Este DocuSign un stoc de creștere (din nou)?

Intrebari cu cheie

• DocuSign a cunoscut o creștere extraordinară datorită mediului de lucru la domiciliu.
• Finanțele au revenit la normal, dar, în comparație cu anii pandemiei, arată mai rău decât sunt.
• DocuSign se poziționează pentru a fi un jucător pe termen lung în industria software-ului ca serviciu.

Acțiunile DocuSign au explodat în creștere și popularitate în timpul pandemiei, deoarece unii investitori credeau că intrăm într-o nouă stare de normalitate. Dar pe măsură ce lucrurile au revenit la rutina lor de dinainte de pandemie și investitorii și-au dat seama că viața nu se va schimba în totalitate, prețul acțiunilor DocuSign a început să scadă.

Acum există întrebări despre dacă DocuSign este un stoc de creștere. Să explorăm DocuSign pentru a vedea dacă este încă o investiție demnă.

Știri de acțiuni DocuSign

DocuSign a raportat o creștere a vânzărilor pentru al doilea trimestru al anului fiscal 2023 (care s-a încheiat pe 31 iulie), în ciuda faptului că a observat o pierdere a valorii stocurilor care a scăzut cu aproape 80% în ultimul an. Compania menține îndrumări pentru întregul an cu privire la creanțele și datoriile sale, în ciuda unei perioade instabile pentru întreprinderile software-as-a-service. Veniturile totale ale companiei au crescut cu 22% (facturarea cu 9%) și 1.28 milioane de clienți plătitori în întreaga lume.

Acțiunile DocuSign au început în 2022 cu un preț al acțiunilor de 157 USD, dar au început să piardă din valoare la scurt timp după. Începând cu 20 septembrie, acțiunea se tranzacționa la 55.54 USD per acțiune - o reducere semnificativă față de nouă luni mai devreme. O parte din acestea se datorează condițiilor pieței de valori, deoarece piața în ansamblu s-a luptat din cauza inflației ridicate.

Dar scăderea este și rezultatul câștigurilor mai mici decât cele așteptate în primul trimestru al anului fiscal 2023. Analiștii de pe Wall Street au prezis un raport de câștig de 0.46 USD pe acțiune, dar compania a raportat un câștig ajustat de 0.38 USD pe acțiune. Acest lucru a dus la o pierdere de 24% a prețului acțiunilor în iunie 2022.

Acțiunea a revenit ușor după știrile despre creșterea câștigurilor pentru al doilea trimestru al anului fiscal 2022. Cu toate acestea, rămân întrebări dacă acțiunea va înregistra sau nu câștiguri sănătoase în valoare sau se va stabiliza. Din punct de vedere istoric, DocuSign a avut o performanță oarecum volatilă. Este predispus la fluctuații în câștiguri și pierderi, precum și la încrederea investitorilor în capacitatea sa de a oferi un serviciu valoros în documente și semnături electronice.

Adeverinta de venit

DocuSign a avut un venit de 622 milioane USD pentru al doilea trimestru al anului fiscal 2023, o creștere de la 512 milioane USD pentru același trimestru din 2022. Câștigurile sale înainte de dobânzi, impozite, depreciere și amortizare (EBITDA) pentru al doilea trimestru al fiscal anul 2023 a fost de 128 milioane USD, o creștere de peste 114 milioane USD față de aceeași perioadă a anului precedent. Profitul operațional al DocuSign în al doilea trimestru al anului fiscal 2023 a fost de 112 milioane USD. Cu toate acestea, compania se așteaptă ca profitul operațional să fie mai mic pentru celelalte două trimestre ale anului fiscal 2023, la 108 milioane USD pentru al treilea trimestru și 105 milioane USD pentru al patrulea trimestru.

Marja de exploatare pentru primul trimestru al anului fiscal 2023 a fost de -25.5 milioane USD și -41.7 milioane USD pentru al doilea trimestru al anului fiscal 2023. Cu toate acestea, compania se așteaptă la îmbunătățiri în restul anului fiscal 2023. În prezent, își prognozează marja operațională va fi de -7.32 milioane USD pentru al treilea trimestru din 2023 și -12.3 milioane USD pentru al patrulea trimestru din 2023.

