The Commodity Futures Trading Commission (CFTC) announced on Tuesday that it has received a consent order for its enforcement action against the defendants who pulled off a foreign exchange (forex) and cryptocurrency trading scam, defrauding more than $7.2 million.
The primary accused of the case was Abner Alejandro Tinoco ran a self-styled investment firm, Kikit & Mess Investments, LLC, and misappropriated the funds received from the investors for managed trading activities.
The CFTC first charged Tinoco and his company in October 2010. Initially, the defrauded amount was estimat la aproximativ 3.9 de milioane de dolari, but later it was found to be more than $7.2 million.
CFTC
CFTC
Actul Commodity Exchange Act (CEA) din 1974 din Statele Unite a creat Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Comisia protejează și reglementează activitățile de piață împotriva manipulării, fraudei și practicilor comerciale abuzive și promovează corectitudinea în contractele futures. CEA a inclus și Acordul Sad-Johnson, care a definit autoritatea și responsabilitățile pentru monitorizarea contractelor financiare dintre Commodity Futures Trading Commission și Securities and Exchange Commission. Acestea sunt astăzi cele mai mari autorități de reglementare și autorități din Statele Unite. Comisia lucrează pentru a garanta că tranzacțiile pe bursele futures din SUA sunt corecte și oneste și mențin integritatea pe piață. Există 11 burse futures din SUA. Comisia se află în afara domeniului politic și nu este controlată de niciun partid. Pentru a asigura acest lucru, în niciun moment mai mult de trei membri nu pot reprezenta același partid politic. CFTC a dat recent voie unui schimb de startup care dorește să atragă comercianți individuali în lumea riscantă a futures. The Small Exchange, condusă de un fost director al TD Ameritrade Holding Corp., a obținut aprobarea de la Commodity Futures Trading Commission în 2020 pentru a deveni cea mai nouă bursă futures din SUA. Bursele actuale din SUA sub autoritatea de reglementare a CFTC includ următoarele: Chicago Board Options Exchange (CBOE) CME Group International Monetary Market (IMM) Chicago Board of Trade (CBOT) Chicago Mercantile Exchange (CME / GLOBEX) New York Mercantile Exchange (NYMEX) și (COMEX) Kansas City Board of Trade (KCBT) NEX Group plc (NXG.L) Intercontinental Exchange (ICE) International Petroleum Exchange (IPE) 2001 New York Board of Trade (NYBOT) 2005 Winnipeg Commodity Exchange (WCE) ) 2007 Parteneriatul pentru schimbul de gaze naturale al grupului TSX 2008 Bursa europeană pentru climă 2010 Bursa climatică din Chicago (CCE) 2010 NYSE 2013 Bursa internațională de opțiuni și futures financiare din Londra (LIFFE) Bursa de cereale din Minneapolis (MGEX) Nadex (fostă HedgeStreet) OneChicago (Single-stock futures) SSF) și futures pe ETF-uri) Nasdaq Futures Exchange (NFX)
Actul Commodity Exchange Act (CEA) din 1974 din Statele Unite a creat Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Comisia protejează și reglementează activitățile de piață împotriva manipulării, fraudei și practicilor comerciale abuzive și promovează corectitudinea în contractele futures. CEA a inclus și Acordul Sad-Johnson, care a definit autoritatea și responsabilitățile pentru monitorizarea contractelor financiare dintre Commodity Futures Trading Commission și Securities and Exchange Commission. Acestea sunt astăzi cele mai mari autorități de reglementare și autorități din Statele Unite. Comisia lucrează pentru a garanta că tranzacțiile pe bursele futures din SUA sunt corecte și oneste și mențin integritatea pe piață. Există 11 burse futures din SUA. Comisia se află în afara domeniului politic și nu este controlată de niciun partid. Pentru a asigura acest lucru, în niciun moment mai mult de trei membri nu pot reprezenta același partid politic. CFTC a dat recent voie unui schimb de startup care dorește să atragă comercianți individuali în lumea riscantă a futures. The Small Exchange, condusă de un fost director al TD Ameritrade Holding Corp., a obținut aprobarea de la Commodity Futures Trading Commission în 2020 pentru a deveni cea mai nouă bursă futures din SUA. Bursele actuale din SUA sub autoritatea de reglementare a CFTC includ următoarele: Chicago Board Options Exchange (CBOE) CME Group International Monetary Market (IMM) Chicago Board of Trade (CBOT) Chicago Mercantile Exchange (CME / GLOBEX) New York Mercantile Exchange (NYMEX) și (COMEX) Kansas City Board of Trade (KCBT) NEX Group plc (NXG.L) Intercontinental Exchange (ICE) International Petroleum Exchange (IPE) 2001 New York Board of Trade (NYBOT) 2005 Winnipeg Commodity Exchange (WCE) ) 2007 Parteneriatul pentru schimbul de gaze naturale al grupului TSX 2008 Bursa europeană pentru climă 2010 Bursa climatică din Chicago (CCE) 2010 NYSE 2013 Bursa internațională de opțiuni și futures financiare din Londra (LIFFE) Bursa de cereale din Minneapolis (MGEX) Nadex (fostă HedgeStreet) OneChicago (Single-stock futures) SSF) și futures pe ETF-uri) Nasdaq Futures Exchange (NFX)
Citiți acest termen order imposed injunctive relief that include permanent bans on Tinoco and his company from trading and registration. Further, they were also enjoined from future violations of the Commodity Exchange Act (CEA).
