Închiderea Silicon Valley Bank săptămâna trecută a declanșat o perioadă de turbulențe bancare fără precedent, văzută ultima dată în timpul crizei financiare globale (GFC) din 2008.
În timp ce 2020 a fost un an de coșmar pentru majoritatea, a fost un boom pentru sectorul tehnologic. Oamenii petreceau mai mult timp pe telefoanele și computerele lor, software-ul pentru conferințe și-a făcut proprietăți, iar banii noi și angajările au însemnat că sectorul era mai vibrant decât aproape orice altă parte a economiei.
Silicon Valley Bank (SVB), una dintre băncile de top din sectorul tehnologiei, a avut 60 de miliarde de dolari în depozite ale clienților în primul trimestru al anului 2020 și 200 de miliarde de dolari până în primul trimestru din 2022. Vremurile bune nu aveau să dureze.
Silicon Valley Bank este cel mai mare eșec al unei bănci din 2008
Cu toate acestea, banca a investit în obligațiuni de trezorerie și titluri garantate cu ipoteci, dar a suferit pierderi grave atunci când Rezerva Federală a majorat ratele dobânzilor pentru a combate creșterea. inflaţiei. Silicon Valley Bank a vândut active pentru a minimiza pierderile. Dar când a anunțat că trebuie să strângă capital de 2.25 miliarde de dolari, clienții au retras 42 de miliarde de dolari în depozite. Autoritățile de reglementare au închis banca în ziua următoare. Este cel mai mare faliment al unei bănci americane de la GFC din 2008.
Cu toate acestea, duminică, guvernul SUA a anunțat deponenții ar putea să își acceseze numerarul de luni. Toți deponenții ar fi pe deplin protejați, atenuând temerile legate de o criză mai largă. Trezoreria SUA, Rezerva Federală și Corporația Federală de Asigurare a Depozitelor (FDIC) au declarat că contribuabilul nu va suporta nicio pierdere din mutare.
Între timp, a fost făcută o ofertă pentru filiala din Marea Britanie a SVB, un consorțiu de investitori condus de Banca Londrei depunând o ofertă oficială la Trezoreria Marii Britanii. Guvernul britanic lucrează la un plan de sprijinire a firmelor tehnologice din Marea Britanie afectate de prăbușirea SVB.
Deși Silicon Valley Bank nu a fost la fel de expusă la cripto ca Silverware, a provocat deja întreruperi în întreaga industrie.
USDC a scăzut în urma prăbușirii băncii din Silicon Valley
stablecoin USD Moneda (USDC) a scăzut la un minim de 0.879 USD CoinMarketCap. Circle, compania din spatele USDC, a avut o expunere de 3.3 miliarde de dolari la SVB, ceea ce provoacă îngrijorare în rândul investitorilor că moneda stabilă ar putea să nu-și mențină legătura față de dolarul american. Deși cele 3.3 miliarde de dolari reprezintă doar 40 de miliarde de dolari din rezervele totale USDC.
„Silicon Valley Bank... tocmai a suferit o rulare clasică a băncilor, la fel ca cele pe care le-am văzut în timpul crizei financiare din 2008”, a spus compania într-un blog sâmbăta. „3.3 miliarde de dolari din rezervele de numerar ale USDC rămân la SVB. De joi, am inițiat transferuri ale acestor fonduri către alți parteneri bancari. Deși aceste transferuri nu fuseseră încă decontate la închiderea zilei de vineri, rămânem încrezători în gestionarea de către FDIC a situației SVB și suntem pregătiți să primim aceste fonduri.”
De ce colapsul unei bănci afectează fixarea unei monede stabile? În parte, deoarece USDC este în întregime susținut de rezervă. Asta înseamnă că fiecare USDC este susținut de numerar real și trezorerie pe termen scurt al Statelor Unite. Dacă o parte din această rezervă dispare sau dispare – chiar și temporar – piața își va pierde încrederea. Investitorii se vor îngrijora dacă stablecoin-ul își poate păstra valoarea.
Și apoi este Silvergate, al cărui prăbușire a avut loc cu doar câteva zile înainte de frământările SVB.
