În timpul unui an în care mai mult de jumătate dintre acțiunile din indicele S&P 500 au scăzut cu 10% sau mai mult, probabil că ați văzut cum termenul „supravânzare” este scăpat.
Dacă doriți să cumpărați acțiuni pe această piață agitată, ar fi bine să faceți niște cercetări profunde pentru a vă forma convingeri, decât să săriți în val.
Citi: Începutul sfârșitului de corecție a pieței de valori ar putea fi aproape
Mai jos este un ecran al S&P 500
SPX,
-0.39%
pentru a identifica stocurile care pot fi supravândute. Dar mai întâi, iată exemple de unele acțiuni care se potrivesc cu factura.
Un exemplu de stoc care poate fi supravândut
Acțiuni ale Signature Bank
SBNY,
-7.09%
din New York au scăzut cu 38% în 2022. Aceasta este una dintre băncile regionale cu cea mai rapidă creștere. De exemplu, în 2021, banca și-a crescut portofoliul de împrumuturi comerciale și industriale cu 79%, până la 32.9 miliarde de dolari, calitatea împrumuturilor rămânând puternică, în timp ce a continuat să braconeze echipele de creditare de la rivali.
Scăderea acțiunilor din acest an reflectă schimbarea de opinie a investitorilor cu privire la monedele virtuale. Signature Bank a fost pionierat în serviciile bancare pentru schimburile de monede virtuale și clienții instituționali aferenti. Banca a lansat și Signet, un serviciu de plăți digitale bazat pe blockchain, în 2020.
„Problema” pentru acțiuni pare să fie că mulți oameni care l-au deținut au făcut-o doar din cauza unghiului cripto, și nu pentru că au fost încântați să vadă o bancă care își crește afacerea tradițională atât de rapid.
În ciuda întoarcerii investitorilor împotriva acțiunilor, Signature Bank este de așteptat să își continue creșterea rapidă. Toți cei 17 analiști care acoperă acțiunile intervievate de FactSet evaluează acțiunile la cumpărare sau echivalentul acțiunilor și, pe baza estimărilor consensuale, se așteaptă ca banca să-și crească câștigul pe acțiune cu 48% în acest an și cu 22% în 2023. Dar prețul forward al acțiunii- Raportul la profit a scăzut la 8.3 de la 18.6 la sfârșitul anului 2021. În comparație, ratele P/E agregate ponderate sunt 17.2 pentru S&P 500 și 12 pentru sectorul financiar S&P 500.
Într-un raport din 13 mai, analistul Jefferies Casey Haire a sugerat că SBNY a fost supravândut deoarece câștigurile sale din 2023 ar ajunge la 20 de dolari pe acțiune, chiar dacă franciza sa de depozit în monedă virtuală de 29 de miliarde de dolari ar fi eliminată. Pe baza prețului de închidere de 201.20 USD, aceasta ar duce la un P/E de 10.1. În comparație, sectorul financiar S&P 500, cu o creștere mai lentă, se tranzacționează de 11 ori mai mult decât estimarea EPS consens agregat ponderat pentru 2023.
Încă două exemple de reevaluări în 2022
Netflix Inc.
NFLX,
-0.60%
a fost cea mai slabă performanță dintre S&P 500 până acum în acest an, scăzând cu 69% până pe 13 mai, urmată de PayPal Holdings Inc.
PYPL,
-1.50%,
cu o scădere de 58%. Ce are un procesor de plăți în comun cu un pionier al streamingului video? Ambele companii s-au concentrat pe creșterea conturilor de utilizatori în raportarea lor financiară.
Dar raportul P/E anticipat al Netflix a scăzut la 16.5 de la 45.6 la sfârșitul anului 2021. Așa că a trecut de la o evaluare ridicată pentru o companie orientată spre tehnologie în creștere rapidă la o evaluare sub cea a S&P 500. Charles Lemonides de la ValueWorks recent a sugerat scăderea prețului o oportunitate de cumpărare pentru investitorii pe termen lung.
P/E-ul anticipat al PayPal a scăzut la 18.5 de la 36 la sfârșitul anului 2021. Dar se așteaptă ca compania să crească vânzările și EPS cu două cifre în 2023 și este favorizat de analiști, așa cum puteți vedea pe ecranul de mai jos.
Verificarea S&P 500 pentru stocuri supravândute
S&P 500 a scăzut cu 15.6% pentru 2022 până pe 13 mai. Pentru a enumera acțiunile care ar fi putut scădea mai mult decât ar fi trebuit anul acesta, am analizat indicele de referință după cum urmează:
- Prețul acțiunilor a scăzut cu cel puțin o treime (33%): 56 de companii.
- Se așteaptă să crească EPS și vânzările cu mai mult decât sectoarele respective în calendarul 2023: 28 de companii.
- Cel puțin 75% „cumpără” sau evaluări echivalente în rândul analiștilor chestionați de FactSet: 15 companii.