The defendants also have to provide restitution, disgorgement, and civil monetary penalty, but these figures will be decided by the regulator at a later date.
O fraudă masivă
Tinoco, with his company, ran the fraudulent investment scheme since at least September 2020, according to the CFTC. He managed to gather the funds from at least 322 clients with assurances of managing their customized trading portfolios in Forex
Forex
Cursul valutar sau valuta este actul de conversie a monedei unei națiuni în moneda unei alte națiuni (care posedă o altă monedă); de exemplu, conversia lirelor sterline în dolari americani și invers. Schimbul de valute se poate face la un ghișeu fizic, cum ar fi la un Bureau de Change, sau pe internet prin intermediul platformelor de broker, unde au loc speculații valutare, cunoscute sub numele de tranzacționare valutară. Piața valutară, prin însăși natura sa, este cea mai mare piață de tranzacționare din lume după volum. Potrivit ultimului sondaj al Băncii Reglementărilor Internaționale (BRI), piața valutară se rotește acum peste 5 trilioane de dolari în fiecare zi, cele mai multe schimburi având loc între dolarul american și euro (EUR/USD), urmat de dolarul american. și yenul japonez (USD/JPY), apoi dolarul american și lira sterlină (GBP/USD). În cele din urmă, schimbul dintre valute este cel care face ca moneda unei țări să fluctueze în valoare în raport cu o altă monedă - aceasta este cunoscută sub numele de curs de schimb. În ceea ce privește monedele care flota liber, aceasta este determinată de cerere și ofertă, cum ar fi importurile și exporturile, și comercianții de valută, cum ar fi băncile și fondurile speculative. Accent pe tranzacționarea cu amănuntul pentru tranzacționarea valutară, piața valutară în scopul obținerii de câștiguri financiare a fost cândva domeniul exclusiv al instituțiilor financiare. Dar datorită invenției internetului și progreselor în tehnologie financiară din anii 1990, aproape oricine poate începe să tranzacționeze această piață uriașă. . Tot ce aveți nevoie este un computer, o conexiune la internet și un cont la un broker valutar. Desigur, înainte de a începe să tranzacționați valute, un anumit nivel de cunoștințe și practică este esențial. Once se poate exersa folosind conturile demonstrative, adică plasați tranzacții folosind bani demo, înainte de a trece la tranzacții reale după dobândirea încrederii. Principalele două domenii de tranzacționare sunt cunoscute ca analiză tehnică și analiză fundamentală. Analiza tehnică se referă la utilizarea instrumentelor matematice și a anumitor modele pentru a ajuta la deciderea dacă să cumpere sau să vinde o pereche valutară, iar analiza fundamentală se referă la măsurarea evenimentelor naționale și internaționale care pot afecta valoarea monedei unei țări.
