Iată cum să vă duceți citirea graficului bursier la următorul nivel

Citirea graficelor este considerată în general puțin mai mult decât recunoașterea modelelor. Comercianții caută modele optimiste sau de urs, iau o poziție și apoi speră că modelul se desfășoară așa cum trebuie. Uneori funcționează, și destul de des, nu.

Ceea ce lipsește în această abordare a tranzacționării tehnice este contextul.

Un model optimist pe o piață săracă sau când există un flux de știri negative pur și simplu nu va funcționa la fel de bine ca dacă există condițiile potrivite. Un model de erupție pe o piață bull are șanse mult mai mari de succes decât același model pe o piață ursară, dar mulți comercianți nu fac niciodată această distincție.

Una dintre cele mai bune ilustrații ale modului în care contextul și catalizatorii influențează comerțul este fenomenul cunoscut sub numele de „vinde știrile”. L-am văzut de nenumărate ori în 2022, când se pregătește un eveniment mare și apoi o vânzare urâtă când știrile nu sunt privite ca pozitive. Un exemplu bun este modul în care piața a scăpat furioasă de minimele în iunie și apoi s-a inversat și a înregistrat noi minime când s-a vândut la discursul președintelui Fed Powell la Jackson Hole. Graficul a fost supracumpărat înainte de știri, iar Powell a fost catalizatorul care a făcut ca configurarea scurtă să funcționeze.

Iată un grafic cu fiecare decizie a Fed până acum în 2022. În aproape toate cazurile, decizia Fed este aproape de un punct de cotitură major pentru S&P 500, dar în câteva cazuri, Fed a ajutat la accelerarea tendinței atunci când a fost supracumpărat sau supravândut. condițiile nu erau atât de extreme. Lecția importantă aici este că, dacă luați în considerare graficul în timp ce luați în considerare potențiali catalizatori precum Fed, vă poate spori foarte mult șansele de a tranzacționa eficient mișcarea.

Acest lucru se aplică nu numai indicilor, ci și acțiunilor individuale. Acțiunile individuale se vor mișca în tandem cu piața generală într-o mare măsură, așa că este important să ne uităm la grafice având în vedere acest lucru. O erupție sau o mișcare puternică a câștigurilor este mult mai puțin probabil să producă o mișcare susținută dacă condițiile generale ale pieței sunt precare.

Este extrem de important să nu studiem doar modelul graficului, ci să îl privim în contextul pieței generale și să luăm în considerare ce flux de știri îl va afecta. Un grafic grozav pe o piață proastă sau cu știri semnificative va fi destul de diferit de un grafic fără factori externi majori.

Graficele sunt cele mai valoroase instrumente pe care le dețin comercianții, dar au o capacitate de predicție foarte limitată. Marele beneficiu al graficelor este că ajută la identificarea contextului în care apar știrile și vă ajută să determinați mai bine mișcările direcționale și cât de mult impuls pot obține.

Citirea graficelor nu este o știință. Este o artă și cu cât ești mai conștient de mediul care înconjoară o diagramă, cu atât graficul va fi mai util.