De Josh Arnold pentru Sure Dividend
Investitorii care doresc să-și îmbunătățească averea au fost în general relegați să utilizeze stocuri blue-chip și legături pentru a îndeplini acest scop. Timp de sute de ani, acțiunile și instrumentele de datorie au fost singurele instrumente financiare pe care le puteam achiziționa și tranzacționa destul de ușor. Desigur, astăzi există mii de acțiuni și alte mii de instrumente de datorie din care să alegeți, iar accesul pentru investitori este mai bun decât a fost vreodată.
Într-o întorsătură interesantă pentru cei care doresc să-și investească capitalul, o nouă clasă de active a apărut în urmă cu câțiva ani și a devenit foarte populară: criptomonede. Acestea sunt „monede” care se tranzacționează la burse, similare acțiunilor, dar nu există o afacere de bază care să le susțină. În acest fel, ele sunt similare cu monedele fiat, cum ar fi dolarul american sau lira sterlină. Cu toate acestea, o mare parte din scopul monedelor mai mari este să fie alegerea anti-fiat în monedă. Adică, folosesc blockchain-uri disponibile public pentru a înregistra tranzacții, care nu sunt supuse reglementărilor în marea majoritate a majorității cazurilor.
Criptomonedele au devenit o clasă de active foarte populară, în parte din acest motiv, dar și pentru că din când în când apar povești despre criptomilionari (și chiar miliardari). Deținătorii pe termen lung ai Bitcoin, cea mai mare criptomonedă în funcție de capitalizarea pieței, probabil s-au descurcat extrem de bine, chiar dacă moneda are o reducere de peste 50% față de maximul său istoric. În timp ce criptomonedele au reputația de a fi atractive pentru mulțimea „get rick quick”, credem că deținătorii pe termen lung ai anumitor monede ar putea aplica lecții de investiții în acțiuni în lumea criptomonedei acum, când clasa de active este în curs de maturizare.
Cazul pentru investițiile cripto pe termen lung
Scopul oricărui investitor este de a crea bogăție suplimentară peste capitalul investit. Este un lucru asupra căruia toată lumea este de acord, dar metodele folosite pentru a atinge acest obiectiv variază extrem de mult în spectrul investitorilor.
Nu credem că există o cale de îmbogățire rapidă. Mai degrabă, ne concentrăm pe cumpărarea de active de înaltă calitate care distribuie numerar în timp, ceea ce credem că este cel mai bun mod de a aduna averea în timp. Încercarea de a vă îmbogăți rapid înseamnă că trebuie asumat un risc excesiv și asta, prin definiție, înseamnă că investitorul are probabilitatea statistică de a observa profituri slabe.
Aceasta este o metodă încercată și dovedită de a investi în acțiuni, dar în lumea cripto-urilor, credem că se aplică la fel. Crypto-urile nu plătesc dividende așa cum o fac unele acțiuni, dar având în vedere acțiunea extrem de volatilă a prețurilor pe care o prezintă multe dintre ele, investitorii se pot descurca bine să aștepte un mare miting pentru a-și vedea bogăția cumulându-se. Cu alte cuvinte, șansele de succes sunt mult mai mari dacă cineva are un orizont mai lung. Acest principiu este adevărat în investiția în acțiuni, așa cum este și în investiția în cripto-uri.
Seth Klarman, care este un miliardar și administrator de fonduri speculative, a spus că „cel mai mare avantaj pe care îl poate avea un investitor este orientarea pe termen lung”. În acel citat, Klarman afirmă practic că nu există o schemă de îmbogățire rapidă; este o combinare metodică a bogăției prin alocare prudentă a capitalului care câștigă în cele din urmă. Credem cu toată inima în acest principiu al investiției în dividende și credem că se poate aplica și în lumea criptomonedelor.
Investiția în acțiuni pe termen lung necesită răbdare, iar investiția în criptomonede pe termen lung necesită și mai multă răbdare. Motivul este că perioadele de volatilitate, care înseamnă în general reduceri mari, sunt greu de gestionat emoțional. Să vezi erodarea unor mari părți din valoarea portofoliului cuiva nu este niciodată ușor, iar în cazul criptomonedelor, tragerile sunt mai frecvente și tind să fie destul de mari ca amploare.
Cu toate acestea, există o oarecare eficacitate în a învinge aceste furtuni. Warren Buffet a spus odată că investitorii ar trebui să cumpere doar o acțiune pe care ar fi confortabil să o dețină timp de 10 ani, ca și cum bursa s-ar fi închis complet. Cu alte cuvinte, cumpără ceva pe care nu ai niciun interes să-l vinzi de foarte mult timp. Acest lucru necesită ca investitorul să fie foarte selectiv și să aleagă doar cele mai bune dintre cele mai bune opțiuni de investiții.
În lumea cripto-urilor, majoritatea monedelor nu au existat aproape de 10 ani, dar Bitcoin a făcut-o. În ultimii nouă ani, de exemplu, veniturile totale pentru cineva care a cumpărat aproape de sfârșitul anului 2013 sunt de peste 15,000%. Asta și după ce moneda și-a pierdut mai mult de jumătate din valoare de la vârful din 2021. Deci, deși a existat – și probabil va continua să existe – multă volatilitate, deținerea Bitcoin pe termen lung a avut un succes extraordinar.
Investițiile pe termen lung au un alt beneficiu cu cripto-urile, prin faptul că multe cripto-uri sunt disponibile doar pe bursele speciale care percep comisioane mari pentru tranzacții. Tranzacționarea și ieșirea constantă poate fi destul de costisitoare din acest motiv, dar cumpărarea și deținerea ar evita acest potențial capcan, păstrând mai mulți bani în buzunarul investitorului. În plus, impozitele sunt datorate doar pe profit atunci când investiția este vândută, așa că dacă deține cripto-uri pentru o perioadă lungă de timp, averea poate fi acumulată fără reduceri constante din impozite.
În cele din urmă, deținerea de criptomonede pe termen lung poate elibera investitorul să se concentreze asupra altor lucruri din viața lor, mai degrabă decât să se streseze cu privire la prețul unei monede sau alteia astăzi, mâine, săptămâna viitoare etc. Volatilitatea inerentă a criptomonedelor, în special, împrumută în sine la o mentalitate pe termen lung, iar investitorul petrecând timpul liber pe care îl are pentru altceva decât vizionarea unui ecran de tranzacționare.
Gânduri finale
În timp ce investițiile în criptomonede și investițiile în acțiuni de dividende sunt destul de diferite, putem aplica unele dintre aceleași principii la ambele. Suntem în favoarea acțiunilor cu dividende cu o lungă istorie de creștere a dividendelor și că credem că vor mai fi aici peste câțiva ani, făcând același lucru. În timp ce monedele cripto nu plătesc dividende, prin găsirea celor mai bune, putem aplica acest principiu și selecta monedele de cea mai înaltă calitate, care au putere de păstrare.
Criptomonedele au reputația de a fi o schemă de îmbogățire rapidă, dar pe măsură ce clasa de active s-a maturizat, a devenit clar că este aici pentru a rămâne. Aceasta înseamnă că putem aplica principiile de investiții tradiționale la ceea ce este încă o clasă de active foarte nouă pentru capitalizarea averii pe termen lung.
Declinare de responsabilitate: Acest articol este furnizat doar în scop informativ. Nu este oferit sau intenționat să fie folosit ca sfaturi juridice, fiscale, de investiții, financiare sau de altă natură.
Sursa: https://cryptodaily.co.uk/2022/05/how-a-long-term-mindset-gives-you-a-crypto-edge