Venitul net pentru al doilea trimestru al anului fiscal 2023 a fost de -45.1 milioane USD - o scădere abruptă față de -2.25 milioane USD raportați în al doilea trimestru al anului fiscal 2022.

Bilanț

La 31 ianuarie 2022, DocuSign avea active totale de 2.54 milioane USD și a raportat active de 1.32 milioane USD în al doilea trimestru al anului fiscal 2023. Defalcarea bilanțurilor sale include:

• Numerar disponibil la 802 milioane USD
• Creanțe de 453 milioane USD
• Datorii curente de 1.37 milioane USD
• Datorii imobilizate de 894 milioane USD

Capitalizarea sa totală de piață la 31 ianuarie 2022 a fost de 993,990 USD, iar capitalul propriu ordinar a fost de 275 milioane USD.

Capitalul său de lucru este de -52,043 USD, iar capitalul investit a însumat 993,990 USD la începutul anului fiscal 2022. DocuSign are o valoare contabilă tangibilă de -178 milioane USD, o datorie totală de 882 milioane USD și 197,841 milioane de acțiuni în circulație.

DocuSign este un stoc de creștere?

Acțiunile DocuSign au potențialul de a crește pe termen lung, deoarece compania ia măsuri pentru a-și extinde serviciile dincolo de arena semnăturii electronice. Așa cum este în prezent, toate sistemele judiciare din SUA acceptă produsul de bază al companiei, care este semnăturile electronice. Acest lucru îl plasează la nivelul formatului de fișier PDF al Adobe ca standard universal pentru asigurarea integrității și legitimității documentelor legale. Cu toate acestea, concurența este în creștere pentru acest tip de servicii. DocuSign caută să rămână cu un pas înainte prin introducerea serviciilor de creare de documente cunoscute sub numele de Agreement Cloud și Insight.

DocuSign a făcut o treabă excelentă creând o nișă în industria documentelor juridice electronice. Este un stoc care merită luat în considerare, mai ales dacă cauți ceva de păstrat în portofoliu pe termen lung. Industria juridică din întreaga lume are încredere în DocuSign și în produsele sale, iar industria va solicita întotdeauna metode sigure de semnare și trimitere a documentelor electronice. DocuSign a demonstrat că poate fi inovator și agil în crearea de produse de semnătură electronică și documente pentru aplicații mobile și desktop, ceea ce ajută la stimularea creșterii profiturilor și a valorii stocurilor.

Linia de fund

Acţionarii DocuSign au fost într-o plimbare sălbatică în ultima vreme. Nevoia de servicii DocuSign a crescut enorm datorită blocajelor și exploziei ajustărilor de lucru de la domiciliu din cauza pandemiei – atât de mult încât unii analiști au supraestimat creșterea viitoare a stocului.

Pe măsură ce blocajele s-au atenuat și oamenii continuă să se întoarcă la birouri, cererea pentru serviciile DocuSign a încetinit - asta nu înseamnă că cererea va dispărea complet. DocuSign continuă să lucreze din greu pentru a se asigura că 2020 și 2021 nu au fost anomalii. Acționarii ar trebui să ia în considerare investiția în acest stoc de creștere, dar ar trebui să înțeleagă și că cursa va fi în continuare volatilă pe termen scurt.

Q.ai elimină presupunerile din investiții. Inteligența noastră artificială străbate piețele pentru cele mai bune investiții pentru toate tipurile de toleranțe la risc și situații economice. Apoi, le împachetează la îndemână Truse de investiții care fac ca investițiile să fie simple și – îndrăznim să o spunem – distractive.

Cel mai bun din toate, puteți activa Protecția portofoliului în orice moment pentru a vă proteja câștigurile și a vă reduce pierderile, indiferent de industria în care investiți.

Descărcați Q.ai astăzi pentru acces la strategii de investiții bazate pe inteligență artificială. Când depuneți 100 USD, vom adăuga o sumă suplimentară de 100 USD în contul dvs.