Dow-ul crește cu aproape 750 de puncte, pe măsură ce acțiunile se termină în creștere, randamentele obligațiunilor scad după ce rapoartele Fed ar putea trece la majorări mai mici ale ratelor după noiembrie

Cum s-au tranzacționat indicii bursieri

• Media Dow Jones Industrial
  DJIA,
  + 2.47%
  a crescut cu 748.97 puncte, sau 2.5%, pentru a închide la 31,082.56.

• S&P 500
  SPX,
  + 2.37%
  a urcat cu 86.97 puncte, sau 2.4%, pentru a termina la 3,752.75.

• Compozitul Nasdaq
  COMP,
  -0.81%
  a câștigat 244.87 puncte, sau 2.3%, până la 10,859.72.

Pentru săptămâna, indicele Dow a crescut cu 4.9%, S&P 500 a câștigat 4.7%, iar Nasdaq a avansat cu 5.2%. Toți cei trei indici au înregistrat cele mai mari câștiguri procentuale săptămânale din iunie, potrivit Dow Jones Market Data.

Ceea ce a condus piețele

Acțiunile americane au crescut vineri, deoarece investitorii au considerat a raport de la The Wall Street Journal, impreuna cu comentariile președintelui Fed din San Francisco, Mary Daly, sugerând că Rezerva Federală ar putea începe să se retragă ușor de la ritmul său agresiv de majorări ale ratei dobânzii la sfârșitul acestui an,

„Începem să auzim câteva zgomote că Fed ar putea cel puțin să atenueze natura agresivă a mărimii majorărilor ratelor”, a declarat vineri, prin telefon, Mona Mahajan, strateg senior de investiții la Edward Jones. Piețele au stabilit prețuri „foarte ferm” într-o creștere de 75 de puncte de bază în decembrie, precum și luna viitoare, a spus ea.

În timp ce banca centrală a SUA pare să-și ridice din nou rata de referință cu trei sferturi de punct procentual la reuniunea sa de politică de la începutul lunii noiembrie, ar putea exista o dezbatere între oficialii Fed cu privire la creșterea ratelor dobânzilor cu 50 de puncte de bază în decembrie.

„Acesta este primul pas în ceea ce numim începutul sfârșitului”, a spus Mahajan. „De-a lungul timpului, ne-am aștepta ca ritmul majorărilor ratelor să încetinească”, urmat de o pauză la un moment dat, și apoi de o evaluare a spre care se îndreaptă inflația și economia, a spus ea.

Fed fonduri comercianții futures vineri au prețul cu o probabilitate mai mică de o creștere de 75 de puncte de bază în decembrie, cu șansele scăzând la mai puțin de 50% de la 75% înainte de raport, potrivit CME. Instrumentul FedWatch.

Între timp, randamentele trezoreriei au luat o pauză de la recenta lor ascensiune, ajutând la o parte din presiunea asupra acțiunilor. Randamentul biletului de trezorerie pe doi ani
TMUBMUSD02Y,
4.504%
a scăzut vineri cu 11.9 puncte de bază la 4.489%, în timp ce randamentele pe 10 ani
TMUBMUSD10Y,
4.228%
a scăzut cu puțin mai mult de un punct de bază, până la 4.212%, potrivit Dow Jones Market Data.

Randamentele pe zece ani și pe doi ani „au crescut dramatic în ultimele două zile”, a declarat Anthony Saglimbene, strateg șef de piață la Ameriprise Financial, într-un interviu telefonic vineri. El își face griji că creșterea puternică a pieței de valori de vineri poate fi o reacție exagerată la „ipoteza că Fed ar putea întrerupe” majorările ratelor.

Toate cele trei valori de referință majore ale acțiunilor din SUA au înregistrat cele mai mari câștiguri procentuale săptămânale din iunie, deoarece investitorii au continuat să evalueze rezultatele câștigurilor companiilor din trimestrul al treilea. Dow Jones Industrial Average a crescut cu 4.9%, S&P 500 a urcat cu 4.7%, iar Nasdaq Composite a crescut cu 5.2%.

„Țineți minte că am avut câștiguri decente toată săptămâna, în ciuda unor povești unice”, a spus Mahajan.

Aproximativ 20% dintre companiile din indicele S&P 500 au raportat câștiguri pentru al treilea trimestru, potrivit unui raport de vineri al lui John Butters, un analist senior de câștiguri la FactSet. Nota sa arată că 72% dintre companiile S&P 500 au raportat o surpriză „pozitivă” în ceea ce privește câștigul pe acțiune.

Dar acțiunile Snap Inc.
SNAP,
-28.08%
a plonjat vineri după un raport dezamăgitor.

Citi: Necazurile publicitare ale lui Snap transformă unele dintre cele mai mari temeri ale Wall Street-ului în realitate, dând sectorul internetului într-o prăbușire.

Investitorii țineau, de asemenea, cu ochii pe piața de opțiuni.

O echipă de strategi de opțiuni de la Goldman Sachs Group a declarat într-o notă adresată clienților că interesul deschis pentru opțiunile legate de indici majori de acțiuni și fonduri tranzacționate la bursă care urmăresc acești indici a crescut vertiginos în acest an, în timp ce interesul pentru opțiunile cu acțiuni unice a scăzut.

Acest lucru a lăsat piața vulnerabilă la schimbări majore în cursul zilei de vineri, în timp ce dealerii de opțiuni se străduiesc să-și acopere expunerea la opțiuni care sunt aproape de tranzacționarea cu bani.

„Dacă formatorii de piață sau alți comercianți de opțiuni care își acoperă delta pozițiile sunt opțiuni nete lungi [la bani], fluxul legat de expirare ar putea avea ca efect scăderea prețurilor acțiunilor”, a spus echipa într-o notă către clienți.

Companii în atenție

• Snap Inc. SNAP acțiunile au scăzut cu 28.1% după ce compania a raportat câștiguri dezamăgitoare și a spus că este se așteaptă o creștere constantă a veniturilor pentru al patrulea trimestru.

• Un raport pentru care SUA ar putea supune achiziția în așteptare a lui Elon Musk Twitter Inc.
  TWTR,
  -4.86%
  la revizuirea securității naționale a făcut ca acțiunile companiei să scadă cu 4.9%.

• Acțiuni ale American Express Co.
  AXP,
  -1.67%
  a scăzut cu 1.7% după compania a evidențiat „semnale mixte” în economia SUA, care a contribuit la scăderea acțiunilor, în ciuda câștigurilor trimestriale care depășesc așteptările Wall Street.

• Intel Corp.
  INTC,
  + 3.41%
  Acțiunile au crescut cu 3.4% după ce compania a declarat că intenționează să anunțe concedieri „țintite”. in noiembrie.

Market Live Blog: cele mai importante momente ale bursei de azi