Datoria de consum totalizează 15.6 trilioane de dolari după o creștere record în 2021

Consumatorii au încheiat anul 2021 cu niveluri record de îndatorare, ducând la un an în care ratele dobânzilor sunt de așteptat să crească substanțial.

Datoria totală la sfârșitul anului a ajuns la 15.6 trilioane de dolari, o creștere de 333 de miliarde de dolari în al patrulea trimestru și puțin peste 1 trilion de dolari pentru anul, potrivit datelor publicate marți din districtul New York al Rezervei Federale.

Creșterea trimestrială a fost cea mai mare din 2007, iar câștigul anual a fost cel mai mare înregistrat vreodată din 2003.

Creșterile au venit înaintea unei perioade în care se așteaptă ca Fed să înceapă să crească ratele dobânzilor, deoarece urmărește să reducă inflația, care merge la cel mai rapid ritm din aproape 40 de ani. Piețele se așteaptă ca banca centrală să înceapă să majoreze ratele în martie și să adopte cel puțin cinci creșteri în acest an, în valoare totală de 1.25 puncte procentuale.

Mișcările de dobândă ale Fed sunt direct legate de rata de bază pe care consumatorii o plătesc pentru multe forme de datorii, inclusiv carduri de credit și credite ipotecare cu rată ajustabilă.

O mare parte a creșterii datoriilor a venit din creditele ipotecare, care au înregistrat o creștere a soldurilor cu 890 de miliarde de dolari pentru anul și 258 de miliarde de dolari în al patrulea trimestru, la aproape 11 trilioane de dolari. Initiarile de credite ipotecare pentru anul au totalizat peste 4.5 trilioane de dolari, un nou record.

Soldurile cardurilor de credit au crescut cu 52 de miliarde de dolari în ultimele trei luni ale anului, un nou record trimestrial care a adus datoriile totale din acea categorie la 860 de miliarde de dolari.

Având în vedere creșterea rapidă a prețurilor, soldurile creditelor auto au crescut cu 90 de miliarde de dolari, sau 6.6%, la 1.46 trilioane de dolari. Prețurile mașinilor noi au crescut cu 11.8% pentru anul, în timp ce vehiculele rulate au crescut cu 37.3%, potrivit datelor Departamentului Muncii.

Un domeniu care a înregistrat o creștere mică a fost împrumuturile pentru studenți, care au crescut cu doar 20 de miliarde de dolari pentru anul și au scăzut, de fapt, marginal în al patrulea trimestru. Programele de toleranță, deși în cea mai mare parte au expirat, încă țin sub control soldurile și delincvențele.

Cercetătorii Fed din New York au văzut că mediul de creștere a ratei ar putea afecta fluxurile de numerar ale gospodăriilor pe măsură ce debitorii se adaptează. Cei care s-au blocat la rate ipotecare mici, de exemplu, sunt probabil să fie reticenți să iasă și să cumpere case noi cu rate care se mișcă mai mari, în timp ce cei care au acumulat soldurile cardurilor de credit ar putea fi constrânși pe măsură ce costurile de finanțare cresc.