- Volatilitatea, sau lipsa acesteia, poate servi ca instrument de analiză a tendințelor pieței
- Tendința descendentă a Bitcoin este în mare parte făcută, dar încă un picior în jos ar putea fi dureros
Bitcoin [BTC] investitorii s-au confruntat cu niște momente dificile de-a lungul anului 2022. Investitorii și comercianții care au asistat la crizele Celsius, Terra și FTX (printre atât de multe alte evenimente) au văzut istoria desfășurându-se sub ochii lor.
Toată această istorie este pusă la lumină în graficele de preț și este posibil să ne pregătim pentru cel mai rău caz, studiind aceste grafice. Privește în trecut pentru a înțelege viitorul, așa cum probabil a spus cândva cineva faimos.
Citeste Predicția de preț [BTC] a Bitcoin 2023-24
Perioadele în care volatilitatea dispare merită remarcate. Pentru active precum Bitcoin, o scădere a volatilității anunță adesea o mișcare masivă după colț. Unul dintre instrumentele mai simple pentru a măsura cât de volatil este un activ în graficele de preț este Benzile Bollinger.
Constatări ale indicatorului de lățime a benzilor Bollinger
Bollinger Bands este un instrument dezvoltat de John Bollinger. Are două benzi reprezentate cu o abatere standard deasupra și sub preț (pe baza ultimelor 20 de perioade). Aceste benzi se ajustează în funcție de volatilitatea prețului activului suport.
Sursa: BTC / USDT pe TradingView
Când lățimea benzilor Bollinger scade, indică o perioadă de volatilitate sau contracție mai scăzută pe graficele de preț. Acest lucru evidențiază, în general, o perioadă de acumulare înainte de o mișcare puternică în sus, în special pe perioade de timp mai mari. Totuși, poate indica și faze de distribuție, înainte de o altă mișcare în jos, odată ce cumpărătorii sunt epuizați.
Pe intervalul de timp zilnic, indicatorul de lățime a benzilor Bollinger a arătat o citire de 0.09 la momentul presării. Acesta a scăzut la un minim de 0.07 la 1 decembrie și 0.06 la 25 octombrie. Anterior, indicatorul de lățime BB a atins aceste valori în intervalul de timp zilnic din 8 octombrie 2020.
Alte date din 2020, precum 26 august (0.07), 15 iulie (0.04) și 21 septembrie 2019 (0.06), au înregistrat și valori extrem de scăzute.
Expansiunile spre nord au urmat volatilității reduse
Istoria nu se repetă, dar rimează. Toate analizele tehnice se bazează pe tipare care se repetă, iar și iar. Contracțiile din octombrie, august și iulie din 2020 au venit chiar înainte de recenta alergare în care Bitcoin a ajuns la 69 USD.
Cu toate acestea, Bitcoin se afla în adâncul unei ierni de piață ursoasă la momentul scrierii acestui articol. Pe parcursul anului 2023, Bitcoin s-ar putea să nu se angajeze într-o tendință de timp mai mare, așa cum sa observat la sfârșitul anului 2020 până la jumătatea lui 2021.
Prin urmare, există necesitatea de a găsi momente în timp în care volatilitatea s-a uscat după ce Bitcoin și-a retras majoritatea câștigurilor dintr-o cursă de tauri. Acest lucru s-a întâmplat la sfârșitul lui 2018 și începutul lui 2019.
Sursa: BTC / USDT pe TradingView
Graficul de mai sus prezintă creșterea de la sfârșitul anului 2017 la 19.5k USD și retragerea ulterioară în 2018. În timpul trendului descendent, volatilitatea a fost aproape moartă în septembrie și octombrie 2018.
Indicatorul de lățime BB a arătat valori de 0.08 și 0.09 în mod constant. Cu toate acestea, a urmat o altă scădere abruptă de la 6 USD la 3,3 USD. Din decembrie 2018 până în martie 2019, taurii s-au luptat pentru viața lor pentru a împinge prețurile înapoi peste 4.3 mii USD.
În cele din urmă, când această rezistență a fost ruptă, a urmat o creștere la 13 USD. Retrospectiv ne spune că asta a fost nu un adevărat raliu al pieței de taur. Totuși, a fost o mișcare impresionantă, la nord de 220% în mai puțin de 90 de zile, odată ce nivelul de 4.3 mii USD a fost depășit.
Prin urmare, deducerea a fost că volatilitatea scăzută nu se traduce automat într-un minim pe termen lung. La momentul redactării acestui articol, Bitcoin a pierdut nivelul de 18.7 mii de dolari și ar putea avea loc o altă scădere spre 10 mii de dolari, la fel cum a făcut-o la sfârșitul anului 2018.
Sursa: BTC / USDT pe TradingView
Această creștere a atins un vârf de 13.7 mii USD în iunie 2019 și a scăzut în lunile care au urmat. În septembrie 2019, volatilitatea a scăzut la 0.06, dar a durat până la prăbușirea COVID-19 până când piețele au găsit un minim pe termen lung și s-au inversat.