Băncile prietenoase cu cripto-urile au avut o săptămână de coșmar
Banca, care avea clienți de profil precum Coinbase, Gemini, Paxos și Circle, a dat vina pe prăbușirea imperiului de schimb FTX al lui Sam Bankman-Fried pentru necazurile sale. Acțiunile băncii au scăzut cu 20% după ce Departamentul de Justiție a anunțat o anchetă cu privire la rolul său în prăbușirea FTX.
Prăbușirea lui Silvergate a lăsat o gaură în industria criptomonedei din SUA, multe schimburi de criptomonede care se străduiesc să mute dolari în conturile lor de tranzacționare și să-i retragă în conturile bancare. Companii precum Coinbase, Crypto.com și Paxos s-au distanțat rapid de bancă.
Din păcate pentru cripto, implozia lui Silvergate va atrage probabil mai multă atenție din partea parlamentarilor. Există o preocupare tot mai mare cu privire la impactul industriei asupra finanțelor tradiționale.
„Pe măsură ce impactul colapsului FTX continuă să se răspândească în exterior, astăzi vedem ce se poate întâmpla atunci când o bancă se bazează excesiv pe un sector riscant și volatil precum criptomonedele.” a spus Sherrod Brown, un senator progresist al SUA și președinte al Comisiei pentru afaceri bancare, locuințe și urbane din Senat.
„M-am îngrijorat de faptul că atunci când băncile se implică în cripto, aceasta răspândește riscul în sistemul financiar, iar contribuabilii și consumatorii vor plăti prețul.”
După ce Silvergate și-a anunțat lichidarea voluntară, companiile blockchain au apelat la Signature Bank. Una dintre ultimele bănci din SUA care a oferit servicii financiare industriei volatile. Cu toate acestea, la două zile după prăbușirea Silicon Valley Bank, Departamentul de Servicii Financiare din New York a intrat în posesia Signature Bank, care are depozite în valoare totală de 88.59 miliarde de dolari.
Pentru companii cripto în parteneriat cu Signature, anunțul aduce o ușurare imediată că depozitele lor vor fi protejate. Dar lasă întrebarea deschisă unde vor găsi serviciile bancare.
Dar viitorul fără bănci?
Deci, cum rămâne cu utopia tehnologică financiară pe care a promis-o cripto-ul? De ce prăbușirea a două bănci a dus piețele de criptomonede într-un strop? Nu ar fi trebuit crypto să înlocuiască sistemul financiar tradițional?
A fost, sau mai poate face. Totul depinde de cine întrebi. Cu toate acestea, faptul crud este că cripto există încă într-un sistem financiar mai larg, din care băncile tradiționale sunt o mare parte. Și chiar dacă principiile tale cripto înseamnă că vrei să eviți cât mai mult posibil să interacționezi cu băncile, oamenii care investesc în compania ta, cei care schimbă tokenul tău și celelalte afaceri cu care lucrezi vor avea idei diferite.
Viitorul „fără bănci” pe care mulți l-au imaginat aproape s-a împlinit în această săptămână. Deși nu chiar așa cum și-au imaginat oamenii.
Desigur, serviciile bancare tradiționale cu amănuntul vor fi o necesitate până când veți putea plăti pentru mai multe bunuri și servicii în criptomonedă.
Din nefericire pentru cripto maximaliști, băncile în stil tradițional sunt axele pe care se învârte roata sistemului financiar. Când scad, cripto-ul este inevitabil afectat.
De asemenea, DEFI pur și simplu nu este suficient de matur pentru a înlocui băncile încă în totalitate. Totalul DEFI capitalizarea pieței este mai mică de 50 de miliarde de dolari. În timp ce industria financiară tradițională este măsurată în trilioane de dolari. Până când această realitate se va schimba, industria cripto va trebui să fie atentă la importanța acestor giganți financiari.
Declinare a responsabilităţii
Toate informațiile conținute pe site-ul nostru web sunt publicate cu bună-credință și numai în scopuri generale. Orice acțiune pe care cititorul o ia asupra informațiilor găsite pe site-ul nostru este strict pe propria răspundere.
Sursa: https://beincrypto.com/silicon-valley-bank-collapse-reminds-crypto-banks-still-important/