Ultimele șase luni au fost cel mai prost început de an al pieței de valori din 1970.
Și chiar dacă cei mai bogați miliardari au pierdut un colectiv de 1.4 trilioane de dolari în ultimele șase luni, în general, persoanele cu valoare netă ridicată, care au cel puțin 1 milion de dolari în active investibile, nu le transpira, spun planificatorii lor financiari. Și există lecții pentru investitorii mai modesti despre cum să abordeze cel mai bine a piață bear.
„Cei mai mulți dintre clienții noștri doar se ocupă de ceea ce se întâmplă și fac ajustări pe care nu le consider semnificative”, spune Tim Speiss, partener fiscal la Grupul de consilieri de avere personală de la EisnerAmper. „Nimeni nu reacționează ca și cum ne-am afla într-un mediu de criză... Ei sunt de părere, la fel ca și noi, că toate acestea vor fi trecătoare.”
Iată câteva idei pentru toți investitorii.
Continuați să urmați planul
Nu se poate ocoli: cel mai bun moment pentru a te pregăti pentru o piață ursoasă este înainte ca aceasta să se întâmple. Investitorii sofisticați fac acest lucru prin diversificarea activelor lor - imobiliare, venit fix, acțiuni și numerar toți joacă un rol— și ținând cont de cronologia lor de investiții. Dacă nu vor fi nevoiți să-și retragă bunurile timp de ani sau chiar decenii, nu este nevoie să intre în panică.
„Există multă frică și sentimente negative, iar cei care sunt deosebit de pricepuți se gândesc pe termen lung, nu chiar la următoarele șase până la 12 luni”, spune Paul Deer, planificator financiar certificat la Capital personal.
De asemenea, este probabil că și-au reechilibrat deja alocarea activelor pentru a avea mai mulți bani la îndemână.
„De obicei, atunci când oamenii sunt euforici sau prea optimiști cu privire la ceea ce se întâmplă pe piață – atunci vrei să scoți niște bani de pe masă și vrei să creezi o poziție de numerar puțin mai mare”, spune Florina Shutin, director general și investiții. consilier la Wells Fargo. „Vrei banii pe o parte când are loc scăderea. Pentru că... este mai greu de prezis când se va întâmpla și pentru cât timp.”
Reevaluează-ți pozițiile
Acestea fiind spuse, piețele ursoase pot deseori, bine, să dezvăluie ceea ce trebuie să se schimbe în portofoliul tău. Poate vă dați seama că alocarea dvs. de active este mai agresivă decât vă simțiți de fapt confortabil sau că vă lipsește expunerea la un segment important.
Pe de altă parte, s-ar putea să descoperiți că, împreună cu o inflație ridicată de decenii, acum este un moment bun pentru a explora alocarea mai multor active în acțiuni, astfel încât să puteți încerca cel puțin să țineți pasul cu costul vieții, spune Deer.
El și Shutin spun, de asemenea, că este un moment bun pentru a căuta investiții alternative, care pot include fonduri speculative, fonduri private.
piețe, imobiliare și active digitale precum criptomonede. De fapt, a Sondaj recent EY a constatat că 30% dintre persoanele cu valoare netă ridicată - și 81% dintre persoanele cu valoare netă ultra-înaltă, cu active de peste 30 de milioane de dolari - investesc în alternative.
Aceste investiții au fost de obicei disponibile numai pentru investitorii cu anumite cerințe minime de investiții. Dar tot mai multe companii financiare extind opțiunile și pentru investitorul mediu, spune Shutin. Asta nu înseamnă că ar trebui să faci leagăne sălbatice sau să faci investiții mari în active imprevizibile, cum ar fi dogecoin. Dar puțină diversitate poate ajuta.
„Investitorilor cu valoare netă înaltă le plac lucrurile strălucitoare la fel de mult ca oricui altcineva”, spune David Waddell, CEO și strateg șef de investiții la Waddell and Associates. „Sunt predispuși să facă și greșeli, dar își limitează expunerea la pariuri speculative. Vor paria, dar o vor face cu mult mai puțin entuziasm.”
