Piețele din SUA arată unele semne contradictorii, ceea ce îngreunează prognoza. Principalul vânt în contra, inflația, este în scădere – dar piața muncii este puternică, șomajul în scădere și salariile crescând. Rezerva Federală a majorat ratele dobânzilor la cea mai rapidă rată din anii 1980, ducându-le de la aproape zero la mai mult de 5% în ultimele 12 luni, riscând recesiunea pentru a încerca să mențină un plafon la prețuri.
Dar eforturile Fed vor ajunge la nimic? Creșterile ratelor dobânzilor tind să afecteze piețele cu un decalaj de 12 până la 18 luni, iar inflația este în scădere – ultimele date, pentru aprilie, au arătat o rată anualizată de creștere de 4.9%, cu mult în scădere față de 9.1% de anul trecut. vârf. Dar acel 4.9% este încă mai mult decât dublul ratei țintă a Fed.
Acesta este fundalul comentariilor recente ale șefului Goldman Sachs, David Solomon, care consideră că inflația reprezintă încă o provocare semnificativă pentru economie.
„Simt că va fi mai lipicioasă, a ieșit din vârf, dar va fi mai lipicioasă și mai rezistentă, motiv pentru care ne așteptăm ca, deși Fed se va întrerupe și va depinde de date, s-ar putea să trebuiască să vedeți mai mult. ratele pentru a-l controla în cele din urmă mai mult”, a opinat Solomon.
Într-un mediu inflaționist atât de lipicios, investitorii se vor îndrepta în mod natural către acțiuni defensive – cele care pot manifesta rezistență la o scădere. Folosind platforma TipRanks, am adunat detalii despre două nume pe care analiștii Goldman Sachs le recomandă ca acțiuni defensive. Iată detaliile.
Corporația Flywire (FLYW)
Primul pe lista noastră este Flywire, un serviciu de procesare a plăților online. Compania a parcurs un traseu interesant în nișa aglomerată de plăți online, începând ca specialist în sectorul educației. De atunci, și-a extins serviciile pentru a include procesarea plăților într-o rețea globală, oferind servicii de servicii medicale, de călătorii și B2B, pe lângă educație. Flywire este echipat pentru a face față nevoilor clienților de verificare și conformitate cu securitatea, operând în peste 140 de valute.
Flywire se poate lăuda cu o acoperire cu adevărat la nivel mondial, cu peste 3,300 de clienți business în 240 de țări și teritorii. Compania oferă servicii și asistență în zeci de limbi non-stop, făcând procesul de plată fără probleme din orice perspectivă. Pe lângă nume importante precum Mastercard, Visa și AMEX, Flywire colaborează și cu PayPal și Venmo.
Ca stoc defensiv, Flywire beneficiază de trecerea globală către tranzacțiile digitale și biroul fără hârtie. Afacerile de toate dimensiunile, de la cele mai mici magazine Mom & Pop la giganți din industrie precum Mastercard, pot obține eficiențe trecând de la tranzacțiile pe hârtie la procesarea digitală. Fiind specialist în plăți electronice, Flywire este poziționat avantajos la momentul potrivit și la locul potrivit. Acțiunile companiei au crescut cu aproximativ 21% în acest an, depășind semnificativ câștigul înregistrat de S&P 500 de 8%. Având indicii clare ale expansiunii continue în sectorul plăților digitale, Flywire este puternic poziționată pentru a-și susține creșterea alături de baza de clienți.
Rezultatul principal din comunicatul financiar al companiei din 1T23 spune povestea: veniturile de top ale Flywire au crescut cu 46% de la an la an, ajungând la 94.4 milioane de dolari – și au depășit prognoza cu aproape 11.48 milioane de dolari. La fel ca multe firme de tehnologie, Flywire are o pierdere netă, dar pierderea sa de 1 cenți pe acțiune în trimestrul I s-a comparat favorabil cu pierderea de 3 cenți pe acțiune din trimestrul din următorul an - și a fost cu 10 cenți pe acțiune mai bună decât se așteptase. Cifra EBITDA ajustată a Flywire a crescut dramatic a/a, de la 4 milioane USD la 1.9 milioane USD. Cele mai importante momente ale primului trimestru Flywire au inclus 7 de noi clienți, făcând din 170T1 cel mai mare trimestru de vânzări al companiei vreodată.
Pentru Goldman Sachs, punctele cheie aici includ baza puternică defensivă a Flywire și capacitatea sa de a genera creștere în economia actuală. Analistul Will Nance scrie: „Privind în perspectivă, credem că palmaresul puternic al FLYW în NRR, împreună cu angajamentul său pentru un efect de pârghie operațional constant, ar trebui să poziționeze compania bine pentru a continua să depășească performanța pe termen scurt. În special, vedem mixul defensiv de afaceri al companiei în educație și asistență medicală bine poziționat pentru a absorbi potențialul de slăbiciune macro pentru restul acestui an.”
