Cum să găsiți cele mai bune fonduri mutuale sectoriale 1Q23

Cu o listă din ce în ce mai mare de fonduri mutuale care sună similar din care să alegeți, găsirea celor mai bune este o sarcină din ce în ce mai dificilă. Cum pot investitorii să schimbe șansele în favoarea lor?

Nu aveți încredere în etichetele fondurilor mutuale

Există cel puțin 152 de fonduri mutuale tehnologice diferite și cel puțin 627 de fonduri mutuale în unsprezece sectoare. Investitorii au nevoie de peste 57 de opțiuni în medie pe sector? Cât de diferite pot fi fondurile mutuale?

Aceste fonduri mutuale 152 Technology sunt foarte diferite unele de altele. Cu oriunde de la 23 la 373 de dețineri, multe dintre aceste fonduri mutuale au portofolii drastic diferite, cu profiluri de risc și perspective de performanță diferite.

Același lucru este valabil și pentru fondurile mutuale din orice alt sector, deoarece fiecare oferă o combinație foarte diferită de acțiuni bune și rele. Energia ocupă primul loc pentru selecția acțiunilor. Utilitățile ocupă ultimul loc.

Evitarea paraliziei de analiză

Cred că numărul mare de fonduri mutuale sectoriale îi dăunează pe investitori mai mult decât îi ajută. Efectuarea manuală a unei analize profunde pentru fiecare fond pur și simplu nu este o opțiune realistă. Drept urmare, investitorii efectuează analize insuficiente și pierd oportunități profitabile. Analizarea fondurilor mutuale cu diligența corespunzătoare este mult mai complexă decât analiza stocurilor, deoarece înseamnă analiza tuturor participațiilor din fiecare fond mutual. După cum sa menționat mai sus, pot exista până la 373 de acțiuni sau mai multe pentru un fond mutual.

Figura 1 prezintă fondul mutual cel mai bine cotat pentru fiecare sector.

Figura 1: Cel mai bun fond mutual din fiecare sector

* Cele mai bune fonduri mutuale exclud fondurile cu active nete totale (TNA) sub 100 milioane USD din cauza lichidității inadecvate

Surse: New Constructs, LLC și dosare ale companiei

Dintre fondurile mutuale din Figura 1, BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) ocupă primul loc în general, Fidelity Select Banking Portfolio (FSRBX) ocupă locul al doilea, iar Schwab Health Care Fund (SWHFX) ocupă locul trei. Gabelli Utilities Fund (GAUIX) este pe ultimul loc.

Cum să evitați „pericolul din interior”

De ce trebuie să cunoașteți deținerile fondurilor mutuale înainte de a cumpăra?

Trebuie să fii sigur că nu cumperi un fond care ar putea exploda. A cumpăra un fond fără a-i analiza deținerile este ca și cum ai cumpăra o acțiune fără a-i analiza afacerile și finanțele. Oricât de ieftin, dacă deține acțiuni proaste, performanța fondului mutual va fi proastă.

PERFORMANȚA DEȚINĂRILOR FONDULUI – TAXELEEES
= PERFORMANȚA FONDULUI

Doar dacă investitorii ar putea găsi fonduri evaluate de participațiile lor

BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) nu este doar fondul mutual pentru energie cel mai bine cotat, ci este și fondul mutual sectorial cu cel mai bine cotat din cele 627 de fonduri mutuale sectoriale pe care le acopăr.

Cel mai prost fond mutual din Figura 1 este Gabelli Utilities Fund (GAUIX), care primește un rating Neatractiv. S-ar putea crede că furnizorii de fonduri mutuale ar putea face mai bine pentru acest sector.

Dezvăluire: David Trainer, Kyle Guske II și Italo Mendonça nu primesc nicio compensație pentru a scrie despre vreo anumită acțiune, sector sau temă.