Cursul valutar sau valuta este actul de conversie a monedei unei națiuni în moneda unei alte națiuni (care posedă o altă monedă); de exemplu, conversia lirelor sterline în dolari americani și invers. Schimbul de valute se poate face la un ghișeu fizic, cum ar fi la un Bureau de Change, sau pe internet prin intermediul platformelor de broker, unde au loc speculații valutare, cunoscute sub numele de tranzacționare valutară. Piața valutară, prin însăși natura sa, este cea mai mare piață de tranzacționare din lume după volum. Potrivit ultimului sondaj al Băncii Reglementărilor Internaționale (BRI), piața valutară se rotește acum peste 5 trilioane de dolari în fiecare zi, cele mai multe schimburi având loc între dolarul american și euro (EUR/USD), urmat de dolarul american. și yenul japonez (USD/JPY), apoi dolarul american și lira sterlină (GBP/USD). În cele din urmă, schimbul dintre valute este cel care face ca moneda unei țări să fluctueze în valoare în raport cu o altă monedă - aceasta este cunoscută sub numele de curs de schimb. În ceea ce privește monedele care flota liber, aceasta este determinată de cerere și ofertă, cum ar fi importurile și exporturile, și comercianții de valută, cum ar fi băncile și fondurile speculative. Accent pe tranzacționarea cu amănuntul pentru tranzacționarea valutară, piața valutară în scopul obținerii de câștiguri financiare a fost cândva domeniul exclusiv al instituțiilor financiare. Dar datorită invenției internetului și progreselor în tehnologie financiară din anii 1990, aproape oricine poate începe să tranzacționeze această piață uriașă. . Tot ce aveți nevoie este un computer, o conexiune la internet și un cont la un broker valutar. Desigur, înainte de a începe să tranzacționați valute, un anumit nivel de cunoștințe și practică este esențial. Once se poate exersa folosind conturile demonstrative, adică plasați tranzacții folosind bani demo, înainte de a trece la tranzacții reale după dobândirea încrederii. Principalele două domenii de tranzacționare sunt cunoscute ca analiză tehnică și analiză fundamentală. Analiza tehnică se referă la utilizarea instrumentelor matematice și a anumitor modele pentru a ajuta la deciderea dacă să cumpere sau să vinde o pereche valutară, iar analiza fundamentală se referă la măsurarea evenimentelor naționale și internaționale care pot afecta valoarea monedei unei țări.
Citiți acest termen and cryptocurrency investments and solicited at least $7.2 million.
He did not even trade with the collected funds. Rather, he used the proceeds to finance his personal expenses including travel costs for chartering a private jet, the purchase of a luxury mansion and other real estates, and the purchase or lease of luxury automobiles.
Tinoco and his company even disguised returns by paying some of the investors with the funds collected from others, making it a classic Ponzi-styled scheme.
Meanwhile, the CFTC is actively busting fraudsters in the field of investment. Earlier this year, the agency settled with a binary options fraud for $2.6 million and also charged the promoters of another $58 million forex scam.
The Commodity Futures Trading Commission (CFTC) announced on Tuesday that it has received a consent order for its enforcement action against the defendants who pulled off a foreign exchange (forex) and cryptocurrency trading scam, defrauding more than $7.2 million.
The primary accused of the case was Abner Alejandro Tinoco ran a self-styled investment firm, Kikit & Mess Investments, LLC, and misappropriated the funds received from the investors for managed trading activities.
The CFTC first charged Tinoco and his company in October 2010. Initially, the defrauded amount was estimat la aproximativ 3.9 de milioane de dolari, but later it was found to be more than $7.2 million.
CFTC
CFTC