„Punând totul împreună”, a rezumat analistul, „cu acțiunile tranzacționate la 47 de ori estimările noastre de EBITDA pentru 2024, credem că evaluarea este atractivă în contextul ratelor de creștere de ~30-40% ale FLYW, al expansiunii impresionante a marjei ratei sale și al durabilității NRR-urile sale puternice, deoarece cohortele record din ultimii ani continuă să crească.”
Având acest lucru mai departe, Nance acordă acțiunilor FLYW un rating de cumpărare cu o țintă de preț de 38 USD care implică un potențial de creștere de ~28% în anul următor. (Pentru a urmări istoricul lui Nance, faceți clic aici)
Preluarea lui Goldman nu este deloc aberantă. Din cele 8 recenzii recente ale analiștilor, există o defalcare clară de 7 la 1 în favoarea recomandărilor de cumpărare față de Holds, indicând un rating de consens pentru Cumpărare puternică. Prețul în prezent la 29.72 USD, acțiunea are un preț mediu țintă de 35 USD, indicând o creștere estimată la 12 luni de aproximativ 18%. (Vedea Prognoza stocului FLYW)
Walmart, Inc. (WMT)
Acum ne vom muta atenția de la un fintech de ultimă generație la unul dintre cei mai tradiționali retaileri dintre toți: Walmart. După ce a crescut din rădăcinile sale umile din Arkansas, Walmart a devenit cel mai mare gigant de retail din lume după venituri, generând peste 611 miliarde de dolari în anul fiscal 2023 (acoperind cele 12 luni care se încheie la 31 ianuarie a acestui an calendaristic). Compania deține atât lanțurile de vânzare cu amănuntul Walmart, cât și Sam's Club, care operează o gamă largă de supercentre, magazine universale cu discount și magazine alimentare în SUA și la nivel internațional. În total, Walmart are peste 10,500 de magazine în 24 de țări și operează sub 46 de nume diferite.
Walmart a publicat recent rezultatele financiare pentru primul trimestru al anului său fiscal 2024 și a arătat că își menține traiectoria de creștere. Compania a raportat venituri totale trimestriale de 152.3 miliarde de dolari, în creștere cu 7.6% față de an și cu 4.39 miliarde de dolari peste estimări. Cifra EPS non-GAAP a companiei de 1.47 USD a fost cu 15 cenți mai bună decât se așteptase.
Printre rezultate au fost evidențiate vânzările de compuși din SUA, care au crescut cu 7.4% a/a; eCommerce, care sa extins cu 27%; și afacerea globală de publicitate, care a înregistrat o creștere de 30% a/a.
De asemenea, în timpul trimestrului I fiscal, Walmart a returnat acționarilor săi un capital de 1 miliarde de dolari. O mare parte din acest dividend a provenit din dividendul companiei, care a fost declarat ultima dată la 2.2 de cenți pe acțiune ordinară pentru o plată pe 57 mai. În timp ce rata anualizată de 30 USD per acțiune oferă un randament modest de doar 2.28%, investitorii ar trebui să rețină dividendul. fiabilitate: Walmart plătește dividende din 1.54, nu a ratat niciun sfert și crește plata în fiecare an.
Pe lângă plățile sale clasice de dividende defensive, acțiunile Walmart și-au demonstrat capacitatea de a crește chiar și împotriva vântului în contra.
Nimic din toate acestea nu a scăpat de atenția analistului Goldman Kate McShane, care spune despre Walmart: „Credem că WMT este un acțiuni pe care investitorii încă doresc să-l dețină, având în vedere calitățile sale defensive pe termen scurt, precum și profilul de profitabilitate îmbunătățit pe termen lung. ”
În acest scop, analistul de 5 stele evaluează că WMT acționează un Buy, iar prețul ei țintă, stabilit la 176 USD, sugerează că stocul va crește cu 20% în anul următor. (Pentru a urmări istoricul lui McShane, faceți clic aici)
Cele mai mari nume de pe Wall Street nu lipsesc niciodată de interesul analiștilor, iar Walmart nu face excepție. Acțiunile au primit 29 de recenzii recente ale analiștilor, inclusiv 24 de cumpărări și doar 5 deține, pentru un rating de consens Strong Buy. Acțiunile Walmart se tranzacționează în prezent la 146.16 USD și au un preț mediu țintă de 165.64 USD, ceea ce implică un câștig de 13% pe orizontul de un an. (Vedea Prognoza stocului WMT)
Pentru a găsi idei bune pentru tranzacționarea acțiunilor la evaluări atractive, vizitați TipRanks’s Best Stocks to Buy, un instrument care reunește toate informațiile TipRanks despre acțiuni.
Declinare a responsabilităţii: Opiniile exprimate în acest articol sunt doar cele ale analiștilor prezentați. Conținutul este destinat să fie utilizat numai în scop informativ. Este foarte important să faceți propria analiză înainte de a face orice investiție.
Sursa: https://finance.yahoo.com/news/david-solomon-warns-inflation-stickier-004127652.html