Luați în considerare o conversie Roth
O strategie pe care persoanele cu valoare netă mare o iau în considerare în timpul unei piețe în scădere este o conversie Roth IRA. Aceasta implică transferul total sau parțial din soldul unui IRA tradițional existent într-un Roth.
Acesta este un moment bun, deoarece implicațiile fiscale ale vânzării acum, când soldurile conturilor au scăzut, sunt mai mici decât ar putea fi în viitor. Și câștigurile tale cresc fără impozite de aici încolo.
Convertirea la un Roth IRA este o strategie nuanțată - nu există un singur răspuns corect care să se aplice tuturor. Dacă aveți un consilier financiar, este o conversație bună de purtat.
„Cel mai bun mod de a te gândi la asta este: ești într-o categorie de impozitare mai mică astăzi decât ai fi în viitor?” spune Cerbul. „Activele tale tradiționale IRA au o valoare mai mică astăzi decât erau acum șase luni. În cele din urmă, puteți traduce asta în aceeași creștere, dar cu consecințe fiscale mai mici astăzi.”
Aceasta este o strategie deosebit de atractivă pentru cei care plănuiesc să transmită o parte din bunurile lor copiilor sau nepoților. În timp ce IRA-urile tradiționale necesită distribuții minime începând cu vârsta de 72 de ani, IRA-urile Roth nu o fac.
„Dacă aveți o planificare moștenită ca parte a planului dumneavoastră financiar, s-ar putea să puneți mai mult accent pe conversie”, spune Deer. „Ei ar putea moșteni un Roth IRA și ai putea prelungi durata creșterii fără taxe a acelor active.”
Optimizați colectarea pierderilor fiscale
O altă strategie fiscală pe care o pot folosi persoanele cu valoare netă mare este colectarea pierderilor fiscale, spune Shutin. Atunci investitorii vând investiții în roșu și le folosesc pierderi pentru a compensa câștigurile realizate. Acest lucru le reduce factura generală a impozitului pe câștigurile de capital.
„Cea mai ușoară modalitate de a câștiga bani în acest moment este să înregistrați acele pierderi fiscale”, spune Waddell.
De exemplu, ați putea să vindeți un fond index S&P 500 de la o companie și să cumpărați unul similar de la alta, spune Shutin.
„Aproape orice investiție pe care ați făcut-o în ultimul an este probabil în scădere și are o pierdere nerealizată”, spune ea. „Deci, acesta este de fapt un moment fantastic pentru a vă reevalua portofoliul și pentru a face o mulțime de recoltare de taxe.”
Această strategie nu are sens pentru toată lumea. Nu doriți să pierdeți potențiale câștiguri, de exemplu, doar pentru a obține o reducere fiscală. Cel mai bine este să consultați un consilier financiar înainte de a face această mișcare.
Cumpărați, cumpărați, cumpărați
Desigur, investitorii ar putea fi mai fericiți atunci când piața este în creștere. Dar o piață ursară reprezintă, de asemenea, o oportunitate: de a cumpăra acțiuni la o rată „reducere” care apoi se combină în valoare.
Persoanele cu valoare netă ridicată profită de sentimentul sumbru al pieței, spune Shutin. „Când toată lumea aleargă, atunci ar trebui să cumperi”, spune ea.
Dacă ești nervos, cel mai bine este să te gândești unde vei fi în acest moment anul viitor, spune Waddell. Luați în considerare: COVID va avansa sau va scădea până atunci? Lanțurile de aprovizionare vor fi mai mult sau mai puțin înfundate? Va crește sau va scădea inflația?
„De obicei, când sunt super pesimist sau anxios, este momentul să cumpăr, așa că ar trebui să cumperi astăzi”, spune el. „Dacă putem să ne micșorăm și să ne transportăm șase luni în viitor, nu sunt la fel de agitat... Este puțin un mediu de a ține-ți nasul. Oprește-ți televizoarele timp de șase luni și ne vedem de Crăciun.”
Această poveste a fost inițial prezentată pe Fortune.com
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/high-net-worth-individuals-riding-120000632.html