Rupele structurii pieței ar putea fi cheia pentru identificarea raliurilor
În ciuda creșterii de la 4.3k USD, BTC nu a fost într-o inversare. Acest lucru a durat până când structura de piață de urs a fost ruptă, după cum se evidențiază în graficul de mai sus. O mișcare înapoi peste 9 USD a inversat tendința pe termen lung în favoarea taurinelor, iar o erupție peste nivelul de 10.5 USD a arătat o putere optimistă.
Ce putem învăța din această serie de evenimente? Comparativ cu prezent, volatilitatea a fost scăzută, iar tendința a fost descendentă, la fel ca august – octombrie 2018. Din iunie – noiembrie 2018, nivelul de 6 USD a fost solid, până când nu a fost, iar prețurile s-au prăbușit încă. 46%. Se poate dezvolta același lucru în 2023?
Sursa: BTC / USDT pe TradingView
Nivelul de 18.7k $ este linia din nisip pe care o reprezentau 6 $ în 2018? 18.7 mii USD au fost apărați ca suport din iunie – noiembrie 2018, timp de 144 de zile.
Acest lucru a fost similar cu apărarea de 6 USD din iunie până în noiembrie 2018, dar diferența era că marca de 6 USD fusese deja testată ca suport încă din februarie 2018.
Acum că s-au pierdut 18.7 mii dolari, era probabil ca mai multe pierderi să urmeze. Fundurile BTC pe termen lung tind să se formeze brusc după luni de prefigurare.
Un alt accident, precum cel pe care l-am văzut în timpul izbucnirii pandemiei de coronavirus, sau noiembrie 2018, ar fi necesar pentru a forța lichidarea de miliarde de dolari înainte ca piețele să poată merge în sus.
Utilizarea Harta termică a nivelurilor de lichidare datele din Hyblock, un analist anonim a emis ipoteza pe 29 decembrie că 15 și 13 dolari sunt cele două niveluri majore de lichidare, cu lichidări în valoare de 50 de miliarde de dolari care urmează să fie vânate în vecinătatea nivelului de 13 dolari.
$ BTC - @hyblockcapital Harta termică arată 2 niveluri majore de lichidare între acele 13k și 15K pe care le-am menționat anterior.
Așa cum se arată în tweetul anterior, dacă putem șterge toată lichiditatea într-o manieră de tip wedging, îmi plac foarte mult șansele pentru o creștere semnificativă.
13k până la 30k sperăm. https://t.co/dm78uFuH40 pic.twitter.com/3HiqRCmG49
— TradingHubb (@TheTradingHubb) December 29, 2022
Prețul caută lichiditate, iar această zonă ar putea fi prea suculentă pentru a fi lăsată nesupravegheată. O coborâre sub 15.8k USD ar putea duce la panica condițiilor deja înfricoșătoare ale pieței.
Vânzătorii forțați, atât pe piețele spot, cât și pe cele futures, ar putea face ca prețurile să scadă din ce în ce mai mult și să se încheie cu o cascadă de lichidare.
Răbdarea va fi probabil răsplătită, dar este puțin probabil ca maximele istorice să fie atinse în 2023
În cazul unei scăderi la 13 USD - 13.8 USD, cumpărătorii pot aștepta o revenire peste 15.8K USD și 17.6 USD și pot anticipa o creștere, eventual o oglindă a celei de la mijlocul anului 2019. Ca întotdeauna, s-ar putea să nu se repete exact, iar prudența ar fi esențială.
Deținerile tale BTC clipesc în verde? Verifică Profit Calculator
Nu era sigur sau chiar necesar că 13 dolari vor marca partea de jos. Hărțile termice și maximele raliului de la jumătatea anului 2019 arată confluență la acest nivel.
Dacă, în schimb, BTC a aruncat încă 46% sub suportul de 18.7k USD, investitorii ar putea privi 10k USD ca regiune în care s-ar putea forma partea de jos. În ce direcție se va arunca zarul era incert.
Au fost 641 de zile între defalcarea Bitcoin sub nivelul de suport de 6 USD la sfârșitul anului 2018 și retestarea de 10.5 USD ca suport în T3 2020. 641 de zile după 10 noiembrie 2022 ne oferă 12 august 2024. Cu toate acestea, fiecare ciclu este diferit și tot ceea ce un comerciant sau un investitor poate controla este riscul pe care și-l asumă.
Mai sus este prezentat un scenariu a cărui temă centrală este lichiditatea și volatilitatea. Când volatilitatea merge într-o vacanță, la fel și lichiditatea. O mișcare mare și violentă ar putea fi necesară pentru a-i scutura chiar și pe fanatici din pozițiile lor.
Abia atunci piața s-ar putea inversa. În acest joc al rechinului mănâncă rechin, pacientul și cei pregătiți supraviețuiesc și profită.
Sursa: https://ambcrypto.com/taking-a-look-at-bitcoins-historic-low-volatility-periods-to-find-what-2023-holds/