivă EPS de la 4.60 USD - 4.80 USD la 4.70 USD - 4.80 USD.
Așa cum se cuvine unei mari doamne a pieței, Raytheon plătește un dividend de încredere. Plata trimestrială este în prezent la 0.55 USD, care se anualizează la 2.20 USD și are un randament de 2.3%.
În timp ce acțiunile au depășit piața în acest an, Morgan Stanley Kristine Liwag consideră că stocul încă nu este suficient de apreciat.
„Continuăm să vedem un avantaj în activitatea comercială aerospațială a RTX, deoarece piața de schimb comercială rămâne un punct luminos, companiile aeriene continuă să adauge capacitate și traficul aerian global rămânând cu ~65% din nivelurile din 2019 (August YTD 2022 vs. August YTD 2019). De asemenea, vedem afacerea ca un binefăcător al ratelor de producție crescute la Boeing și Airbus”, a opinat Liwag.
„Având în vedere contextul cu care se confruntă piețele finale ale RTX, vedem acțiunile subevaluate astăzi tranzacționându-se la ~17x EPS-ul nostru 2023E. Acest lucru plasează stocul la o reducere pură față de colegii Apărării și nu ia în considerare amploarea avantajului din redresarea aerospațială comercială”, a adăugat analistul.
În consecință, Liwag a evaluat că RTX are o suprapondere (adică Cumpărați), în timp ce prețul ei țintă de 119 USD face loc pentru o creștere pe un an de 24%. (Pentru a urmări istoricul lui Liwag, click aici)
În general, ne uităm aici la o acțiune cu un rating de consens Cumpărare moderată. RTX are 11 recenzii analiștilor înregistrate, inclusiv 8 cumpărări și 3 rețineri. (Consultați prognoza stocului RTX pe TipRanks)
Boeing (BA)
De la un gigant A&D la altul. A doua recomandare Cramer old school este Boeing. Corporația, care este cel mai mare exportator al SUA, produce avioane comerciale, precum și sisteme spațiale, componente aerospațiale și echipamente de apărare.
Boeing este unul dintre giganții pieței de valori, dar, așa cum a fost bine documentat, a avut parte de necazuri în ultimii ani, nu în ultimul rând cele două prăbușiri ale lui 737 Max la sfârșitul lui 2018 și începutul lui 2019, care au pus la pământ avionul de pasageri timp de aproape două. ani. De asemenea, compania aproape a dat faliment în timpul pandemiei.
Așadar, ultimii câțiva ani au fost un pic cam greu și, în timp ce compania a ratat așteptările în ultima sa declarație trimestrială și și-a redus din nou estimarea de 737 de livrări, lucrurile arată în general mai bine – mai multe avioane au fost deja livrate de companie în 2022 decât în tot 2021. În plus, gigantul A&D a dezvăluit în ultimul timp o nouă comandă de la Emirates – un client cheie în Orientul Mijlociu.
În altă parte, recenta Zi a Investitorilor de la BA a fost o afacere plăcută. Compania a spus că se așteaptă la un flux de numerar liber de 1.5 miliarde de dolari - 2 miliarde de dolari pentru 2022. Estimarea consensului a fost de doar 670.3 milioane de dolari.
Printre cei care adaptează o abordare optimistă se numără Kristine Liwag de la Morgan Stanley (acoperă și RTX), care crede că cel mai rău se află în spatele companiei.
„Am lăsat Boeing’s Investor Day din ce în ce mai pozitiv în ceea ce privește acțiunile, deoarece compania a furnizat detalii de susținere neașteptate pentru o cale vizibilă și credibilă către un flux de numerar gratuit de 10 miliarde de dolari... Ceea ce este clar pentru noi este că, deși Boeing are mult de lucru (stabilizare lanțul de aprovizionare, livrarea aeronavelor din stoc, pregătirea pentru următoarea scădere a ratei în BCA etc.) cel mai rău este în spatele companiei și acum suntem într-o perioadă de flux de numerar liber pozitiv. Estimăm un flux de numerar gratuit de 8.9 miliarde de dolari în 2025 și de 9.1 miliarde de dolari în 2026”, a scris Liwag.
„Recunoaștem că Boeing este o poveste „arată-mi” și că estimările noastre ar putea avea un avantaj dacă îndeplinesc repere”, a rezumat analistul Morgan Stanley.
Cum se traduce toate acestea pentru investitori? Liwag se menține cu un rating de supraponderare (adică Cumpărați) pentru acțiunile Boeing, în timp ce prețul ei țintă de 213 USD implică o creștere de ~27% peste un an.
Întorcându-ne acum la restul străzii, unde consensul analiștilor evaluează stocul ca o Cumpărare moderată, pe baza a 11 cumpărări, 3 deține și 1 vânzare. (Consultați prognoza stocului Boeing pe TipRanks)
Pentru a găsi idei bune pentru tranzacționarea stocurilor la evaluări atractive, accesați TipRanks ' Cele mai bune stocuri de cumpărat, un instrument care reunește toate informațiile despre capitalul propriu ale TipRanks.
Disclaimer: Opiniile exprimate în acest articol sunt doar cele ale analiștilor prezentați. Conținutul este destinat a fi utilizat doar în scopuri informaționale. Este foarte important să faceți propria analiză înainte de a face orice investiție.
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/jim-cramer-says-keep-eye-184421592.html