Iată cele 15 companii care au trecut pe ecran, sortate după procentaj de evaluări „cumpără”:
| Despre | Ceas de buzunar | Sector | Creșterea estimată a vânzărilor – 2023 | Creșterea EPS estimată – 2023 | Înainte P / E | Forward P/E – 21 dec. 221 | Distribuiți evaluări „cumpărați” |
| Banca de semnături | SBNY,
-7.09% | Financiari | 26.20% | 22.36% | 8.3 | 18.6 | 100% |
| EPAM Systems Inc. | EPAM,
-2.65% | Tehnologia Informației | 24.26% | 45.62% | 31.3 | 59.7 | 93% |
| Match Group Inc. | MTCH,
-2.27% | Servicii de comunicare | 17.25% | 18.46% | 28.1 | 48.5 | 91% |
| Intuit Inc. | INTU,
-3.27% | Tehnologia Informației | 15.89% | 18.20% | 28.0 | 51.4 | 91% |
| Charles River Laboratories International Inc. | CRL,
-1.95% | Sănătate | 10.98% | 15.07% | 19.2 | 32.8 | 88% |
| Salesforce Inc. | crms,
-1.67% | Tehnologia Informației | 18.22% | 21.68% | 33.5 | 53.5 | 87% |
| Align Technology Inc. | ALGN,
-0.48% | Sănătate | 19.47% | 26.93% | 24.9 | 48.7 | 86% |
| DexCom Inc. | DXCM,
-3.03% | Sănătate | 20.08% | 39.16% | 88.3 | 150.7 | 84% |
| Boeing Co. | BA,
-2.48% | Industrials | 19.10% | 10825.21% | 58.8 | 43.6 | 83% |
| Nvidia Corp. | NVDA,
-2.50% | Tehnologia Informației | 17.61% | 18.85% | 29.8 | 57.8 | 82% |
| Bio-Rad Laboratories Inc. Clasa A | ORGANIC,
-0.60% | Sănătate | 7.05% | 7.41% | 33.7 | 57.7 | 80% |
| Take-Two Interactive Software Inc. | TTWO,
+ 0.16% | Servicii de comunicare | 29.45% | 36.81% | 17.9 | 28.3 | 77% |
| PayPal Holdings Inc. | PYPL,
-1.50% | Tehnologia Informației | 16.47% | 23.97% | 18.5 | 36.0 | 76% |
| Aptiv PLC | APTV,
-3.07% | Discreționar de consum | 17.31% | 51.64% | 21.0 | 35.8 | 76% |
| Grupul financiar SVB | SIVB,
-3.81% | Financiari | 24.67% | 29.10% | 11.4 | 23.0 | 75% |
| Sursă: FactSet |
Faceți clic pe bifere pentru mai multe despre fiecare companie.
Citeste Ghidul detaliat al lui Tomi Kilgore pentru multitudinea de informații, gratuit, pe pagina de cotație MarketWatch.
Note despre date:
- Atât Signature Bank, cât și PayPal au făcut reducerea.
- Creșterea estimată a câștigurilor pentru Boeing Co.
BA,
-2.48%
este de așteptat să fie atât de mare în 2023, deoarece estimarea consensului pentru 2022 este un profit de doar cinci cenți pe acțiune. - Netflix a ratat reducerea, deoarece analiștii se așteaptă ca BPA-ul companiei să crească cu 10.5% în 2023, sub creșterea de 16% a BPA estimată pentru sectorul comunicațiilor S&P 500.
- Holdingul Facebook Meta Platforms Inc.
FB,
+ 0.71%
ar fi ajuns pe listă, cu EPS și ratele de creștere a vânzărilor estimate să le depășească pe cele din sectorul comunicațiilor în 2023. Cu toate acestea, „doar” 71% dintre analiștii chestionați de FactSet evaluează acțiunile o cumpărare sau echivalentul.
Nu ratați: Aceste 4 fonduri sunt câștigătoare în 2022 – folosesc o strategie asemănătoare fondurilor speculative pentru a reduce riscul
15 acțiuni care au scăzut cu cel puțin 33%, dar prin aceste măsuri sunt încă remarcabile în sectoarele lor
În timpul unui an în care mai mult de jumătate dintre acțiunile din indicele S&P 500 au scăzut cu 10% sau mai mult, probabil că ați văzut cum termenul „supravânzare” este scăpat.
Dar ce înseamnă cu adevărat supravânzare?
Inseamna tu credeți că un stoc a scăzut prea mult, pe baza unei calități la care vă așteptați să alimenteze o performanță mai mare de aici.
Dacă doriți să cumpărați acțiuni pe această piață agitată, ar fi bine să faceți niște cercetări profunde pentru a vă forma convingeri, decât să săriți în val.
Citi: Începutul sfârșitului de corecție a pieței de valori ar putea fi aproape
Mai jos este un ecran al S&P 500
-0.39%
SPX,
pentru a identifica stocurile care pot fi supravândute. Dar mai întâi, iată exemple de unele acțiuni care se potrivesc cu factura.
