Dacă 2023 este o reluare a anului 2016, aceste dividende de 9% vor crește

Din câte văd, anul acesta se pregătește să fie un alt 2016 – și probabil că asta ne va oferi o oportunitate de cumpărare în investițiile noastre preferate cu randament ridicat: fonduri închise (CEF).

Iată ce vreau să spun: după creșterea rapidă a pieței în ianuarie, lucrurile s-au blocat puțin. După anul pe care l-am plasat anul trecut, asta înseamnă că încă mai avem niște reduceri decente la valoarea activului net (NAV) la CEF, precum și randamente mari (după cum știu veteranii CEF, plățile de 7% și mai mult sunt comune în spațiul, iar majoritatea CEF-urilor plătesc dividende lunar).

Chiar acum, de exemplu, al nostru CEF Insider portofoliul se mândrește cu un număr de randamente de două cifre, ajungând până la 12.3%.

Iată de ce spun că o „întoarcere în 2016” ar putea însemna câștiguri mari (și dividende) pentru noi anul acesta. În 2016, ETF-urile de referință pentru S&P 500, NASDAQ, Dow și Russell 2000, dominată de mici capitalizări, au înregistrat câștiguri puternice la începutul anului, în ciuda temerilor legate de creșterea ratelor Fed, presiunile inflaționiste în creștere și o posibilă recesiune. Suna familiar?

Pe atunci, aceste îngrijorări s-au estompat, deoarece datele economice au demonstrat că economia ar putea face față unor creșteri ale ratelor, iar stocurile au început cu adevărat să crească la mijlocul lunii februarie – puțin mai târziu decât în ​​acest an, când au început să crească la începutul lunii ianuarie. Dar după cum puteți vedea din unghiul liniilor ascendente de atunci, câștigurile erau foarte similare în ceea ce privește impulsul pur.

Desigur, toate piețele taur își iau o liniște, așa că startul fierbinte al acțiunilor din acest an nu ar putea dura pentru totdeauna, mai ales cu creșterea agresivă a ratelor de dobândă de către Fed. În mod similar, piața taur din '16, de asemenea, nu a putut dura pentru totdeauna și la aproximativ o lună după ce a început, s-a oprit brusc, stârnind teama de retragere.

Investitorii care au cumpărat în acest moment au înregistrat câștiguri considerabile: S&P 500 a încheiat anul cu 12%, iar capitalizările mici au crescut cu peste 21%. Apoi sunt câștigurile uriașe pe care acțiunile le-au oferit de atunci, toți cei patru indici de mai sus revenind în medie peste 100%.

Deci, ce înseamnă asta pentru astăzi? Pur și simplu, acest ultim „taraba” este o oportunitate de cumpărare. Dar pe ce fel de CEF ar trebui să ne concentrăm?

O privire rapidă asupra graficului de mai jos ne arată că NASDAQ-ul dominat de tehnologie are cel mai mult spațiu de revenire, dar dacă doriți să rămâneți cu siguranța limitelor mari, aveți noroc: S&P 500 are și destul de multe loc să crească, chiar și cu câștigurile înregistrate până acum în acest an:

O bună strategie „2-CEF” aici ar fi să începem, să zicem, cu Fondul Liberty All Star Equity (SUA), care are un randament de 9.5% astăzi și deține elementele principale ale S&P 500 Viza (V), Dollar General (DG) și UnitedHealth Group (UNH).

Apoi ai putea adauga BlackRock Science and Technology Trust (BST), un randament de 9.3%. CEF Insider alegere care se concentrează exclusiv pe nume tehnologice cu capitalizare mare, cum ar fi Apple (AAPL) și Microsoft (MSFT). Ambele fonduri au depășit S&P 500 din 2016 și ambele și-au majorat substanțial plățile și au înregistrat randamente totale mari, în ciuda piețelor ursoare din 2018, 2020 și 2022.

Rețineți că SUA se angajează să plătească 10% din NAV pe an sub formă de dividende, motiv pentru care plata fluctuează puțin mai mult decât cea a BST. Și BST, la rândul său, este cunoscut pentru plăți speciale.

Principala concluzie aici este că, în următoarele luni, fiecare dintre aceste fonduri este probabil să își vadă prețul de piață aproape de maximele istorice pe care le-au atins în 2021, făcând acum un moment bun pentru cumpărare.

Michael Foster este analistul principal al cercetării Perspective contrare. Pentru idei de venituri mai mari, faceți clic aici pentru cel mai recent raport al nostru „Venituri indestructibile: 5 fonduri de chilipiruri cu dividende constante de 10.2%.Matei 22:21

Dezvăluire: niciuna