Actul Commodity Exchange Act (CEA) din 1974 din Statele Unite a creat Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Comisia protejează și reglementează activitățile de piață împotriva manipulării, fraudei și practicilor comerciale abuzive și promovează corectitudinea în contractele futures. CEA a inclus și Acordul Sad-Johnson, care a definit autoritatea și responsabilitățile pentru monitorizarea contractelor financiare dintre Commodity Futures Trading Commission și Securities and Exchange Commission. Acestea sunt astăzi cele mai mari autorități de reglementare și autorități din Statele Unite. Comisia lucrează pentru a garanta că tranzacțiile pe bursele futures din SUA sunt corecte și oneste și mențin integritatea pe piață. Există 11 burse futures din SUA. Comisia se află în afara domeniului politic și nu este controlată de niciun partid. Pentru a asigura acest lucru, în niciun moment mai mult de trei membri nu pot reprezenta același partid politic. CFTC a dat recent voie unui schimb de startup care dorește să atragă comercianți individuali în lumea riscantă a futures. The Small Exchange, condusă de un fost director al TD Ameritrade Holding Corp., a obținut aprobarea de la Commodity Futures Trading Commission în 2020 pentru a deveni cea mai nouă bursă futures din SUA. Bursele actuale din SUA sub autoritatea de reglementare a CFTC includ următoarele: Chicago Board Options Exchange (CBOE) CME Group International Monetary Market (IMM) Chicago Board of Trade (CBOT) Chicago Mercantile Exchange (CME / GLOBEX) New York Mercantile Exchange (NYMEX) și (COMEX) Kansas City Board of Trade (KCBT) NEX Group plc (NXG.L) Intercontinental Exchange (ICE) International Petroleum Exchange (IPE) 2001 New York Board of Trade (NYBOT) 2005 Winnipeg Commodity Exchange (WCE) ) 2007 Parteneriatul pentru schimbul de gaze naturale al grupului TSX 2008 Bursa europeană pentru climă 2010 Bursa climatică din Chicago (CCE) 2010 NYSE 2013 Bursa internațională de opțiuni și futures financiare din Londra (LIFFE) Bursa de cereale din Minneapolis (MGEX) Nadex (fostă HedgeStreet) OneChicago (Single-stock futures) SSF) și futures pe ETF-uri) Nasdaq Futures Exchange (NFX)
Actul Commodity Exchange Act (CEA) din 1974 din Statele Unite a creat Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Comisia protejează și reglementează activitățile de piață împotriva manipulării, fraudei și practicilor comerciale abuzive și promovează corectitudinea în contractele futures. CEA a inclus și Acordul Sad-Johnson, care a definit autoritatea și responsabilitățile pentru monitorizarea contractelor financiare dintre Commodity Futures Trading Commission și Securities and Exchange Commission. Acestea sunt astăzi cele mai mari autorități de reglementare și autorități din Statele Unite. Comisia lucrează pentru a garanta că tranzacțiile pe bursele futures din SUA sunt corecte și oneste și mențin integritatea pe piață. Există 11 burse futures din SUA. Comisia se află în afara domeniului politic și nu este controlată de niciun partid. Pentru a asigura acest lucru, în niciun moment mai mult de trei membri nu pot reprezenta același partid politic. CFTC a dat recent voie unui schimb de startup care dorește să atragă comercianți individuali în lumea riscantă a futures. The Small Exchange, condusă de un fost director al TD Ameritrade Holding Corp., a obținut aprobarea de la Commodity Futures Trading Commission în 2020 pentru a deveni cea mai nouă bursă futures din SUA. Bursele actuale din SUA sub autoritatea de reglementare a CFTC includ următoarele: Chicago Board Options Exchange (CBOE) CME Group International Monetary Market (IMM) Chicago Board of Trade (CBOT) Chicago Mercantile Exchange (CME / GLOBEX) New York Mercantile Exchange (NYMEX) și (COMEX) Kansas City Board of Trade (KCBT) NEX Group plc (NXG.L) Intercontinental Exchange (ICE) International Petroleum Exchange (IPE) 2001 New York Board of Trade (NYBOT) 2005 Winnipeg Commodity Exchange (WCE) ) 2007 Parteneriatul pentru schimbul de gaze naturale al grupului TSX 2008 Bursa europeană pentru climă 2010 Bursa climatică din Chicago (CCE) 2010 NYSE 2013 Bursa internațională de opțiuni și futures financiare din Londra (LIFFE) Bursa de cereale din Minneapolis (MGEX) Nadex (fostă HedgeStreet) OneChicago (Single-stock futures) SSF) și futures pe ETF-uri) Nasdaq Futures Exchange (NFX)
Citiți acest termen order imposed injunctive relief that include permanent bans on Tinoco and his company from trading and registration. Further, they were also enjoined from future violations of the Commodity Exchange Act (CEA).
The defendants also have to provide restitution, disgorgement, and civil monetary penalty, but these figures will be decided by the regulator at a later date.
