Aducerea de soluții bazate pe comunitate pentru creditarea cripto poate rezolva problemele de încredere

Un tip de finanțare descentralizată (DeFi) care permite investitorilor să-și împrumute token-urile cripto în schimbul plăților regulate de dobândă, spațiul de creditare cripto cuprinde atât entități cripto centralizate, cât și descentralizate care gestionează întregul proces în numele investitorilor lor.

Oferind randamente procentuale anuale ridicate (APY) investitorilor de la care jetoanele au fost împrumutate, aceste platforme de împrumut împrumută în continuare aceleași active sub formă de împrumuturi criptocolaterale debitorilor.

Cu toate acestea, în ciuda faptului că oferă afacerilor un acces facil la capital și promiță randamente ridicate pentru investitori, spațiul de creditare cripto se află în legătură cu probleme de lichiditate care decurg din practicile lor de creditare nereglementate și supra-levier.

Drept urmare, investitorii cripto fie și-au pierdut jetoanele în dezastre precum colapsa rețelei Celsius sau sunt cuprinsi de teama că ar putea fi în imposibilitatea de a-și retrage cripto-mizați cu platforme de creditare cripto în dificultate.

Probleme majore care afectează spațiul de creditare cripto

Cu criptomonedele majore corectându-se cu peste 70% față de nivelurile observate ultima dată în noiembrie 2021, industria de creditare cripto a fost prinsă într-o criză a creditului în spirală, exagerat de prăbușirea monedei stabile Terra în mai 2022. Criza de lichiditate care a urmat a consumat deja principalii creditori criptografici și fonduri speculative precum Celsius Networks, Vauld, Three Arrows Capital (3AC), Voyager Digital și Babel Finance, exagerate și mai mult de tranzacționarea excesivă și de practicile comerciale suspecte.

În consecință, spațiul de creditare cripto a fost întunecat cu probleme grave de încredere, mai multe platforme de creditare care caută infuzii de fonduri pentru a trece peste actuala piață ursoaică.

Fiind o piață de nișă cu oferte limitate, investitorii sau firmele cripto folosesc adesea capital împrumutat pentru a se deda la speculații, acoperire sau capital de lucru.

Orice supra-expunere din partea împrumutatului ar putea pune creditorul la un risc imens de a reduce suma împrumutată, ceea ce duce la probleme de lichiditate în cazul în care majoritatea investitorilor procedează să-și retragă jetoanele depuse. Înrăutățirea situației este caracterul opac în care funcționează majoritatea creditorilor cripto, folosind adesea jetoane pariate de investitori pentru a efectua tranzacții cu risc ridicat, totul în speranța de a obține un profit mai mare.

Ca și în cazul rețelelor Celsius, mulți creditori continuă să fie expuși riscului de a deveni insolvabili dacă prețurile criptomonedelor scad și mai mult, potențial declanșând un alt efect de domino.

Care sunt posibilele soluții la aceste preocupări primordiale?

Maiorul probleme cu împrumuturile criptocolaterale sunt expuse în condiții de piață volatilă, în special atunci când prețurile criptomonedelor scad constant. Având în vedere capacitatea unui creditor de a rambursa investitorii în funcție de mișcările prețurilor jetoanelor suportate și de cantitatea de garanții colectate, există o nevoie clară de a deconecta împrumuturile cripto și de a adopta o abordare mai concentrată pe comunitate pentru a găsi o soluție.

Un astfel de exemplu este BNPL Pay, o platformă cripto descentralizată în care comunitățile pot crea noduri bancare pentru a se împrumuta și a împrumuta unele de la altele.

Pe baza ipotezei că comunitățile pot gestiona mai bine încrederea, BNPL Pay permite fiecărui nod bancar să fie autoguvernat și să decidă ce cereri de împrumut să accepte sau să refuze. Împrumutații, la rândul lor, pot stabili condițiile împrumutului, pot decide cu privire la procentul de garanție cu care sunt confortabili și pot furniza orice informații suplimentare, după cum consideră potrivite.

Ca urmare, atât creditorii, cât și debitorii încheie un acord cu condiții stabilite de ambele părți chiar de la începutul contractului. BNPL Pay acționează doar ca furnizor de tehnologie și facilitator, fără a interfera cu activele acoperite de contract.

Cu fondurile gestionate prin suita BNPL Smart Contract, care este auditată suplimentar de firma lider de securitate cibernetică PeckShield, BNPL Pay nu mai are nicio posibilitate să deturneze capital sau să se confrunte cu probleme de solvabilitate în cazul în care un împrumutat nu plătește.

Încotro se îndreaptă spațiul de creditare criptografică?

Având în vedere că piețele cripto trec prin una dintre cele mai dificile perioade de până acum, este timpul ca furnizorii DeFi, cum ar fi creditorii cripto, să dezvolte noi modele de afaceri neafectate de volatilitatea pieței. Construirea încrederii în ecosistemul părților interesate este o necesitate, iar BNPL Pay a arătat o modalitate unică de a face acest lucru.

Pe măsură ce dezvoltatorii și antreprenorii învață din greșelile făcute de lista tot mai mare de creditori cripto în faliment, spațiul va fi martorul unei transformări rapide în zilele următoare. Accentul trebuie să se pună pe construirea de soluții care să promoveze incluziunea financiară, vizând afacerile din lumea reală, cum ar fi magazinele de tip mom-and-pop, și soluționând cerințele de capital de lucru.

Acest lucru va cere creditorilor cripto să adopte practici de afaceri mai transparente și să adere la norme stricte de dezvăluire auto-reglementate, cel puțin până când un cadru de reglementare formal este impus de diferitele guverne din întreaga lume.

Ceea ce este cert, totuși, este că următorul pas de creștere pentru creditorii cripto va veni din atragerea mai multor investitori de criptomonede, concentrându-se pe capacitatea lor de a ajuta comunitățile să împrumute și să se împrumute în sine pentru o mai mare încredere și securitate.