Un exemplu de stoc care poate fi supravândut
Acțiuni ale Signature Bank
-7.09%
SBNY,
din New York au scăzut cu 38% în 2022. Aceasta este una dintre băncile regionale cu cea mai rapidă creștere. De exemplu, în 2021, banca și-a crescut portofoliul de împrumuturi comerciale și industriale cu 79%, până la 32.9 miliarde de dolari, calitatea împrumuturilor rămânând puternică, în timp ce a continuat să braconeze echipele de creditare de la rivali.
Scăderea acțiunilor din acest an reflectă schimbarea de opinie a investitorilor cu privire la monedele virtuale. Signature Bank a fost pionierat în serviciile bancare pentru schimburile de monede virtuale și clienții instituționali aferenti. Banca a lansat și Signet, un serviciu de plăți digitale bazat pe blockchain, în 2020.
„Problema” pentru acțiuni pare să fie că mulți oameni care l-au deținut au făcut-o doar din cauza unghiului cripto, și nu pentru că au fost încântați să vadă o bancă care își crește afacerea tradițională atât de rapid.
În ciuda întoarcerii investitorilor împotriva acțiunilor, Signature Bank este de așteptat să își continue creșterea rapidă. Toți cei 17 analiști care acoperă acțiunile intervievate de FactSet evaluează acțiunile la cumpărare sau echivalentul acțiunilor și, pe baza estimărilor consensuale, se așteaptă ca banca să-și crească câștigul pe acțiune cu 48% în acest an și cu 22% în 2023. Dar prețul forward al acțiunii- Raportul la profit a scăzut la 8.3 de la 18.6 la sfârșitul anului 2021. În comparație, ratele P/E agregate ponderate sunt 17.2 pentru S&P 500 și 12 pentru sectorul financiar S&P 500.
Într-un raport din 13 mai, analistul Jefferies Casey Haire a sugerat că SBNY a fost supravândut deoarece câștigurile sale din 2023 ar ajunge la 20 de dolari pe acțiune, chiar dacă franciza sa de depozit în monedă virtuală de 29 de miliarde de dolari ar fi eliminată. Pe baza prețului de închidere de 201.20 USD, aceasta ar duce la un P/E de 10.1. În comparație, sectorul financiar S&P 500, cu o creștere mai lentă, se tranzacționează de 11 ori mai mult decât estimarea EPS consens agregat ponderat pentru 2023.
Încă două exemple de reevaluări în 2022
Netflix Inc.
-0.60%
-1.50% ,
NFLX,
a fost cea mai slabă performanță dintre S&P 500 până acum în acest an, scăzând cu 69% până pe 13 mai, urmată de PayPal Holdings Inc.
PYPL,
cu o scădere de 58%. Ce are un procesor de plăți în comun cu un pionier al streamingului video? Ambele companii s-au concentrat pe creșterea conturilor de utilizatori în raportarea lor financiară.
Dar raportul P/E anticipat al Netflix a scăzut la 16.5 de la 45.6 la sfârșitul anului 2021. Așa că a trecut de la o evaluare ridicată pentru o companie orientată spre tehnologie în creștere rapidă la o evaluare sub cea a S&P 500. Charles Lemonides de la ValueWorks recent a sugerat scăderea prețului o oportunitate de cumpărare pentru investitorii pe termen lung.
P/E-ul anticipat al PayPal a scăzut la 18.5 de la 36 la sfârșitul anului 2021. Dar se așteaptă ca compania să crească vânzările și EPS cu două cifre în 2023 și este favorizat de analiști, așa cum puteți vedea pe ecranul de mai jos.
Verificarea S&P 500 pentru stocuri supravândute
S&P 500 a scăzut cu 15.6% pentru 2022 până pe 13 mai. Pentru a enumera acțiunile care ar fi putut scădea mai mult decât ar fi trebuit anul acesta, am analizat indicele de referință după cum urmează:
Iată cele 15 companii care au trecut pe ecran, sortate după procentaj de evaluări „cumpără”:
Faceți clic pe bifere pentru mai multe despre fiecare companie.
Citeste Ghidul detaliat al lui Tomi Kilgore pentru multitudinea de informații, gratuit, pe pagina de cotație MarketWatch.
Note despre date:
BA,
este de așteptat să fie atât de mare în 2023, deoarece estimarea consensului pentru 2022 este un profit de doar cinci cenți pe acțiune.
FB,
ar fi ajuns pe listă, cu EPS și ratele de creștere a vânzărilor estimate să le depășească pe cele din sectorul comunicațiilor în 2023. Cu toate acestea, „doar” 71% dintre analiștii chestionați de FactSet evaluează acțiunile o cumpărare sau echivalentul.
Nu ratați: Aceste 4 fonduri sunt câștigătoare în 2022 – folosesc o strategie asemănătoare fondurilor speculative pentru a reduce riscul
Sursa: https://www.marketwatch.com/story/15-stocks-that-have-fallen-at-least-33-but-by-these-measures-are-still-standouts-in-their-sectors- 11652712725?siteid=yhoof2&yptr=yahoo