O fraudă masivă
Tinoco, with his company, ran the fraudulent investment scheme since at least September 2020, according to the CFTC. He managed to gather the funds from at least 322 clients with assurances of managing their customized trading portfolios in Forex
Forex
Cursul valutar sau valuta este actul de conversie a monedei unei națiuni în moneda unei alte națiuni (care posedă o altă monedă); de exemplu, conversia lirelor sterline în dolari americani și invers. Schimbul de valute se poate face la un ghișeu fizic, cum ar fi la un Bureau de Change, sau pe internet prin intermediul platformelor de broker, unde au loc speculații valutare, cunoscute sub numele de tranzacționare valutară. Piața valutară, prin însăși natura sa, este cea mai mare piață de tranzacționare din lume după volum. Potrivit ultimului sondaj al Băncii Reglementărilor Internaționale (BRI), piața valutară se rotește acum peste 5 trilioane de dolari în fiecare zi, cele mai multe schimburi având loc între dolarul american și euro (EUR/USD), urmat de dolarul american. și yenul japonez (USD/JPY), apoi dolarul american și lira sterlină (GBP/USD). În cele din urmă, schimbul dintre valute este cel care face ca moneda unei țări să fluctueze în valoare în raport cu o altă monedă - aceasta este cunoscută sub numele de curs de schimb. În ceea ce privește monedele care flota liber, aceasta este determinată de cerere și ofertă, cum ar fi importurile și exporturile, și comercianții de valută, cum ar fi băncile și fondurile speculative. Accent pe tranzacționarea cu amănuntul pentru tranzacționarea valutară, piața valutară în scopul obținerii de câștiguri financiare a fost cândva domeniul exclusiv al instituțiilor financiare. Dar datorită invenției internetului și progreselor în tehnologie financiară din anii 1990, aproape oricine poate începe să tranzacționeze această piață uriașă. . Tot ce aveți nevoie este un computer, o conexiune la internet și un cont la un broker valutar. Desigur, înainte de a începe să tranzacționați valute, un anumit nivel de cunoștințe și practică este esențial. Once se poate exersa folosind conturile demonstrative, adică plasați tranzacții folosind bani demo, înainte de a trece la tranzacții reale după dobândirea încrederii. Principalele două domenii de tranzacționare sunt cunoscute ca analiză tehnică și analiză fundamentală. Analiza tehnică se referă la utilizarea instrumentelor matematice și a anumitor modele pentru a ajuta la deciderea dacă să cumpere sau să vinde o pereche valutară, iar analiza fundamentală se referă la măsurarea evenimentelor naționale și internaționale care pot afecta valoarea monedei unei țări.
Cursul valutar sau valuta este actul de conversie a monedei unei națiuni în moneda unei alte națiuni (care posedă o altă monedă); de exemplu, conversia lirelor sterline în dolari americani și invers. Schimbul de valute se poate face la un ghișeu fizic, cum ar fi la un Bureau de Change, sau pe internet prin intermediul platformelor de broker, unde au loc speculații valutare, cunoscute sub numele de tranzacționare valutară. Piața valutară, prin însăși natura sa, este cea mai mare piață de tranzacționare din lume după volum. Potrivit ultimului sondaj al Băncii Reglementărilor Internaționale (BRI), piața valutară se rotește acum peste 5 trilioane de dolari în fiecare zi, cele mai multe schimburi având loc între dolarul american și euro (EUR/USD), urmat de dolarul american. și yenul japonez (USD/JPY), apoi dolarul american și lira sterlină (GBP/USD). În cele din urmă, schimbul dintre valute este cel care face ca moneda unei țări să fluctueze în valoare în raport cu o altă monedă - aceasta este cunoscută sub numele de curs de schimb. În ceea ce privește monedele care flota liber, aceasta este determinată de cerere și ofertă, cum ar fi importurile și exporturile, și comercianții de valută, cum ar fi băncile și fondurile speculative. Accent pe tranzacționarea cu amănuntul pentru tranzacționarea valutară, piața valutară în scopul obținerii de câștiguri financiare a fost cândva domeniul exclusiv al instituțiilor financiare. Dar datorită invenției internetului și progreselor în tehnologie financiară din anii 1990, aproape oricine poate începe să tranzacționeze această piață uriașă. . Tot ce aveți nevoie este un computer, o conexiune la internet și un cont la un broker valutar. Desigur, înainte de a începe să tranzacționați valute, un anumit nivel de cunoștințe și practică este esențial. Once se poate exersa folosind conturile demonstrative, adică plasați tranzacții folosind bani demo, înainte de a trece la tranzacții reale după dobândirea încrederii. Principalele două domenii de tranzacționare sunt cunoscute ca analiză tehnică și analiză fundamentală. Analiza tehnică se referă la utilizarea instrumentelor matematice și a anumitor modele pentru a ajuta la deciderea dacă să cumpere sau să vinde o pereche valutară, iar analiza fundamentală se referă la măsurarea evenimentelor naționale și internaționale care pot afecta valoarea monedei unei țări.
Citiți acest termen and cryptocurrency investments and solicited at least $7.2 million.
He did not even trade with the collected funds. Rather, he used the proceeds to finance his personal expenses including travel costs for chartering a private jet, the purchase of a luxury mansion and other real estates, and the purchase or lease of luxury automobiles.
Tinoco and his company even disguised returns by paying some of the investors with the funds collected from others, making it a classic Ponzi-styled scheme.
Meanwhile, the CFTC is actively busting fraudsters in the field of investment. Earlier this year, the agency settled with a binary options fraud for $2.6 million and also charged the promoters of another $58 million forex scam.
Source: https://www.financemagnates.com/forex/cftc-receives-consent-order-from-72m-forex-and-crypto-fraudsters/