Topline
Revendita firmă de cumpărare TPG a dezvăluit noi detalii pentru oferta sa publică inițială care se profilează, dezvăluind marți că speră să strângă până la 877 de milioane de dolari – de aproape nouă ori mai mult decât a anticipat acum mai puțin de două luni – la o evaluare de până la 9.5 miliarde de dolari în ceea ce privește cu siguranță va fi unul dintre cele mai mari debuturi pe piața publică din anul.
Jim Coulter, președintele TPG Capital, îl ascultă pe David Bonderman, partener fondator al TPG Capital, ... [+]
© 2014 Bloomberg Finance LP
Fapte-cheie
Într-un anunț de marți, firma de investiții fondată de miliardarii James Coulter și David Bonderman a declarat că a început să ofere publicului 33.9 milioane de acțiuni, inclusiv 28.3 milioane de acțiuni oferite de companie, la un preț estimat de 28 până la 31 de dolari pe acțiune. indicând că firma ar putea strânge între 792 și 877.6 milioane dolari.
Cu aproape 307 milioane de acțiuni în circulație, TPG ar fi evaluat la mai mult de 9.5 miliarde de dolari, având în vedere prețul ridicat al ofertei.
Firma din Texas și San Francisco a declarat că intenționează să folosească aproximativ 40% din veniturile oferite pentru a-și cumpăra propriile interese în parteneriat și fondurile rămase pentru a oferi cheltuieli și cheltuieli generale.
TPG, care nu a răspuns imediat Forbes' cerere de comentarii, a selectat JPMorgan, Goldman Sachs și Morgan Stanley ca asiguratori pentru ofertă.
Fapt surprinzător
Deținând aproximativ 109 miliarde de dolari în active, TPG ar deveni a patra cea mai mare firmă de capital privat tranzacționată public din SUA după active, după Blackstone (619 miliarde dolari), Carlyle Group (256 miliarde dolari) și KKR (252 miliarde dolari).
Fundalul cheie
La sfârșitul lunii noiembrie, TPG a anunțat că intenționează să devină publică, spunând că a depus în mod confidențial listarea la bursa Nasdaq sub simbolul TPG. Deși a păstrat multe detalii sub secret, firma a enumerat o valoare a ofertei de 100 de milioane de dolari, dar a sugerat că aceasta ar putea crește probabil în funcție de interesul investitorilor. Compania deține participații uriașe la agenția de talente CAA, Vice Media și Spotify, iar debutul său ar da o nouă viață listărilor publice de capital privat după un boom masiv al tranzacțiilor de cumpărare.
Tangentă
Oferta publică inițială a TPG vine după un an record pentru încheierea de tranzacții. Anul trecut a introdus tranzacții de fuziune și achiziție în valoare de peste 5.6 trilioane de dolari, depășind recordul anterior de 4.6 trilioane de dolari în 2007, potrivit companiei de date de piețe Dealogic. Se așteaptă doar să continue. Firmele de private equity bogate în numerar au un record de 2.3 trilioane de dolari în numerar și alte active lichide prime pentru cheltuieli.
Lecturi suplimentare
Cele mai mari IPO de urmărit în 2022 (Forbes)
Sursa: https://www.forbes.com/sites/jonathanponciano/2022/01/04/billionaire-backed-private-equity-giant-tpg-targets-up-to-95-billion-valuation-in-highly- anticipat-ipo/